СОДЕРЖАНИЕ
ВВЕДЕНИЕ....................................................................................................... 4
1 ОБЩАЯ ХАРАКТЕРИСТИКА ПРЕДПРИЯТИЯ......................................... 6
1.1 Краткое описание
предприятия.......................................................... 6
1.2 Анализ основных
финансово-экономических показателей деятельности предприятия.............................................................................................. 8
1.2.1 Динамика товарной
и реализованной продукции.................... 8
1.2.2 Динамика
показателей численности, производительности труда и фонда заработной платы.............................................................................. 9
1.2.3 Динамика основных
средств предприятия, фондоотдачи и фондоемкости......................................................................................................... 11
1.2.4 Динамика
использования материальных затрат предприятия 13
1.2.5 Динамика затрат
предприятия, прибыли и рентабельности.. 14
1.2.6 Динамика основных
показателей финансовой деятельности предприятия......................................................................................................... 17
2 АНАЛИЗ ФИНАНСОВЫХ РЕЗУЛЬТАТОВ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ
ПРЕДПРИЯТИЯ 20
2.1 Анализ состава и
динамики балансовой прибыли........................... 21
2.2 Анализ финансовых
результатов от реализации продукции работ и услуг 24
2.3 Анализ уровня
среднереализационных цен...................................... 27
2.4 Анализ
внереализационных финансовых результатов..................... 29
2.5 Анализ
рентабельности предприятия............................................... 31
3 РЕЗЕРВЫ И ПУТИ УВЕЛИЧЕНИЯ СУММЫ ПРИБЫЛИ И
РЕНТАБЕЛЬНОСТИ 36
3.1 Резервы увеличения
суммы прибыли за счет увеличения объема реализации продукции............................................................................................... 36
3.2 Резервы увеличения
суммы прибыли за счет снижения себестоимости продукции................................................................................................................. 37
3.3 Резервы повышения
уровня рентабельности................................... 38
ВЫВОДЫ И ПРЕДЛОЖЕНИЯ...................................................................... 40
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ......................................... 45
ПРИЛОЖЕНИЯ
ВВЕДЕНИЕ
Рыночная экономика
определяет конкретные требования к системе управления предприятиями. Необходимо
более быстрое реагирование на изменение хозяйственной ситуации с целью
поддержания устойчивого финансового состояния и постоянного совершенствования
деятельности в соответствии с изменением конъюнктуры рынка. В условиях рыночной
экономики усиливается многоаспектное значение прибыли.
Прибыль является
показателем, наиболее полно отражающим эффективность работы предприятия, объем
и качество произведенной продукции, оказываемых услуг, выполненных работ.
Получение прибыли
является обязательным условием функционирования предприятия. Являясь источником
производственного и социального развития, прибыль занимает ведущее место в
обеспечении самофинансирования предприятий и объединений, возможности которых
во многом определяются тем, на сколько доходы превышают затраты.
Прибыль – объективная
экономическая категория товарно-денежных отношений. Формирование регулируемого
рынка товаров сопровождается повышением роли прибыли в системе показателей
экономической характеристики деятельности предприятий. К тому же прибыль –
реальная база налогообложения и, как правило, источник уплаты налогов.
Прибыль занимает одно
из центральных мест в общей системе стоимостных инструментов и рычагов
управления экономикой. Это выражается в том, что финансы, кредит, цены,
себестоимость и другие рычаги прямо или косвенно связаны с прибылью.
Анализ финансовых
результатов деятельности предприятия позволяет получить наибольшее число
ключевых (наиболее информативных) параметров, дающих объективную и точную
картину финансового состояния предприятия, его прибылей и убытков, изменений в
структуре активов и пассивов, в расчетах с дебиторами и кредиторами.
Целью данного исследования
является проведение оценки и анализа финансовых результатов в ОАО «Стройкерамика».
При этом в курсовой
работе ставятся следующие задачи:
1) анализ
основных финансово-экономических показателей деятельности предприятия;
2) анализ
состава и динамики балансовой прибыли;
3) проведение Анализ
финансовых результатов от реализации продукции работ и услуг;
4) выявление
особенностей ассортиментной политики предприятия и ее влияние на
формирование прибыли;
5) анализ
показателей рентабельности предприятия;
6) выявление резервов
и путей увеличения суммы прибыли и рентабельности.
Таким образом, объектом
исследования является производственно-хозяйственная деятельность открытого
акционерного общества «Стройкерамика». При этом наибольшее внимание уделяется
формированию финансовых результатов рассматриваемого предприятия. Периодом
исследования являются 2004 – 2006 гг. Предметом исследования представленной
работы – оценка и анализ финансовых результатов деятельности предприятия.
В
ходе работы использованы аналитические методы, в том числе сравнительная
характеристика, экономические методы анализа, методы финансового анализа.
Безусловно, данная тема
является актуальной, так как целью деятельности любого коммерческого
предприятия являются получение и максимизация прибыли. Поэтому для повышения
эффективности и рентабельности деятельности ОАО «Стройкерамика» важно выявить
резервы повышения прибыли путем исследования финансовых результатов
деятельности.
Содержание
работы излагается в последующих главах.
1
ОБЩАЯ ХАРАКТЕРИСТИКА ПРЕДПРИЯТИЯ
1.1
Краткое описание предприятия
Кирпичному заводу в
Йошкар-Оле в 2007 году исполнилось 78 лет. Это первенец индустрии Марийского
края. Производить местный кирпич из местного сырья – такова была скромная
первичная задача. Глиняные карьеры в те года располагались рядом, по соседству
с самим кирпичным заводом. Сегодня эта территория микрорайона Дубки.
В 1940 году было
выпущено 7,4 млн. штук кирпича. В 50-е годы на заводе началась коренная
реконструкция производства. И в 1955 году выпустили уже 20,9 млн. штук кирпича.
Развернулось в те годы и жилищное строительство.
В 1961 году пущен цех
по производству керамзита. Начался выпуск крупноблочных панелей. С 1972 года
здесь начинают выпускать и товары народного потребления: цветочные горшки,
вазы, сувениры.
Внедрялись технические
новшества, улучшались условия работы, росло качество продукции, сушка и обжиг
кирпича были переведены на газовое топливо, кладка и перевозка кирпича стали
пакетными и контейнерными, укладка кирпича-сырца автоматической.
Появились новые виды
продукции: трубной и лицевой кирпич и кирпич повышенных марок «125» и «150».
Внедрен автоматический контроль производства на трех туннельных печах,
продолжается автоматизация и механизация всех технологических процессов.
С 1994 года предприятие
ведет капитальное строительство жилья, как для своих работников, так и
сторонним заказчикам.
За 78 лет выпущено
более 3,8 млрд. штук керамического кирпича.
С июля 1993 года завод
в условиях новых экономических отношений был преобразован в открытое акционерное
общество «Стройкерамика» путем
реорганизации
промышленно-строительного кооператива «Стройкерамика», зарегистрированного
Исполнительным комитетом Иошкар-Олинского городского совета народных депутатов
от 12.09.1990 года Постановлением № 1088. Общество является юридическим лицом и
свою деятельность организует на основании Устава и действующего
законодательства РФ.
Уставный капитал
общества определяет минимальный размер имущества, гарантирующий интересы его
кредиторов. Уставный капитал общества составляется из номинальной стоимости
акций общества, приобретенных акционерами (размещенных акций).
Уставный капитал
составляет 765 336 рублей. Уставный капитал разделен на обыкновенные именные
акции в количестве 29436 штук номинальной стоимостью 26 рублей каждая.
Общество вправе
разместить дополнительно к размещенным акциям и обыкновенные именные акции.
Сегодня акционерное
общество занято увеличением производства товаров народного потребления,
расширением строительства жилья на основе долгосрочных договоров с заказчиками.
Несмотря на все трудности, «Стройкерамика» не снижает темпов производства, не
сокращает число работников.
Открытое акционерное
общество образовано в 1929 году.
Юридический адрес ОАО
«Стройкерамика»: 424006, Республика Марий Эл, город Йошкар-Ола, улица Героев
Сталинградской битвы д. 27
Банковские реквизиты:
Р/с № 40702810014000000426 в Банке Йошкар-Ола, К/с № 30101810200000000416, БИК
041360416, ИНН 1215017479,
Среднесписочная
численность работников составляет 403 чел., в т.ч. промышленно-производственный
персонал 396 чел.
Руководитель
предприятия: Андреев Вячеслав Викторович.
1.2
Анализ основных финансово-экономических показателей деятельности предприятия
1.2.1
Динамика товарной и реализованной продукции
Динамику показателей
производственной программы предприятия представим в таблице 1.
Таблица 1
Динамика
показателей производственной программы ОАО «Стройкерамика» за 2004 – 2006 гг.
|
Показатели
производственной программы
|
2004 г.
|
2005 г.
|
2006 г.
|
Рост уровня
показателя, %
|
|
2005/2004
|
2006/2005
|
|
Товарная
продукция, тыс. руб.
|
|
|
|
|
|
|
- в
действующих ценах
|
82092
|
102044
|
124776
|
124,30
|
122,28
|
|
- в
сопоставимых ценах
|
91344
|
120047
|
124776
|
131,42
|
103,94
|
|
Реализованная
продукция, тыс. руб.
|
85234
|
108446
|
128340
|
127,23
|
118,34
|
|
Производство
продукции в натуральном выражении:
|
|
|
|
|
|
|
- кирпич
керамический, тыс. шт.
|
24598,8
|
26044,4
|
27710,5
|
105,88
|
106,40
|
|
- песок
строительный, м3
|
143,1
|
202,5
|
202,5
|
141,51
|
100,00
|
|
- отпущено
теплоэнергии потребителям, Гкал
|
12050,8
|
9208,9
|
5913,2
|
76,42
|
64,21
|
Из таблицы 1 видно, что
в открытом акционерном обществе «Стройкерамика» наблюдаются положительные
тенденции, связанные с увеличением объемов товарной и реализованной продукции.
Так, в натуральном
выражении наблюдается значительный рост объемов производства кирпича: в 2005
году по сравнению с 2004 – на 5,88 %, а в 2006 году по сравнению с 2005 – на 6,40
%.
Относительно отпуска
теплоэнергии можно отметить снижение объемов ее производства, но данный факт не
является отрицательной тенденцией, а свидетельствует о том, что данный вид
оказываемых услуг не является основным для предприятия и является менее
рентабельным по сравнению с остальными.
В стоимостном выражении
объемы товарной продукции в действующих ценах возросли на 24,30 % в 2005 году
по сравнению с 2004 и на 22,28 % в 2006 году по сравнению с 2005.
Реализованная продукция
также имела тенденцию к увеличению, но при этом объемы реализованной продукции
ниже объемов товарной, данный факт связан, в первую очередь, с большими
объемами остатков нереализованной продукции в предыдущие периоды.
1.2.2
Динамика показателей численности, производительности труда и фонда заработной
платы
Динамика показателей
численности, производительности труда и фонда оплаты труда представлена в
таблице 2.
Таблица 2
Динамика
показателей численности, производительности труда и фонда оплаты труда ОАО
«Стройкерамика» за 2005 – 2007 гг.
|
Показатели
производственной программы
|
2004 г.
|
2005 г.
|
2006 г.
|
Рост уровня
показателя, %
|
|
2005/2004
|
2006/2005
|
|
Реализованная
продукция, тыс. руб.
|
85234
|
108446
|
128340
|
127,23
|
118,34
|
|
Среднегодовая
численность работающих, чел. – всего
|
409
|
405
|
403
|
99,02
|
99,51
|
|
в том числе
рабочих
|
399
|
397
|
396
|
99,50
|
99,75
|
|
Среднегодовая
выработка одного работающего, тыс. руб.
|
208,40
|
267,77
|
318,46
|
128,49
|
118,93
|
|
Продолжение
таблицы 2
|
|
Среднегодовая
выработка одного рабочего, тыс. руб.
|
213,62
|
273,16
|
324,09
|
127,87
|
118,64
|
|
Фонд
заработной платы всех работающих, тыс. руб.
|
24824
|
32412
|
39349
|
130,57
|
121,40
|
|
Среднемесячная
заработная плата одного работающего, руб.
|
5057,86
|
6669,14
|
8136,68
|
131,86
|
122,01
|
|
Коэффициент
опережения
|
0,98
|
0,98
|
0,98
|
100,48
|
100,24
|
|
Чистая прибыль
|
-836
|
550
|
-2375
|
-65,79
|
-431,82
|
|
Прибыль
приходящаяся на одного работника, тыс. руб.
|
-2,04
|
1,36
|
-5,89
|
-66,44
|
-433,96
|
Судя по данным таблицы
2, можно сделать вывод, что численность работающих и рабочих имела тенденцию к
уменьшению на протяжении рассматриваемого периода.
В 2005 году по
сравнению с 2004 годом численность работающих уменьшилась на 4 человека, а
рабочих – на 2 человека, в 2006 году по сравнению с 2005 годом численность
работающих уменьшилась на 2 человека, а рабочих – на 1 человек. Данный факт
свидетельствует о негативных тенденциях, происходящих в деятельности
предприятия и о сокращении работников предприятия.
Но при этом объемы
реализации продукции увеличиваются.
Благодаря значительному
увеличению объемов реализации и снижению численности работающих и рабочих
произошло увеличение показателей среднегодовой выработки одного работающего и
рабочего.
Так, в 2005 году
среднегодовая выработка одного работающего составила 267,77 тыс. руб. чел. –
произошло ее увеличение по сравнению с 2004 годом на 28,49 %.
А в 2006 году по
сравнению с 2005 годом среднегодовая выработка одного работающего также
увеличилась на 18,93 % по сравнению с 2005 годом.
Среднегодовая выработка
одного рабочего также имела тенденцию к увеличению – на 27,87 % в 2005 году по
сравнению с 2004, и на 18,64 % в 2006 году по сравнению с 2005.
Фонд заработной платы
всех работающих увеличивался на протяжении рассматриваемого периода, это
произошло за счет увеличения среднемесячной заработной платы одного работающего
с 5057,86 руб. до 8136,68 руб.
При этом показатель
прибыли, приходящейся на одного работника претерпел значительные изменения.
Данный факт связан с тем, что в 2004 и 2006 годах в ОАО «Стройкерамика» получен
убыток, прибыль имела место лишь в 2005 году.
1.2.3
Динамика основных средств предприятия, фондоотдачи и фондоемкости
Динамика показателей
использования основных средств представлена в таблице 3.
Из полученных в таблице
3 видно, что среднегодовая стоимость основных производственных фондов имела
тенденцию к уменьшению.
Данный факт связан с
тем, что основные средства на предприятии обновляются не в достаточной степени.
Темп роста в 2005 году
стоимости основных производственных фондов составил 98,82 %, а в 2006 году –
94,58 %.
Таблица 3
Динамика
показателей использования основных средств ОАО «Стройкерамика» за 2004 – 2006
гг.
|
Показатели
производственной программы
|
2004 г.
|
2005 г.
|
2006 г.
|
Рост уровня
показателя, %
|
|
2005/2004
|
2006/2005
|
|
Реализованная
продукция, тыс. руб.
|
85234
|
108446
|
128340
|
127,23
|
118,34
|
|
Среднегодовая
стоимость ОПФ, тыс. руб.
|
26386,5
|
26075
|
24661
|
98,82
|
94,58
|
|
Среднегодовая
численность работающих, чел. – всего
|
409
|
405
|
403
|
99,02
|
99,51
|
|
Прибыль от
реализации, тыс. руб.
|
420
|
2673
|
5223
|
636,43
|
195,40
|
|
Фондоотдача,
руб./руб.
|
3,23
|
4,16
|
5,20
|
128,76
|
125,13
|
|
Фондоемкость,
руб./руб.
|
0,31
|
0,24
|
0,19
|
77,67
|
79,92
|
|
Фондовооруженность
труда, тыс. руб./чел.
|
64,51
|
64,38
|
61,19
|
99,79
|
95,05
|
|
Фондорентабельность,
%
|
1,59
|
10,25
|
21,18
|
644,04
|
206,60
|
|
Первоначальная
стоимость основных фондов, тыс. руб.
|
52316
|
53322
|
53827
|
101,92
|
100,95
|
|
Амортизация,
тыс. руб.
|
25929,5
|
27247
|
29166
|
105,08
|
107,04
|
|
Коэффициент
износа
|
0,50
|
0,51
|
0,54
|
103,10
|
106,04
|
Показатели
использования основных средств свидетельствуют о положительных изменениях.
Так, фондоотдача возросла
на 1,97 руб./руб. в 2006 году по сравнению с 2004. Но данный момент связан и с
негативным изменением. Увеличение фондоотдачи произошло не только под влиянием
увеличения выручки от реализации, но и под влиянием снижения стоимости основных
средств предприятия.
Фондоеикость – это
показатель, обратный фондоотдаче, поэтому для данного предприятия за
рассматриваемый период фондоемкость снизилась на 38,71 %.
Фондовооруженность
имела тенденцию к снижению. Это произошло за счет того, что стоимость основных
средств имела большие темпы снижения по сравнению с темпами снижения
численности персонала.
Относительно
фондорентабельности можно сказать, что она значительно возросла. Данное
изменение произошло под влиянием значительного увеличения прибыли от реализации
(в 2005 году по сравнению с 2004 годом – на 536,43 %, а в 2005 году по
сравнению с 2005 годом – на 95,40 %).
Коэффициент износа
свидетельствует об увеличении степени изношенности основных средств. Поэтому
руководству рассматриваемого предприятия необходимо обратить внимание на
пополнение материально-технической базы предприятия для повышения эффективности
его деятельности.
1.2.4
Динамика использования материальных затрат предприятия
Динамика показателей
использования материальных ресурсов предприятия представлена в таблице 4.
Как видно из таблицы 4,
материальные затраты предприятия имели тенденцию к увеличению – с 44656 тыс.
руб. до 57829 тыс. руб. Данное увеличение затрат, в первую очередь, связано с
увеличением объемов производства.
Показатель материалоотдачи
имеет в 2005 году по сравнению с 2004 незначительные, но положительные
изменения, что свидетельствует об эффективном управлении материальными
затратами на рассматриваемом предприятии. В 2006 году данный показатель
увеличился значительно – на 15,26 %. Увеличение данного показателя произошло за
счет более значительных темпов роста объемов реализации по сравнению с менее
значительными темпами увеличения материальных затрат.
Таблица 4
Динамика
показателей использования материальных ресурсов ОАО «Стройкерамика» за 2004 –
2006 гг.
|
Показатели
производственной программы
|
2004 г.
|
2005 г.
|
2006 г.
|
Рост уровня
показателя, %
|
|
2005/2004
|
2006/2005
|
|
Реализованная
продукция, тыс. руб.
|
85234
|
108446
|
128340
|
127,23
|
118,34
|
|
Материальные
затраты, тыс. руб.
|
44656
|
56324
|
57829
|
126,13
|
102,67
|
|
Материалоотдача,
руб./руб.
|
1,91
|
1,93
|
2,22
|
100,88
|
115,26
|
|
Материалоемкость,
руб./руб.
|
0,52
|
0,52
|
0,45
|
99,13
|
86,76
|
Материалоемкость, как
показатель обратный материалоотдаче имела тенденцию к снижению.
Показатель прибыли,
приходящейся на 1 рубль затрат рассчитывать для рассматриваемого предприятия не
целесообразно, так как чистая прибыль была получена ОАО «Стройкерамика» лишь в
2005 году, в 2004 и 2006 годах был получен убыток.
1.2.5
Динамика затрат предприятия, прибыли и рентабельности
В таблице 5 представим
динамику затрат рассматриваемого предприятия.
Судя по данным таблицы
5, можно сказать, что производство в ОАО «Стройкерамика» является
материалоемким, так как материальные затраты занимают наибольшую долю в общей
себестоимости произведенной продукции на протяжении всего рассматриваемого
периода.
Таблица 5
Динамику
затрат ОАО «Стройкерамика» за 2004 – 2006 гг.
|
Показатели
производственной программы
|
2004 г.
|
2005 г.
|
2006 г.
|
Рост уровня
показателя, %
|
|
2005/2004
|
2006/2005
|
|
Материальные
затраты, тыс. руб.
|
44656
|
56324
|
57829
|
126,13
|
102,67
|
|
Заработная
плата, тыс. руб.
|
23564
|
31197
|
39093
|
132,39
|
125,31
|
|
Отчисления,
тыс. руб.
|
8173
|
7470
|
9710
|
91,40
|
129,99
|
|
Амортизация,
тыс. руб.
|
1914
|
2173
|
2055
|
113,53
|
94,57
|
|
Прочие
расходы, тыс. руб.
|
3691
|
7192
|
11910
|
194,85
|
165,60
|
|
Полная
себестоимость, тыс. руб.
|
81998
|
104356
|
120597
|
127,27
|
115,56
|
На протяжении
рассматриваемого периода все затраты имели тенденцию к увеличению.
В 2005 году произошло
заметное снижение отчислений с фонда оплаты труда на социальные нужды – на 8,60
% несмотря на увеличение затрат на заработную плату. Данное снижение связано с
тем, что с 1 января 2005 году снизились ставки единого социального налога – с
35,6 % до 26 %.
В 2006 году по
сравнению с 2005 имела тенденцию к уменьшению амортизация. Данный факт связан с
использованием на предприятии самртизированных основных фондов, а также с
незначительным обновлением основных фондов предприятия.
Полная себестоимость
продукции ОАО «Стройкерамика» увеличилась в 2005 году по сравнению с 2004 годом
на 22358 тыс. руб. или на 27,27 %, а в 2006 году по сравнению с 2005 годом – на
16241 тыс. руб. или на 15,56 %.
В таблице 6 представим
динамику показателей прибыли и рентабельности предприятия.
Таблица 6
Динамику
показателей прибыли и рентабельности ОАО «Стройкерамика» за 2004 – 2006 гг.
|
Показатели
производственной программы
|
2004 г.
|
2005 г.
|
2006 г.
|
Рост уровня
показателя, %
|
|
2005/2004
|
2006/2005
|
|
Товарная
продукция, тыс. руб.
|
82092
|
102044
|
124776
|
124,3
|
122,28
|
|
Реализованная
продукция, тыс. руб.
|
85234
|
108446
|
128340
|
127,23
|
118,34
|
|
Себестоимость
товарной продукции, тыс. руб.
|
81998
|
104356
|
120597
|
127,27
|
115,56
|
|
Себестоимость
реализованной продукции, тыс. руб.
|
84814
|
105773
|
123117
|
124,71
|
116,40
|
|
Затраты на 1
рубль товарной продукции, руб./руб.
|
1,00
|
1,02
|
0,97
|
102,38
|
94,51
|
|
Затраты на 1
рубль реализованной продукции, руб./руб.
|
1,00
|
0,98
|
0,96
|
98,02
|
98,35
|
|
Прибыль от
реализации продукции, тыс. руб.
|
420
|
2673
|
5223
|
636,43
|
195,40
|
|
Балансовая
прибыль, тыс. руб.
|
-273
|
897
|
-1714
|
-328,57
|
-191,08
|
|
Чистая
прибыль, тыс. руб.
|
-836
|
550
|
-2375
|
-65,79
|
-431,82
|
|
Рентабельность
продаж, %
|
0,49
|
2,46
|
4,07
|
500,21
|
165,11
|
Анализируя показатели
динамики прибыли и рентабельности ОАО «Стройкерамика» за 2004 – 2006 гг.,
следует отметить, что темпы показатель затрат на 1 рубль товарной и реализованной
продукции имеет положительные тенденции. Данные показатели к 2006 году были
ниже 1, что свидетельствует о том, что себестоимость продукции ниже выручки от
реализации. При этом данный показатель на столько близок к 1, что становится
ясной кризисная ситуация, сложившаяся на предприятии.
Прибыль от реализации
имела тенденции к увеличению. Так ее показатель возрос в 2005 году по сравнению
с 2004 годом на 536,43 %, а в 2006 году по сравнению с 2005 годом на 95,40 %.
Показатель балансовой
прибыли является довольно нестабильным – так, в 2004 и 2006 годах был получен
убыток, а в 2005 году – прибыль.
Показатель
рентабельности продаж незначительно, но увеличился – на 3,58 % в 2006 году по
сравнению с 2004 годом. Это связано с увеличением прибыли от продаж большими
темпами, чем увеличение выручки от продаж.
1.2.6
Динамика основных показателей финансовой деятельности предприятия
Динамика основных
показателей финансовой деятельности предприятия представлена в таблице 7.
Из полученных в таблице
7 значений показателей видно, что доля собственных средств в общей стоимости
источников средств предприятия достаточно низкая – ниже доли заемных средств в
общей стоимости источников средств. При этом среднегодовая стоимость
собственных средств имеет тенденцию к снижению за счет получаемого предприятием
убытка. Данный факт негативно характеризует деятельность ОАО «Стройкерамика». А
коэффициент финансовой независимости достаточно низкий, но положительным
является его увеличение – на 1,07 % в 2005 году по сравнению с 2004 и на 10,15
% в 2006 году по сравнению с 2005.
Задолженность перед
бюджетом имеет тенденцию к снижению, что свидетельствует о своевременном
погашении задолженности. В свою очередь задолженность перед поставщиками и
подрядчиками возросла, что является негативным моментом и свидетельствует о
необходимости разработки управленческим персоналом ОАО «Стройкерамика»
программы по управлению кредиторской и дебиторской задолженностью.
Таблица 7
Динамика
показателей финансового состояния ОАО «Стройкерамика» за 2004 – 2006 гг.
|
Показатели
производственной программы
|
2004 г.
|
2005 г.
|
2006 г.
|
Рост уровня
показателя, %
|
|
2005/2004
|
2006/2005
|
|
Величина
собственных средств предприятия, тыс. руб.
|
25381,5
|
24650
|
23807,5
|
97,12
|
96,58
|
|
Общая сумма
источников средств предприятия, тыс. руб.
|
63486,5
|
61001,5
|
53488,5
|
96,09
|
87,68
|
|
Доля
собственных средств в общей стоимости источников средств предприятия, %
|
39,98
|
40,41
|
44,51
|
101,07
|
110,15
|
|
Величина
заемных средств, тыс. руб.
|
38105
|
36351,5
|
29681
|
95,40
|
81,65
|
|
Доля заемных
средств в общей стоимости источников средств предприятия, %
|
60,02
|
59,59
|
55,49
|
99,28
|
93,12
|
|
Дебиторская
задолженность, тыс. руб.
|
19781
|
18975,5
|
13689
|
95,93
|
72,14
|
|
в том числе
покупатели и заказчики, тыс. руб.
|
13517,5
|
13701
|
10338,5
|
101,36
|
75,46
|
|
Кредиторская
задолженность, тыс. руб.
|
29031
|
25274,5
|
20263
|
87,06
|
80,17
|
|
в том числе
поставщики и подрядчики, тыс. руб.
|
3071
|
4982
|
6440,5
|
162,23
|
129,28
|
|
задолженность
перед бюджетом, тыс. руб.
|
10190
|
9595,5
|
5742,5
|
94,17
|
59,85
|
|
Коэффициент
абсолютной ликвидности
|
0,00
|
0,00
|
0,00
|
51,33
|
325,35
|
|
Коэффициент
критической ликвидности
|
0,52
|
0,52
|
0,47
|
100,84
|
89,66
|
|
Коэффициент
текущей ликвидности
|
0,91
|
0,91
|
0,90
|
99,41
|
99,41
|
|
Среднегодовая
стоимость оборотных средств, тыс. руб.
|
34735,5
|
32815
|
26320,5
|
94,47
|
80,21
|
|
Продолжение
таблицы 7
|
|
Среднегодовая
стоимость активов, тыс. руб.
|
63486,5
|
61001,5
|
53488,5
|
96,09
|
87,68
|
|
Доля оборотных
средств в активах
|
54,71
|
53,79
|
49,21
|
98,32
|
91,47
|
|
Коэффициент
обеспеченности собственными средствами
|
-0,10
|
-0,11
|
-0,13
|
111,10
|
118,47
|
|
Коэффициент
капитализации
|
1,50
|
1,47
|
1,25
|
98,23
|
84,54
|
|
Коэффициент
финансовой независимости
|
0,40
|
0,40
|
0,45
|
101,07
|
110,15
|
|
Коэффициент
финансовой устойчивости
|
0,40
|
0,41
|
0,45
|
101,64
|
111,67
|
Коэффициенты
ликвидности не удовлетворяют своему нормативному значению на протяжении всего
рассматриваемого периода, при этом данный негативный момент свидетельствует о
кризисном состоянии ОАО «Стройкерамика» и может повлечь за собой процедуру
банкротства.
Доля оборотных средств
в активах снизилась. При этом произошло это за счет значительного снижения
среднегодовой стоимости оборотных средств, что является негативным моментом и
свидетельствует о снижении доли в общем объеме имущества высоколиквидных,
быстрореализауемых и медленнореализуемых активов. Данное положение может
повлечь за собой несвоевременное погашение обязательств предприятия.
В целом состояние
предприятия можно охарактеризовать как кризисное.
2
АНАЛИЗ ФИНАНСОВЫХ РЕЗУЛЬТАТОВ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ
Обобщающая оценка
финансового состояния предприятия достигается на основе таких результативных
показателей, как прибыль и рентабельность.
Величина прибыли,
уровень рентабельности зависят от производственной, снабженческой, сбытовой и
коммерческой деятельности предприятия, иначе говоря, эти показатели
характеризуют все стороны хозяйствования.
Анализ формирования и
использования прибыли предполагает следующие этапы:
1. Анализ состава и
динамики балансовой прибыли.
2. Анализ финансовых
результатов от обычных видов деятельности.
3. Анализ уровня
среднереализационных цен.
4. Анализ финансовых
результатов от прочих видов деятельности.
5. Анализ
рентабельности деятельности предприятия.
6. Анализ распределения
и использования прибыли.
Источники информации:
накладные на отгрузку продукции, данные аналитического бухгалтерского учета по
счету продаж и счетам «Прибыли и убытки», «Нераспределенная прибыль, непокрытый
убыток», форма бухгалтерской отчетности №2 «Отчет о прибылях и убытках», данные
финансового плана.
В анализе используются
следующие показатели прибыли: балансовая прибыль, налогооблагаемая
прибыль, чистая прибыль.
Балансовая прибыль
включает в себя прибыль от обычных видов деятельности, финансовые результаты от
операционных и внереализационных операций и чрезвычайных обстоятельств. Схема
формирования балансовой прибыли представлена на рисунке 1.
Налогооблагаемая
прибыль представляет собой разность между прибылью от
обычной деятельности и суммой льгот по налогу на прибыль.
Чистая прибыль
– это та часть прибыли, которая остается в распоряжении предприятия после
уплаты налога на прибыль.
2.1
Анализ состава и динамики балансовой прибыли
В процессе анализа
необходимо изучить состав прибыли от обычной деятельности, ее структуру,
динамику и выполнение плана за отчетный год. При изучении динамики прибыли
необходимо учитывать инфляционные факторы изменения ее суммы. Для этого выручку
необходимо скорректировать на средневзвешенный рост цен на продукцию
предприятия в среднем по отрасли, а себестоимость товаров, продукции (работ,
услуг) уменьшить на их прирост в результате повышения цен на потребленные
ресурсы за анализируемый период.
Для проведения анализа
прибыли по составу и в динамике составляют аналитическую таблицу 8.
Таблица 8
Анализ
состава и динамики балансовой прибыли
|
Показатель
|
2004 г.
|
2005 г.
|
2006 г.
|
|
Сумма, тыс.
руб.
|
Доля, %
|
Сумма, тыс.
руб.
|
Доля, %
|
Сумма, тыс.
руб.
|
Доля, %
|
|
Прибыль от
реализации продукции, работ, услуг, тыс. руб.
|
420
|
-153,85
|
2673
|
297,99
|
5223
|
-304,73
|
|
Прочие доходы,
тыс. руб.
|
17229
|
-6310,99
|
1030
|
114,83
|
25624
|
-1494,98
|
|
Прочие
расходы, тыс. руб.
|
17922
|
-6564,84
|
2806
|
312,82
|
32561
|
-1899,71
|
|
Прибыль убыток
до налогообложения
|
-273
|
100
|
897
|
100
|
-1714
|
100
|
Из таблицы 8 видно, что
в 2004 и 2006 годах в ОАО «Стройкерамика» получен убыток до налогообложения.
При этом в 2006 году данный показатель выше показателя 2004 года на 1987 тыс.
руб., что отрицательно характеризует деятельность предприятия.
При этом величина
балансовой прибыли (убытка) сложилась под влиянием полученных прочих доходов и
расходов. При этом сальдо прочих доходов и расходов отрицательно повлияло на
конечный показатель балансовой прибыли (убытка).
Так, на протяжении
рассматриваемого периода значительное место в формировании балансовой прибыли
играют прочие доходы и расходы. Это является негативной тенденцией и требует
разработки эффективной программы по выявлению резервов сокращения прочих
расходов и увеличения прочих доходов.
Рис.
1. Схема факторного анализа прибыли
2.2
Анализ финансовых результатов от реализации продукции, работ и услуг
Основную часть прибыли
предприятия получают от обычных видов деятельности, к которой относят прибыль
от продаж продукции (работ, услуг).
Прибыль
от реализации продукции в целом по предприятию зависит от четырех факторов
первого уровня соподчиненности: объема реализации продукции (VРП);
ее структуры (Удi);
себестоимости (Ci)
и уровня среднереализационных цен (Цi).
Объем
реализации продукции может оказывать положительное и отрицательное влияние на
сумму прибыли. Увеличение объема продаж рентабельной продукции приводит к
увеличению прибыли. Если же продукция является убыточной, то при увеличении
объема реализации происходит уменьшение суммы прибыли.
Структура
товарной продукции может оказывать как положительное, так и отрицательное
влияние на сумму прибыли. Если увеличится доля более рентабельных видов
продукции в общем объеме ее реализации, то сумма прибыли возрастет. Напротив,
при увеличении удельного веса низкорентабельной или убыточной продукции общая
сумма прибыли уменьшится.
Себестоимость
продукции обратно пропорциональна прибыли: снижение себестоимости приводит к
соответствующему росту суммы прибыли, и наоборот.
Изменение
уровня среднереализационных цен прямо пропорционально прибыли: при увеличении
уровня цен сумма прибыли возрастает, и наоборот.
Расчет
влияния этих факторов на сумму прибыли выполним способом цепной подстановки,
используя данные, приведенные в таблицах 9 и 10.
Сначала
нужно найти сумму прибыли при фактическом объеме продаж и базовой величине
остальных факторов. Для этого следует рассчитать индекс объема реализации
продукции, а затем базовую сумму прибыли скорректировать на его уровень.
Индекс
объема продаж исчисляют путем сопоставления фактического объема реализации с
базовым в натуральном (если продукция однородная), условно-натуральном или
стоимостном выражении (если продукция неоднородна по своему составу). В ОАО «Стройкерамика»
его величина составляет:
Таблица
9
Исходные
данные для факторного анализа прибыли от реализации продукции в ОАО «Стройкерамика»
в 2006 году по сравнению с 2004 годом, тыс. руб.
|
Показатель
|
2004
г.
|
Данные
базового периода, пересчитанные на объем продаж отчетного периода
|
2006
г.
|
|
1
|
2
|
3
|
4
|
|
Выручка
(нетто) от реализации продукции, товаров, услуг (В)
|
=85234
|
=109957
|
=128340
|
|
Полная
себестоимость реализованной продукции, работ, услуг (3)
|
=84814
|
=107567
|
=123117
|
|
Прибыль
(П)
|
420
|
2390
|
5223
|
Если
бы величина остальных факторов не изменилась, то сумма прибыли должна была быть
ниже и составлять 634,2 тыс. руб. (420 · 1,51).
Затем
следует определить сумму прибыли при фактическом объеме и структуре
реализованной продукции, но при базовом уровне себестоимости и цен. Для этого
из условной выручки нужно вычесть условную сумму затрат:
(тыс. руб.)
Требуется
подсчитать также, сколько прибыли предприятие могло бы получить при фактических
объеме реализации, структуре и ценах, но при базовом уровне себестоимости
продукции. Для этого из фактической суммы выручки следует вычесть условную
сумму затрат:
(тыс.
руб.)
Порядок
расчета данных показателей в систематизированном виде представлен в таблице 10.
Таблица 10
Расчет влияния факторов первого уровня на изменение
суммы прибыли от реализации продукции в целом по предприятию
|
Показатель
прибыли
|
Факторы
|
Порядок
расчета
|
Прибыль,
тыс. руб.
|
Объем
продаж
|
Структура
продаж
|
Цены
|
Себестоимость
|
|
1
|
2
|
3
|
4
|
5
|
6
|
7
|
|
По
|
t0
|
t0
|
t0
|
t0
|
В0
– З0
|
420
|
|
Пусл
1
|
t1
|
t0
|
t0
|
t0
|
П0
· Ipп
|
634,2
|
|
Пусл
2
|
t1
|
t1
|
t0
|
t0
|
Вусл
– Зусл
|
2390
|
|
Пусл
3
|
t1
|
t1
|
t1
|
t0
|
В1
– Зусл
|
20773
|
|
Пусл
4
|
t1
|
t1
|
t1
|
t1
|
В1
– З1
|
5223
|
По
данным выше представленной таблицы 4 можно установить, как изменилась сумма
прибыли за счет каждого фактора.
Изменение
суммы прибыли за счет:
1)
объема реализации продукции
(тыс.
руб.);
2)
структуры продукции
(тыс.
руб.);
3)
отпускных цен
(тыс.
руб.);
4)
себестоимости реализованной продукции
(тыс.
руб.)
Итого
+4803 тыс. руб.
Результаты
расчетов показывают, что снижение прибыли обусловлено в основном значительным
ростом себестоимости выпускаемой продукции. Изменение себестоимости повлияло на
снижение прибыли на 15550 тыс. руб.
За
счет роста уровня отпускных цен на предлагаемую рассматриваемым предприятием
продукцию сумма прибыли возросла на 18383 тыс. руб.
Росту
суммы прибыли на 214,2 тыс. руб. способствовали также изменения в объеме
реализации продукции, что положительно характеризует деятельность предприятия и
свидетельствует о привлечении новых клиентов.
Изменение
структуры предлагаемых услуг положительно повлияло на изменение финансового
результата (1755,8 тыс. руб.), так как в общем объеме реализации увеличился
удельный вес высокорентабельных видов продукции и услуг.
В
итоге общее изменение прибыли от реализации продукции, работ, услуг за
рассматриваемый период положительно и составляет 4803 тыс. руб.
Данный
факт позволяет сделать вывод о разработке руководством предприятии
дополнительных мероприятий по снижению себестоимости продукции.
2.3
Анализ уровня среднереализационных цен
Среднереализационная
цена единицы продукции рассчитывается путем деления выручки от реализации
соответствующего изделия на объем продаж. На изменение ее уровня оказывают
влияние следующие факторы: качество реализуемой продукции, рынки сбыта,
конъюнктура рынка, инфляционные процессы.
Качество товарной
продукции – один из основных факторов, от которого зависит уровень средней цены
реализации. За более высокое качество продукции устанавливаются более высокие
цены и наоборот.
Изменение среднего
уровня цены изделия за счет его качества (DЦкач) можно
определить следующим образом:
,
где Цн и
Цп – соответственно цена изделия нового и прежнего качества;
VРПн
– объем реализации продукции нового качества;
VРПобщ
– общий объем продаж i-го вида за отчетный период.
Расчет влияния
сортности продукции на изменение средней цены можно выполнить способом
абсолютных разниц.
Для этого отклонение
фактического удельного веса от планового по каждому сорту умножаем на плановую
цену единицы продукции соответствующего сорта, результаты суммируем и делим на
100:
.
Данные можно свести в
таблицу 11.
Если коэффициент
перевыполнения плана равен 1,1296230 (8540:7560), то фактический объем продаж
по М 100 в пересчете на плановую сортность равен 2440 ед. (2160 х 1,129630).
Полученные данные
свидетельствует о том, что за счет повышения удельного веса продукции М 100 и
уменьшения М 125 выручка от ее реализации уменьшилась на 20278 руб. (88302 –
108580), а средняя цена единицы продукции – на 0,40 руб. =[(+7,6 . 9)+(-7,6
. 14,2)] :100.
Таблица 11
Расчет
влияния качества изделия на его среднюю цену реализации
|
Сорт продукции
|
Цена за
единицу, руб.
|
Объем
реализации, тыс. шт.
|
Удельный вес
сортов, %
|
Фактический
объем продаж при плановой сортности, тыс. шт.
|
Выручка от
продаж, тыс. руб.
|
|
План
|
Факт
|
План
|
Факт
|
+,-
|
при
фактической сортности
|
при плановой
сортности
|
|
М 100
|
9,00
|
2160
|
2593
|
28,57
|
36,17
|
+7,6
|
2440
|
23337
|
21960
|
|
М 125
|
14,20
|
5400
|
4575
|
71,43
|
63,83
|
-7,6
|
6100
|
64965
|
86620
|
|
Всего
|
-
|
7560
|
7168
|
100
|
100
|
-
|
8540
|
88302
|
108580
|
По такой же методике
рассчитывается изменение средней цены реализации в зависимости от рынков сбыта
продукции.
Если на протяжении года
произошло изменение отпускных цен на продукцию по сравнению с плановыми в связи
с инфляцией, то изменение цены по каждому виду продукции умножается на объем ее
реализации по новым ценам и делится на общее количество реализованной продукции
за отчетный период.
2.4 Анализ
внереализационных финансовых результатов
Выполнение плана по
прибыли в значительной степени зависит от финансовых результатов деятельности,
не связанных с реализацией продукции. Это финансовые результаты, полученные от прочих
операций.
Анализ сводится в
основном к изучению динамики и причин полученных убытков и прибыли по каждому
конкретному случаю. Убытки от выплаты штрафов возникают в связи с нарушением
отдельными службами договоров с другими предприятиями, организациями и
учреждениями. При анализе устанавливаются причины невыполненных обязательств,
принимаются меры для предотвращения допущенных ошибок.
Изменение суммы
полученных штрафов может произойти не только в результате нарушения договорных
обязательств поставщиками и подрядчиками, но и по причине ослабления
финансового контроля в отношении их. Поэтому при анализе данного показателя
следует проверить, во всех ли случаях нарушения договорных обязательств были
предъявлены поставщикам соответствующие санкции.
Убытки от списания
безнадежной дебиторской задолженности возникают обычно на тех предприятиях, где
постановка учета и контроля за состоянием расчетов находится на низком уровне.
Прибыли (убытки) прошлых лет, выявленные в текущем году, также свидетельствуют
о недостатках бухгалтерского учета.
В заключение анализа
разрабатываются конкретные мероприятия, направленные на предупреждение и
сокращение убытков и потерь от данных видов деятельности.
В таблице 12 представим
анализ прочих доходов и расходов предприятия.
Таблица 12
Анализ
прочих доходов и расходов ОАО «Стройкерамика» за 2004 – 2006 гг.
|
Показатель
|
2004
г.
|
2005
г.
|
2006
г.
|
Рост уровня
показателя, %
|
|
2005/2004
|
2006/2005
|
|
Прочие доходы,
тыс. руб.
|
17229
|
1030
|
25624
|
5,98
|
2487,77
|
|
Прочие
расходы, тыс. руб.
|
17922
|
2806
|
32561
|
15,66
|
1160,41
|
Из таблицы 12 видно,
что прочие доходы и расходы предприятия имеют довольно нестабильную динамику –
в 2005 году наблюдалось их значительное снижение, а в 200 году – значительный
рост.
2.5
Анализ рентабельности предприятия
Показатели
рентабельности являются важными характеристиками факторной среды формирования
прибыли предприятий.
Показатели
рентабельности более полно, чем прибыль, характеризуют окончательные результаты
хозяйствования, потому что их величина показывает соотношение эффекта с
наличными или использованными ресурсами. Их применяют для оценки деятельности
предприятия и как инструмент инвестиционной политике и ценообразовании.
Рентабельность – это относительный
показатель, определяющий уровень доходности бизнеса. Показатели рентабельности
характеризуют эффективность работы предприятия в целом, доходность различных
направлений деятельности (производственной, коммерческой, инвестиционной и
т.д.); они более полно, чем прибыль, характеризуют окончательные результаты
хозяйствования, потому что их величина показывает соотношение эффекта с
наличными или потребленными ресурсами. Эти показатели используют для оценки
деятельности предприятия и как инструмент в инвестиционной политике и
ценообразовании.
Показатели
рентабельности можно объединить в несколько групп:
1) показатели,
характеризующие окупаемость издержек производства и инвестиционных проектов;
2) показатели,
характеризующие рентабельность продаж;
3) показатели,
характеризующие доходность капитала и его частей.
Рентабельность
продукции (коэффициент окупаемости затрат) исчисляется путем отношения прибыли
от реализации (Прп) до выплаты процентов и налогов к сумме затрат по
реализованной продукции (Зрп):
Показывает, сколько
предприятие имеет прибыли с каждого рубля, затраченного на производство и
реализацию продукции. Может рассчитываться по отдельным видам продукции и в
целом по предприятию. При определении его уровня в целом по предприятию
целесообразно учитывать не только реализационные, но и прочие доходы и расходы,
относящиеся к основной деятельности.
Аналогичным образом
определяется доходность инвестиционных проектов: полученная или ожидаемая сумма
прибыли от инвестиционной деятельности (Пид) относится к сумме
инвестиционных затрат (ИЗ):
Рентабельность продаж
(оборота) рассчитывается делением прибыли от реализации продукции, работ и
услуг до выплаты процентов и налогов на сумму полученной выручки (Врп). Характеризует
эффективность производственной и коммерческой деятельности: сколько прибыли
имеет предприятие с рубля продаж. Этот показатель рассчитывается в целом по
предприятию и отдельным видам продукции.
Рентабельность
совокупного капитала исчисляется отношением брутто-прибыли до выплаты процентов
и налогов (БП) к среднегодовой стоимости всего совокупного капитала (KL).
Рентабельность
(доходность) операционного капитала исчисляется отношением прибыли от операционной
деятельности до выплаты процентов и налогов (Под) к среднегодовой
сумме операционного капитала (ОК). Он характеризует доходность капитала,
задействованного в операционном процессе:
В процессе анализа
следует изучить динамику перечисленных показателей рентабельности, выполнение
плана по их уровню и провести межхозяйственные сравнения с
предприятиями-конкурентами.
Уровень рентабельности
продукции (коэффициент окупаемости затрат), исчисленный в целом по предприятию,
зависит от трех основных факторов первого порядка: изменения структуры
реализованной продукции, ее себестоимости и средних цен реализации.
Расчет показателей
рентабельности ОАО «Стройкерамика»
за период с 2004 по 2006 гг. представим в таблице 13 следующего вида.
Таблица
13
Анализ
показателей рентабельности ОАО «Стройкерамика»
за
2004 – 2006 гг.
|
Показатели
|
2004 г.
|
2005 г
|
2006 г.
|
Отклонение
|
|
1. Выручка-нетто, тыс. р.
|
85234
|
108446
|
128340
|
43106
|
|
2. Полная себестоимость реализованной
продукции, тыс. р.
|
84814
|
105773
|
123117
|
38303
|
|
3. Прибыль (убыток) от продажи
продукции, тыс. р.
|
420
|
2673
|
5223
|
4803
|
|
4. Прибыль (убыток) до
налогообложения, тыс. р.
|
-273
|
897
|
-1714
|
-1441
|
|
5. Чистая прибыль (убыток), тыс. р.
|
-836
|
550
|
-2375
|
-1539
|
|
6. Рентабельность затрат, % (п. 3 : п.
2)
|
0,50
|
2,53
|
4,24
|
3,75
|
|
7. Рентабельность продаж по
налогооблагаемой прибыли, % (п. 4 : п. 1)
|
-0,32
|
0,83
|
-1,34
|
-1,02
|
|
8. Рентабельность продаж по прибыли от
продажи, % (п. 3 : п.1)
|
0,49
|
2,46
|
4,07
|
3,58
|
|
9. Рентабельность продаж по чистой
прибыли, % (п.5 : п.1)
|
-0,98
|
0,51
|
-1,85
|
-0,87
|
|
10. Рентабельность имущества, % (п.4 :
п.11)
|
-0,43
|
1,47
|
-3,20
|
-2,77
|
|
11. Среднегодовая стоимость имущества,
тыс.р.
|
63486,5
|
61001,5
|
53488,5
|
-9998
|
|
12. Рентабельность собственного
капитала, % (п.5 : п.13)
|
-3,29
|
2,23
|
-9,98
|
-6,68
|
|
13. Среднегодовая стоимость
собственного капитала, тыс. р.
|
25381,5
|
24650
|
23807,5
|
-1574
|
Увеличение показателя
рентабельности затрат на 3,75 пункта свидетельствует о более эффективном
управлении затратами на предприятии в отчетном периоде по сравнению с
предыдущими периодами.
Отрицательно
характеризует деятельность ОАО «Стройкерамика» снижение показателя рентабельности
продаж по чистой прибыли с -0,98 до -1,85 %. При этом отрицательным является
снижение рассматриваемого показателя в 2007 году по сравнению с 2006 годом – на
2,36 %.
Рентабельность
имущества также снизилась на 2,77 % за счет снижения чистой прибыли предприятия
в 2007 году по сравнению с 2005.
Рентабельность
собственного капитала также имеет негативную тенденцию и снизилась на 6,68 %.
Также за
рассматриваемый период увеличилась рентабельность продаж по прибыли от продаж
на 3,58 процентных пункта. При этом следует подчеркнуть, что значения
показателей рентабельности за рассматриваемый период являются еще очень
низкими.
Анализ динамики других
показателей рентабельности 2005 года является нецелесообразным в связи с их
отрицательными значениями, что является следствием получения организацией в 2005
и 2007 годах отрицательных финансовых результатов деятельности. Поэтому
важнейшими направлениями улучшения данного показателя могут быть следующие
управленческие решения:
1) рентабельность
продаж можно наращивать путем повышения цен;
2) показатель
рентабельности можно улучшить путем снижения затрат.
Таким образом, на
настоящем этапе развития основной целью деятельности предприятия является
увеличение объемов получаемой чистой прибыли за счет снижения затрат на
производство продукции и прочих расходов.
Динамику показателей
рентабельности отразим на рисунке 2.
Рис.
2. Анализ динамики показателей рентабельности
ОАО
«Стройкерамика» за 2004 – 2006 гг.
Из рисунка 2 видно, что
в 2005 году показатели рентабельности имели тенденцию к росту, особенно хорошо
прослеживается рост рентабельности собственного капитала, но в 2006 году
наблюдалось снижение по всем показателям рентабельности за счет значительного снижения
прибыли от продаж.
3
РЕЗЕРВЫ И ПУТИ УВЕЛИЧЕНИЯ СУММЫ ПРИБЫЛИ И РЕНТАБЕЛЬНОСТИ
Резервы увеличения
суммы прибыли определяются по каждому виду товарной продукции. Основными их
источниками является увеличение объема реализации продукции, снижение ее
себестоимости, повышение качества товарной продукции, реализация ее на более
выгодных рынках сбыта и т.д. (рис. 3).
Рис.
3. Схема подсчета резервов увеличения прибыли от реализации продукции
3.1
Резервы увеличения суммы прибыли за счет увеличения объема реализации продукции
Резервы увеличения
суммы прибыли определяются по каждому виду товарной продукции. Основными их
источниками является увеличение объема реализации продукции, снижение ее
себестоимости, повышение качества товарной продукции, реализация ее на более
выгодных рынках сбыта и т.д.
Для определения
резервов роста прибыли по увеличению объема реализации необходимо выявленный
ранее резерв роста объема реализации продукции умножить на фактическую прибыль
в расчете на единицу продукции соответствующего вида:
РПvрп= РПрпi.
Основными источниками увеличения суммы прибыли являются увеличение
объема реализации продукции, снижение ее себестоимости и повышение качества, реализация
продукции на более выгодных рынках сбыта.
Для определения резервов роста прибыли за счёт увеличения объема
реализации продукции рекомендуется таблица 14.
Таблица 14
Резервы роста сумм прибыли за счет
увеличения объема реализации продукции
|
Вид продукции
|
Резерв увеличения объема реализации, тыс. ед.
|
Фактическая сумма прибыли за 1 единицу, р.
|
Резерв увеличения суммы прибыли, тыс. р.
|
|
А
В
С
D
|
100
150
120
120
|
1,00
1,20
0,80
2,00
|
100
180
96
240
|
|
Итого
|
-
|
-
|
616
|
Таким образом, при
определении дополнительных рынков сбыта производимой продукции ОАО «Стройкерамика»
может значительно увеличить суммы получаемой прибыли.
3.2
Резервы увеличения суммы прибыли за счет снижения себестоимости продукции
Для определения
резервов увеличения суммы прибыли за счет снижения себестоимости продукции
необходимо предварительно выявленный резерв снижения себестоимости каждого вида
продукции умножить на возможный объем ее продаж с учетом его роста (см. табл. 15).
Таблица 15
Резервы увеличения суммы прибылей за
счет снижения себестоимости продукции
|
Вид продукции
|
Резерв снижения себестоимости единицы продукции, р.
|
Возможный объем реализации продукции, тыс. шт.
|
Резерв увеличения суммы прибыли, тыс. р.
|
|
А
В
С
D
|
0,20
0,30
0,10
0,05
|
100
125
115
150
|
20
37,5
11,5
7,5
|
|
Итого
|
-
|
-
|
76,5
|
Таким образом, из таблицы видно, что в целом предварив в жизнь
мероприятия по снижению себестоимости продукции, ОАО «Стройкерамика» повысит
финансовые результаты на 76,5 тыс. руб.
3.3. Резервы повышения уровня рентабельности
Повышение рентабельности деятельности предприятия возможно лишь
при наличии полученных за рассматриваемый период положительных финансовых
результатов – прибылей.
Для данного предприятия характерно получение в 2004 и 2006 годах
убытков, поэтому руководству предприятия и административно-управленческому
персоналу необходимо разработать ряд мероприятий, направленных на повышение, в
первую очередь, прибыли от продаж – за счет увеличения выручки о реализации и
выхода на новые рынки сбыта продукции.
Для повышения
рентабельности деятельности предприятия руководящему аппарату и специалистам
необходимо также разработать мероприятия по сокращению затрат на содержание
аппарата управления. Также предлагается разработка программ по повышению
показателей производительности труда, в том числе за счет введения
дополнительного стимулирования труда работников – и морального и материального.
В заключение анализа
обобщаются все выявленные резервы роста прибыли (см. табл. 16).
Таблица 16
Обобщение резервов увеличения суммы прибыли, тыс. р.
|
Источники резерва
|
Вид продукции
|
Всего
|
|
А
|
В
|
С
|
D
|
|
Увеличение объема продаж
Снижение себестоимости продукции
Повышение качества продукции
|
100
20
21,96
|
180
37,5
86,62
|
96
11,5
-
|
240
7,5
-
|
616
76,5
108,58
|
|
Итого
|
141,96
|
304,12
|
117,5
|
247,5
|
801,08
|
Из таблицы 16 видно,
что в ОАО «Стройкерамика» в планируемом периоде сумма прибыли от реализации
продукции может быть увеличена на 801,08 тыс. руб.
В первую очередь,
резервы увеличения прибыли от продаж связаны с увеличением объемов продаж. Так,
рассматриваемому предприятию в современных условиях «строительного БУМа»
необходимо выходить на новые рынки сбыта, в том числе рынки соседних регионов.
Также резервы
увеличения прибыли от продаж кроются в снижении себестоимости продукции. Сумма
прибыли может быть увеличена на 76,5 тыс. руб. за счет снижения стоимости
материальных затрат за счет работы с новыми поставщиками, которые поставляют
более дешевые товары, не уступающие по качеству, а также резервы роста прибыли
заключаются в замене материалов, необходимых для производства, на более
дешевые, но не уступающие по качеству.
За счет повышения
качества продукции, у ОАО «Стройкерамика» есть возможность также повысить
финансовые результаты.
ВЫВОДЫ
И ПРЕДЛОЖЕНИЯ
Получение прибыли
является обязательным условием функционирования предприятия. Являясь источником
производственного и социального развития, прибыль занимает ведущее место в
обеспечении самофинансирования предприятий и объединений, возможности которых
во многом определяются тем, на сколько доходы превышают затраты.
В открытом акционерном
обществе «Стройкерамика» наблюдаются положительные тенденции, связанные с
увеличением объемов товарной и реализованной продукции.
Так, в натуральном
выражении наблюдается значительный рост объемов производства кирпича: в 2005
году по сравнению с 2004 – на 5,88 %, а в 2006 году по сравнению с 2005 – на
6,40 %.
В 2005 году по
сравнению с 2004 годом численность работающих уменьшилась на 4 человека, а
рабочих – на 2 человека, в 2006 году по сравнению с 2005 годом численность
работающих уменьшилась на 2 человека, а рабочих – на 1 человек. Данный факт
свидетельствует о негативных тенденциях, происходящих в деятельности
предприятия и о сокращении работников предприятия.
Благодаря значительному
увеличению объемов реализации и снижению численности работающих и рабочих
произошло увеличение показателей среднегодовой выработки одного работающего и
рабочего.
Так, в 2005 году
среднегодовая выработка одного работающего составила 267,77 тыс. руб. чел. –
произошло ее увеличение по сравнению с 2004 годом на 28,49 %.
А в 2006 году по
сравнению с 2005 годом среднегодовая выработка одного работающего также
увеличилась на 18,93 % по сравнению с 2005 годом.
Среднегодовая выработка
одного рабочего также имела тенденцию к увеличению – на 27,87 % в 2005 году по
сравнению с 2004, и на 18,64 % в 2006 году по сравнению с 2005.
Фонд заработной платы
всех работающих увеличивался на протяжении рассматриваемого периода, это
произошло за счет увеличения среднемесячной заработной платы одного работающего
с 5057,86 руб. до 8136,68 руб.
При этом показатель
прибыли, приходящейся на одного работника претерпел значительные изменения.
Данный факт связан с тем, что в 2004 и 2006 годах в ОАО «Стройкерамика» получен
убыток, прибыль имела место лишь в 2005 году.
Материальные затраты
предприятия имели тенденцию к увеличению – с 44656 тыс. руб. до 57829 тыс. руб.
Данное увеличение затрат, в первую очередь, связано с увеличением объемов
производства.
Показатель
материалоотдачи имеет в 2005 году по сравнению с 2004 незначительные, но
положительные изменения, что свидетельствует об эффективном управлении
материальными затратами на рассматриваемом предприятии. В 2006 году данный
показатель увеличился значительно – на 15,26 %. Увеличение данного показателя
произошло за счет более значительных темпов роста объемов реализации по
сравнению с менее значительными темпами увеличения материальных затрат.
Производство в ОАО
«Стройкерамика» является материалоемким, так как материальные затраты занимают
наибольшую долю в общей себестоимости произведенной продукции на протяжении
всего рассматриваемого периода.
Анализируя показатели
динамики прибыли и рентабельности ОАО «Стройкерамика» за 2004 – 2006 гг.,
следует отметить, что темпы показатель затрат на 1 рубль товарной и
реализованной продукции имеет положительные тенденции. Данные показатели к 2006
году были ниже 1, что свидетельствует о том, что себестоимость продукции ниже
выручки от реализации. При этом данный показатель на столько близок к 1, что
становится ясной кризисная ситуация, сложившаяся на предприятии.
Прибыль от реализации
имела тенденции к увеличению. Так ее показатель возрос в 2005 году по сравнению
с 2004 годом на 536,43 %, а в 2006 году по сравнению с 2005 годом на 95,40 %.
Показатель балансовой
прибыли является довольно нестабильным – так, в 2004 и 2006 годах был получен
убыток, а в 2005 году – прибыль.
Показатель
рентабельности продаж незначительно, но увеличился – на 3,58 % в 2006 году по
сравнению с 2004 годом. Это связано с увеличением прибыли от продаж большими
темпами, чем увеличение выручки от продаж.
Коэффициенты
ликвидности не удовлетворяют своему нормативному значению на протяжении всего
рассматриваемого периода, при этом данный негативный момент свидетельствует о
кризисном состоянии ОАО «Стройкерамика» и может повлечь за собой процедуру
банкротства.
В 2004 и 2006 годах в
ОАО «Стройкерамика» получен убыток до налогообложения. При этом в 2006 году
данный показатель выше показателя 2004 года на 1987 тыс. руб., что отрицательно
характеризует деятельность предприятия.
При этом величина
балансовой прибыли (убытка) сложилась под влиянием полученных прочих доходов и
расходов. При этом сальдо прочих доходов и расходов отрицательно повлияло на
конечный показатель балансовой прибыли (убытка).
Так, на протяжении
рассматриваемого периода значительное место в формировании балансовой прибыли
играют прочие доходы и расходы. Это является негативной тенденцией и требует
разработки эффективной программы по выявлению резервов сокращения прочих
расходов и увеличения прочих доходов.
Снижение
прибыли обусловлено в основном значительным ростом себестоимости выпускаемой
продукции. Изменение себестоимости повлияло на снижение прибыли на 15550 тыс.
руб.
За
счет роста уровня отпускных цен на предлагаемую рассматриваемым предприятием
продукцию сумма прибыли возросла на 18383 тыс. руб.
Росту
суммы прибыли на 214,2 тыс. руб. способствовали также изменения в объеме
реализации продукции, что положительно характеризует деятельность предприятия и
свидетельствует о привлечении новых клиентов.
Изменение
структуры предлагаемых услуг положительно повлияло на изменение финансового
результата (1755,8 тыс. руб.), так как в общем объеме реализации увеличился
удельный вес высокорентабельных видов продукции и услуг.
В
итоге общее изменение прибыли от реализации продукции, работ, услуг за
рассматриваемый период положительно и составляет 4803 тыс. руб.
Увеличение показателя
рентабельности затрат на 3,75 пункта свидетельствует о более эффективном
управлении затратами на предприятии в отчетном периоде по сравнению с
предыдущими периодами.
Отрицательно
характеризует деятельность ОАО «Стройкерамика» снижение показателя рентабельности
продаж по чистой прибыли с -0,98 до -1,85 %. При этом отрицательным является
снижение рассматриваемого показателя в 2007 году по сравнению с 2006 годом – на
2,36 %.
Рентабельность
имущества также снизилась на 2,77 % за счет снижения чистой прибыли предприятия
в 2007 году по сравнению с 2005.
Рентабельность
собственного капитала также имеет негативную тенденцию и снизилась на 6,68 %.
Также за
рассматриваемый период увеличилась рентабельность продаж по прибыли от продаж
на 3,58 процентных пункта. При этом следует подчеркнуть, что значения
показателей рентабельности за рассматриваемый период являются еще очень
низкими.
Анализ динамики других
показателей рентабельности 2005 года является нецелесообразным в связи с их
отрицательными значениями, что является следствием получения организацией в 2005
и 2007 годах отрицательных финансовых результатов деятельности. Поэтому
важнейшими направлениями улучшения данного показателя могут быть следующие
управленческие решения:
1) рентабельность
продаж можно наращивать путем повышения цен;
2) показатель
рентабельности можно улучшить путем снижения затрат.
Таким образом, на
настоящем этапе развития основной целью деятельности предприятия является
увеличение объемов получаемой чистой прибыли за счет снижения затрат на
производство продукции и прочих расходов.
В первую очередь,
резервы увеличения прибыли от продаж ОАО «Стройкерамика» связаны с увеличением
объемов продаж. Так, рассматриваемому предприятию в современных условиях
«строительного БУМа» необходимо выходить на новые рынки сбыта, в том числе
рынки соседних регионов.
Также резервы
увеличения прибыли от продаж кроются в снижении себестоимости продукции. Сумма
прибыли может быть увеличена на 76,5 тыс. руб. за счет снижения стоимости
материальных затрат за счет работы с новыми поставщиками, которые поставляют
более дешевые товары, не уступающие по качеству, а также резервы роста прибыли
заключаются в замене материалов, необходимых для производства, на более
дешевые, но не уступающие по качеству.
За счет повышения
качества продукции, у ОАО «Стройкерамика» есть возможность также повысить
финансовые результаты.
СПИСОК
ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ
1. Абрютина
М. С. Финансовый анализ коммерческой деятельности. Финпресс, 2004. – 367 с.
2. Анализ
финансовой отчетности: Учебное пособие / Под ред. О. В. Ефимовой, М. В.
Мельник. – М.: Омега-Л, 2004. – 408 с.
3. Васина
А. А. Избавимся от «штампов» в экономическом анализе. Сборник «Роль аналитика в
управлении компанией», М.: ИКФ Альт, 2002. – 387 с.
4. Грищенко
О. В. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия:
Учебное пособие, Таганрог: Изд-во ТРТУ, 2000. – 112 с.
5. Макарьева
В. И. Анализ финансово-хозяйственной деятельности организации для бухгалтера и
руководителя. Журнал «Налоговый вестник», 2003. - № 2.
6. Макарьева
В. И., Андреева Л.В. Анализ финансово-хозяйственной деятельности организации. –
М: Финансы и статистика, 2004. – 421 с.
7. Пястолов
С. М. Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятий, изд-е 3-е, доп.и
перераб. Изд-во Академия, 2004. – 328 с.
8. Савицкая
Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: Учебник. – ИНФРА-М, 2008. –
320 c.
9. Селезнева
Н. Н., Ионова А.Ф. Финансовый анализ. Управление финансами. – М: ЮНИТИ, 2003. –
372 с.
10. Финансовый
бизнес-план: Учеб. пособие / Под ред. действ. члена Акад. инвестиций РФ, д-ра
эк. наук, проф. В.М. Попова. – М.: Финансы и статистика, 2000.
11. Чернышева
Ю. Г., Чернышев Э.А. Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия.
Изд-во «Март», 2003. – 304 с.
12. Чечевицына
Л. Н. Анализ финансово-хозяйственной деятельности: Учебное пособие д/вузов /
Л.Н. Чечевицына, И. Н. Чуев. – Изд. 2-е, доп. и перераб. Ростов-на-Дону:
Феникс, 2005. – 384 с.
13. Шеремет
А.Д., Негашев Е.В. Методика финансового анализа. – М.: ИНФРА-М, 2000.
14. Шеремет
А.Д., Сайфулин Р.С. Финансы предприятий. Учебное пособие. - М. ИНФРА-М, 2003. –
534 с.
15. Экономический
анализ финансово-хозяйственной деятельности. Под ред. Мельника М. В. – М:
Экономистъ, 2004. – 318 с.