Полный текст:
ие
Введение…………………………………………………………………………..3
Глава 1.
Теоретические основы анализа бухгалтерского баланса…………….6
1.1.
Сущность и виды бухгалтерского баланса…………………………………6
1.2.
Содержание и структура бухгалтерского баланса………………………..10
1.3.
Способы и методы анализа бухгалтерского баланса……………………..12
Глава 2.
Анализ бухгалтерского баланса ООО «АСТ-Моторс»……………...16
2.1.
Организационно-экономическая характеристика ООО «АСТ-Моторс»..16
2.2.
Анализ ликвидности бухгалтерского баланса и платежеспособности ООО «АСТ-Моторс»…………………………………………………………………..20
2.3.
Анализ финансовой устойчивости ООО «АСТ-Моторс»…………..……28
2.4. Рекомендации по улучшению финансового состояния ООО
«АСТ-Моторс»………………………………………………………………………..…35
Заключение………………………………………………………………………46
Список
использованных источников…………………………………………..49
Приложения
……………………………………………………………………..50
ВВЕДЕНИЕ
Актуальность данной темы курсовой работы обусловлена тем, что
бухгалтерский баланс в современном бухгалтерском учете занимает, по мнению
многих специалистов и рядовых работников бухгалтерской сферы, центральное место
в отчетности. Если раньше в России весь бухгалтерский учет был строго
регламентирован, то в настоящее время ведение отчетности получило более
свободную основу. Это представляет дополнительный интерес в рассмотрении данной
темы.
В настоящее время все более и более возрастает роль
представления достоверной бухгалтерской отчетности, так как на основе её данных
можно достаточно легко говорить о том, на сколько финансово независима данная
организация, на сколько обеспечена она собственными и заемными источниками,
своевременно ли рассчитывается по своим обязательствам.
Одним из важных элементов бухгалтерской отчетности является
баланс. Значение бухгалтерского баланса настолько велико, что он часто выделяется
в отдельную отчетную единицу. Баланс - это система показателей, сгруппированных
в сводную ведомость в виде двусторонней таблицы, отображающую наличие
хозяйственных средств и источников их формирования в денежной оценке на
определенную дату. Состояние хозяйственных средств и их источников показывается
на определенный момент, как правило, на первое число отчетного периода в
стоимостном выражении. Принимая во внимание, что их группировка и обобщение в
балансе приводится и на начало года, можно утверждать, что состояние
показателей приведено не только в статике, но и в динамике. Это значительно
расширяет границы познания сущности бухгалтерского баланса, его места в
определении финансовой устойчивости экономического субъекта на рынке товаров,
работ, и услуг.
Сущность бухгалтерского баланса проявляется в его назначении. С
одной стороны, он является частью метода бухгалтерского учета. С другой
стороны, бухгалтерский баланс - одна из форм периодической и годовой
отчетности. Потенциальные инвесторы и кредиторы изучают и оценивают содержание
и отношения между отдельными группами и подгруппами актива и пассива баланса,
их взаимосвязь между собой.
Умение чтения бухгалтерского баланса дает возможность: получить
значительный объем информации о предприятии; определить степень обеспеченности
предприятия собственными оборотными средствами; установить, за счет каких
статей изменилась величина оборотных средств; оценить общее финансовое
состояние предприятия даже без расчетов аналитических показателей.
Целями работы являются выявления роли бухгалтерского баланса
предприятия при принятии управленческих решений.
В соответствии с целями поставлены следующие задачи:
- ознакомится с понятием бухгалтерского баланса, с правилами и
порядком его составления, рассмотреть классификацию бухгалтерских балансов по
различным признакам;
- изучить содержание и структуру бухгалтерского баланса;
- выявить значение бухгалтерского баланса в оценке финансового
состояния предприятия;
- провести анализ платежеспособности и ликвидности
бухгалтерского баланса.
- дать оценку финансовому состоянию и финансовой устойчивости
исследуемого объекта;
- предложить рекомендации по улучшению финансового состояния
предприятия.
Объектом исследования является бухгалтерский баланс как основная
форма отчетности для раскрытия информации о предприятии и оценки его
финансового состояния. Для иллюстрации изложенного материала взяты данные
Общества с ограниченной ответственностью «АСТ -Моторс».
Глава 1. Теоретические основы анализа
бухгалтерского баланса
Сущность и виды бухгалтерского баланса
Основное
назначение финансовой отчетности организации состоит в предъявлении
пользователям данных, сформированных в системе бухгалтерского учета,
показывающих как осуществлялись финансовые взаимоотношения сторон, насколько
совершаемые хозяйственные операции соответствовали ожиданиям экономических
выгод, на которые рассчитывали субъекты бизнеса. [№ 19]
Согласно ФЗ «О
бухгалтерском учете» N 129-ФЗ от 21.11.96,
бухгалтерская отчетность - единая система данных об имущественном и финансовом
положении организации и о результатах ее хозяйственной деятельности,
составляемая на основе данных бухгалтерского учета по установленным формам. [№ 16]
Авторы по-разному
подходят к определению сущности бухгалтерского баланса.
Савицкая Г.В.
определяет бухгалтерский баланс как способ обобщенного отражения в стоимостной
оценке состояния активов предприятия и источников их образования на
определенную дату. По своей форме он представляет собой таблицу, в которой с
одной стороны (в активе) отражаются средства предприятия, а с другой (в
пассиве) — источники их образования. [№ 11]
По мнению Брилон
Н.В., бухгалтерский баланс – это отражение финансового состояния компании на
определенную дату: какие хозяйственные средства имеет компания в своем
распоряжении и какова её задолженность перед другими. [№ 2]
Сущность
бухгалтерского баланса проявляется в его назначении. С одной стороны, он
является частью метода бухгалтерского учета. С другой стороны, бухгалтерский
баланс – одна из форм периодической и годовой отчетности. [№ 21]
Классификация
бухгалтерских балансов может быть представлена по следующим признакам [№ 5]:
1) время
составления;
2) источник
составления;
3) объем
информации;
4) характер
деятельности;
5) форма
собственности;
6) объект
отражения;
7) способ
очистки;
8) по
расположению актива и пассива;
9) по форме
отражения оборота.
По времени
составления бухгалтерские балансы могут быть [№ 9]:
– вступительный или начальный баланс – перед
его составлением на предприятии проводится инвентаризация и оценка всего имущества;
– текущий баланс – периодически составляется в
течение всего времени деятельности организации. Текущий баланс бывает трех
видов:
а) начальный
(входящий) – составляется на начало отчетного периода;
б) заключительный
(исходящий) – составляется на конец отчетного периода;
в) промежуточный
баланс – составляется за период между началом и концом отчетного периода;
– ликвидационный
баланс – характеризует имущественное состояние предприятия на дату прекращения
его деятельности за отчетный период;
– разделительные
балансы – составляются в ходе разделения крупной организации на некоторое число
более мелких структурных подразделений или в процессе передачи одного, или
нескольких структурных подразделений данной организации другой организации;
– объединительный
баланс – составляется в процессе объединении нескольких организаций в одну
крупную организацию или в процессе присоединении одной или нескольких
структурных подразделений к данной организации.
По источникам
составления балансы подразделяются на [№ 12]:
1) инвентаризационные
балансы – составляются в соответствии с проведенной описью средств предприятия,
такой баланс может быть представлен в сокращенном или в упрощенном видах;
2) книжный баланс
– составляется на основании данных текущего бухгалтерского учета (на основании
текущей документации);
3) генеральный
баланс составляется на основании учетных записей бухгалтерского учета и данных
проведенной инвентаризации.
По объему
информации балансы подразделяются на:
1) единичные
балансы – отражают информацию о деятельности только одной организации;
2) сводные
балансы – отражают информацию о деятельности нескольких организаций,
составляются с помощью механического суммирования средств, числящихся на
статьях нескольких единичных балансов, и подсчета общих итогов актива и
пассива.
В таких балансах
отдельные графы отражают состояние средств отдельных организаций, а графа
«Всего» характеризует общее состояние средств всех организаций в целом.
По характеру
деятельности бывают [№ 4]:
1) баланс
основной деятельности – соответствующий уставной политике в организации;
2) баланс
неосновной деятельности – отражает прочие виды деятельности организации
(транспортные хозяйства, жилищно-коммунальные и т. д.).
По формам
собственности балансы могут быть представлены в зависимости от установленной
организационно-правовой формы: государственные, муниципальные, кооперативные,
совместных предприятий и т. д.
По объекту
отражения балансы подразделяются на [№ 11]:
1)
самостоятельный баланс – такой баланс составляют предприятия, которые являются
юридическими лицами;
2) отдельный
баланс – этот баланс составляют структурные подразделения, относящиеся к одной
организации (юридическому лицу).
По способу
очистки:
– баланс-брутто –
включает в себя регулирующие статьи, используется для научных исследований, а
также для совершенствования информационных функций;
– баланс-нетто – исключает регулирующие статьи,
используется в настоящее время сальдовый баланс-нетто, так как отражает
реальную стоимость имущества организации.
По расположению
актива и пассива баланса:
1) баланс в форме
счета – в нем параллельное расположение статей и разделов актива и пассива;
2) баланс в форме
отчета – в нем последовательное расположение актива и пассива.
По форме
отражения оборота:
1) сальдовый
баланс – составляется путем подсчета остатков (сальдо) по счетам;
2) оборотный
баланс – помимо остатков (сальдо) содержит данные об их движении (дебетовые и
кредитовые обороты) за отчетный период.
Таким образом,
центральное место в финансовой отчетности предприятия занимает бухгалтерский
баланс, показатели которого дают возможность проанализировать и оценить
финансовое состояние предприятия.
1.2 Содержание и структура бухгалтерского баланса
Элементы
формируемой в бухгалтерском учете информации о финансовом положении организации
находят отражение в бухгалтерском балансе. Этими элементами являются активы,
обязательства и капитал.
Бухгалтерский
баланс дает подробные сведения о стоимости активов организации, величине
капитала её собственников, об объемах привлечения долгосрочных и краткосрочных
заемных средств на отчетную и предшествующие отчетную и предшествующие отчетные
даты.
Актив
Бухгалтерского баланса строится в порядке возрастающей ликвидности средств,
т.е. в прямой зависимости от скорости превращения этих активов в процессе
хозяйственного оборота в денежную форму. В разделе I актива баланса
суммы отражаются по остаточной стоимости (первоначальная стоимость объекта за
минусом начисленной за весь период эксплуатации амортизации) имущества, которое
компания использует длительный период. [№ 13]
Сумма средств
организации на отчетную дату, вложенная в оборотные активы, отражается в
разделе II актива баланса. Состав оборотных активов неоднороден. Средства,
вложенные в оборотные активы, отражаются в балансе в виде остатков
материально-производственных запасов (сырья, материалов, незавершенного
производства и т.п.), дебиторской задолженности, краткосрочных финансовых
вложений, денежных средств. Оборотные средства в течение отчетного периода
могут многократно менять свою материально-вещественную форму. В течение одного
производственно-коммерческого цикла, продолжительность которого зависит прежде
всего от специфики бизнеса, они переносят свою стоимость на себестоимость
реализованной продукции, что должно быть компенсировано получением за этот период
соответствующего дохода (выручки от продаж).
Источники
формирования активов представляются в пассиве баланса и подразделяются на
собственные (раздел III) и заемные (разделы IV и V).В пассиве баланса группировка статей дана по юридическому
признаку. Как собственный, так и заемный капитал можно рассматривать в качестве
совокупности обязательств организации перед разными субъектами его финансовых
отношений: внутренними (собственниками – акционерами, участниками, пайщиками и
др.) и внешними (кредиторами, банками, государством, финансовыми институтами и
пр.). [№ 19]
Пассив баланса
показывает:
1) какая величина
средств (капитала) вложена в хозяйственную деятельность организации;
2) кто и в какой
форме участвовал в создании средств организации.
Раздел III новой
форме баланса стал более компактным, в нем не представлены расшифровки
резервного капитала. Для оценки финансового положения организации важны данные
о величине созданного организацией резервного капитала, а не о правовых
основаниях его создания.
По статье «Уставный
капитал (складочный капитал, уставный фонд,
вклады
товарищей)» показывают сумму средств, выделенных собственниками организации для
осуществления хозяйственной деятельности. [№ 8]
В бухгалтерском
балансе отражается величина уставного (складочного) капитала,
зарегистрированная в учредительных документах как совокупность вкладов (долей,
акций, паевых взносов) учредителей (участников) организации. По строке
«Уставный капитал (складочный капитал, уставный фонд, вклады товарищей)»
указывается общая сумма уставного капитала вне зависимости от того, полностью
он оплачен или нет.
Так, для вновь
учреждаемых акционерных обществ к моменту регистрации оплата акций не
требуется, но в течение трех месяцев с момента регистрации должно быть оплачено
не менее 50% акций, распределенных при учреждении акционерного общества. [№ 9]
Собственный
капитал (обязательства перед собственниками) состоит из трех основных частей:
–
инвестированного (стартового), сформированного в качестве взносов учредителей в
уставный капитал организации при создании юридического лица, а также в виде
дополнительных взносов собственников в уставный капитал или в результате
распределения чистой прибыли;
– оценочного,
сформированного в результате переоценки активов организации;
– накопленного, который наращивается как результат
капитализации части чистой прибыли, генерируемой в процессе деятельности
организации.
Заемный капитал
(внешние обязательства) подразделяется в бухгалтерском балансе на долгосрочный
(срок его привлечения превышает 12 месяцев) и краткосрочный (сроком
использования до 12 месяцев). [№ 19]
Таким образом,
бухгалтерский баланс дает подробные сведения о стоимости активов организации,
величине капитала её собственников, об объемах привлечения долгосрочных и
краткосрочных заемных средств на отчетную и предшествующие отчетную и
предшествующие отчетные даты.
1.3. Способы и методы анализа бухгалтерского баланса
Проведение анализа бухгалтерского баланса
организации становится возможным при использовании различных методик его
использования. Таковыми могут быть, например, методики анализа отдельных
показателей деятельности хозяйствующего субъекта, методики комплексного анализа,
методики факторного анализа [№ 8].
К задачам анализа бухгалтерского баланса
относятся следующие вопросы [№ 13]:
– доходности
(рентабельности) капитала;
– степени деловой
активности капитала;
– рыночной устойчивости;
– ликвидности
баланса и платежеспособности;
Подвергаются оценки также следующие вопросы [№
15]:
– эффективность
размещения капитала предприятия;
м достаточность капитала для текущей и
предстоящей хозяйственной деятельности;
– размер и
структура заемных средств;
– эффективность
заемных средств.
Благодаря имеющейся информации из
бухгалтерского баланса предприятия внешние пользователи могут принять решение о
целесообразности и условиях ведения дел с
ним как с партнером. Кроме того [№ 15]:
– движение
краткосрочных и долгосрочных кредитов и займов, с выделение ссуд, не погашенных
в срок;
– дебиторская
задолженность (долгосрочная и краткосрочная), а также обеспечение (полученное
или выданное);
– амортизируемое
имущество: нематериальные активы и основные средства;
– движение средств
финансирования долгосрочных инвестиций и финансовых вложений;
– финансовые
вложения (долгосрочные и краткосрочные, паи и акции других предприятий,
облигации и другие ценные бумаги, представленные займы и другое);
– затраты, понесенные
предприятием по элементам;
– расшифровка
отдельных доходов и расходов;
– справка о наличие
ценностей, учитываемых на забалансовых счетах: об арендованных основных
средствах, о товарах, принятых на ответственное хранение, о товарах, принятых
на комиссию, об износе объектов внешнего благоустройства, о списании в убыток
задолженности неплатежеспособных кредиторов [№ 5].
Существуют общие методики анализа, которые могут
быть использованы для анализа разных объектов (методика анализа ликвидности
баланса), а также частные методики, конкретизирующие общую методику
относительно конкретного предприятия с учетом специфики, масштабов
деятельности, постановки задачи анализа. [№ 20]
К одному из важнейших элементов методики
экономического анализа относится выбор способов (методов) исследования, которые
служат инструментами аналитического процесса на этапах: первичной обработки
информации и ее систематизации; изучения динамики показателей, их взаимосвязь;
определения влияния факторов на результативные показатели; выявление резервов;
определения перспектив повышения эффективности хозяйственной деятельности. [№
14]
К стандартным приемам анализа бухгалтерского
баланса относятся следующие:
Чтение бухгалтерского баланса и анализ
абсолютных показателей. Бухгалтерский баланс – наиболее информативный источник
данных о состоянии капитала и имущества организации. В бухгалтерском балансе
зафиксированы итоги хозяйственной деятельности к моменту его составления.
Баланс отражает финансово-экономическую ситуацию в организации. Чтение баланса
– это знание содержания каждой его статьи, способа ее оценки, роли в
деятельности предприятия, связи с другими статьями. Чтение баланса позволяет
определить и оценить состав капитала., обязательств и их элементов;
внеоборотных и оборотных активов и их элементов; установить наличие «болевых»
точек- убытков, уменьшения валюты баланса. [№ 9]Горизонтальный анализ бухгалтерского баланса
позволяет провести сравнение показателей во времени. Для этого рассчитывается
их абсолютные и относительные изменения. Абсолютные изменения (прирост или
уменьшение) – разность между значения показателя за отчетный период и значением
показателя за предыдущий период. Относительные изменения – отношение значения
показателя за отчетный период к значению показателя за предыдущий период.
Относительное изменение называется темпом роста, выраженном в коэффициентах или
процентах. [№ 18]Вертикальный анализ дает возможность сравнить
абсолютные величины отдельных показателей, формирующих совокупность итогового
показателя, а такде сопоставить относительные характеристики отдельных
показателей, установив удельный вес (долю) каждого в их общей итоговой
величине. Коэффициентный анализ. Анализ финансовых коэффициентов заключается в
сравнении отчетных величин с базисными, а также
в изучении динамики за отчетный период и ряд лет. В целях оценки
финансового состояния предприятия на основе бухгалтерского баланса
рассчитываются следующие группы финансовых коэффициентов:
–
рентабельности;
– деловой
активности;
–
финансовой устойчивости;
–
ликвидности и платежеспособности.
Таким образом, для проведения анализа
бухгалтерского баланса используются различные методики анализа, которые в свою
очередь включают в себя различные способы и методы оценки деятельности
предприятия на основе входящих в эти методы групп показателей, с помощью
которых пользователь информации на основе данных бухгалтерского баланса и
других форм сможет судить о имущественном и финансовом состоянии предприятия.
Глава 2. Анализ бухгалтерского баланса ООО
«АСТ-Моторс»
2.1
Организационно-экономическая характеристика ООО «АСТ-Моторс»
Организационная
форма предприятия – Открытое акционерное общество. Дата учреждения организации
19.09.2007 г.
Предприятие
действует на основании Устава,
Гражданского Кодекса Российской Федерации, Федерального Закона РФ «Об обществах
с ограниченной ответственностью», иных нормативных актов Российской Федерации.
Общество является
коммерческой организацией, преследующей в качестве основной цели своей
деятельности извлечение прибыли.
Учредителями
являются физические лица. Размер
уставного капитала 10 тыс. р., в июне 2011 года уставный капитал увеличен до 10
млн. руб.
Бухгалтерский учет в организации ведет ее структурное
подразделение - отдел бухгалтерии. Отдел бухгалтерии возглавляет главный бухгалтер (ст. 6 Федерального закона от 21
ноября 1996 г.
№ 129-ФЗ «О бухгалтерском учете». Ответственным за организацию и состояние
бухгалтерского учета, за своевременное предоставление полной и достоверной
бухгалтерской отчетности является главный бухгалтер.
Вся учетная информация обрабатывается с применением компьютерных
технологий и бухгалтерской программы «1С: Бухгалтерия».
Все хозяйственные операции оформляются типовыми формами
первичной учетной документации, утвержденными Госкомстатом России.
Виды
деятельности, которые осуществляет ООО «АСТ-Моторс»:
– торговля
автомобилями;
– ремонт и
обслуживание транспортных средств;
– реализация
запчастей физическим лицам.
Обозначим структуру
ООО «АСТ-Моторс» на рисунке 1.
Каждый отдел на предприятии выполняет ряд специфических для них
задач.
Задачи отдела продаж:
– поиск клиентов;
– проведение переговоров с клиентами;
– оформление и заключение договоров;
– подготовка тендерной документации, участие в
тендерах;
– составление коммерческих предложений;
– развитие отношений с клиентами;
– ведение внутренней отчетности и
документации.
Задачи кредитного отдела:
– заключение договоров с
банками и страховыми компаниями;
– консультирование клиентов
по вопросам автокредитования и автострахования;
– страхование клиентов
КАСКО, ОСАГО, ДСАГО;
– подача заявок в банк на
выдачу кредитов клиентам.
Задачи автосервиса:
– предпродажная подготовка
автотранспортных средств;
– послепродажное,
гарантийное обслуживание автотранспортных средств;
– послегарантийные ремонт
автотранспортных средств.
Задачи отдела снабжения:
– определение
потребности в автотранспортных средствах;
– обеспечение
предприятия всеми необходимыми для его производственной деятельности материальными
ресурсами требуемого качества;
– приемка
автотранспортных средств;
– контроль качества,
количества, комплектности автотранспортных средств при их приеме;
– оперативное
регулирование производственных запасов на предприятии;
– подготовка и
заключение договоров на поставку автотранспортных средств.
Задачи отдела маркетинга:
– разработка маркетинговой
стратегии. Организация процесса маркетинговых исследований;
– сбор информации о
конкурентах;
– анализ положения
предприятия на рынке, его финансово-хозяйственной деятельности и эффективности
управления предприятием. Выявление сильных и слабых сторон предприятия
относительно своих конкурентов;
– выявление ключевых
внутренних и внешних проблем предприятия и разработка оптимальных способов их
решения;
– анализ потребительских
свойств выпускаемой (реализуемой) предприятием продукции и требований,
предъявляемых к ней покупателями. Определение: потребностей потребителей в
продукции, выпускаемой предприятием, а также продукции, выпускаемой
конкурентами; вероятности появления новых потребителей; платежеспособности
потребителей и их обязательности в платежах;
– организация рекламы и стимулирование сбыта.
Организация разработки стратегии проведения рекламных мероприятий в средствах
массовой информации с помощью наружной, световой, электронной, почтовой
рекламы, рекламы на транспорте.
Генеральный директор
Главный бухгалтер
Экономист
Юридический отдел
Торговый отдел
Отдел запчастей
Цех сервисного обслуживания
Малярно-кузовной цех
Рисунок 1– Структура ООО
«АСТ-Моторс»
В таблице 1 «Анализ
основных показателей финансово-экономической деятельности ООО «АСТ-Моторс» представлены
основные показатели финансово-экономической деятельности ООО «АСТ-Моторс» за
период 2009-2011гг. на основе бухгалтерской отчетности, представленной в
Приложениях.
Таблица 1
Показатели
2009 г.
2010 г.
2011 г.
Отклонение
(+, -)
Темп роста, в процентах
2010 от 2009 гг.
2011 от 2010 гг.
2010 г. К 2009 гг.
2011 г. К 2010 гг.
1
2
3
4
5
6
7
8
Объем продаж
продукции (работ и услуг) в фактических ценах (без НДС и акцизов), тыс. р.
233107
412603
790902
+179496
+378299
177,00
191,69
Прибыль
(убыток) от продаж, тыс. р.
-3880
5349
19052
+9229
+13703
137,86
356,18
Себестоимость
продукции, тыс. р.
190046
368899
724616
+178853
+355717
194,11
196,43
Продолжение
таблицы 1
Среднесписочная
численность персонала, чел.
156
163
177
+7
+14
104,5
108,6
Основные фонды, тыс. р.
53776
47731
50612
-6045
+2
881
88,75
106,
Оборотные
средства, тыс. р.
124967
79480
119060
-45487
+39580
63,6
149,8
Производительность
труда, тыс. р.
1494,3
2531,3
4468,4
+1037,
+1937,1
169,4
176,5
Продукция
на 1 рубль затрат, р.
1,23
1,12
1,09
-0,11
-0,03
91,06
97,32
Фондоотдача,
р.
4,33
8,64
15,63
+4,31
+6,99
199,6
180,9
Оборачиваемость
оборотных средств, количество оборотов
1,87
5,19
6,64
+3,32
+1,45
277,5
127,9
Объем продаж
вырос в 2009 году по сравнению с 2008 годом вырос на 77 %, в 2010 году по сравнению
с 2009 годом на 91,69 %. Прибыль от продаж в 2009 году по сравнению с 2008
годом выросла на 37,86 %, в 2010 году по сравнению с 2009 г. на 256,18 %. Производительность
труда выросла в 2009 году по сравнению с 2008 годом на 69,4 %, в 2010 году по
сравнению с 2009 годом – на 76,52 %. В 2009 году по сравнению с 2008 годом
продукция, приходящейся на 1 р. затрат снизилась на 0,11 р., а в 2010 году по
сравнению с 2009 годом – на 0,03 р.
Продукция,
выпущенная на 1р. основных средств выросла в 2009 году по сравнению с 2008
годом а 99,54 %, в 2010 году по сравнению с 2009 годом – на 80,9 %. Выросла
оборачиваемость основных средств в 2009 году по сравнению с 2008 годом на
177,54 %, в 2010 году по сравнению с 2009 годом – на 27,94 %. Рентабельность
продукции ООО «АСТ-Моторс» выросла в 2009 году по сравнению с 2008 годом на
3,49 %, в 2010 году по сравнению с 2009 годом – на 1,18 %.
2.2 Анализ ликвидности
бухгалтерского баланса и платежеспособности ООО «АСТ-Моторс»
Финансовое
состояние ООО «АСТ-Моторс» по методике Гусева В.С. определим с помощью
следующих показателей:
–
платежеспособность и финансовая устойчивость;
– деловая
активность;
– рентабельность;
– эффективность
использования имущества.
В первую очередь оценим
платежеспособность ООО «АСТ- Моторс».
В таблице 2 «Ранжирование
пассивов и активов ООО «АСТ-Моторс» за период 2009-2011 гг., тыс. р.» проранжируем
пассивы по степени срочности оплаты обязательств и активы по степени
ликвидности
Таблица 2
Показатель
2009
г.
2010
г.
2011
г.
Начало
Конец
Начало
Конец
Начало
Конец
1
2
3
4
5
6
7
Активы:
А1
27848
10836
10836
8577
8577
6523
А2
32565
46887
46887
15239
15239
18388
А3
119159
67240
67240
55664
55664
94149
А4
56000
59594
59594
54082
54082
55606
Пассивы:
П1
115830
114940
114940
70285
70285
99842
П2
84149
42043
42043
19920
19920
16356
П3
2
61
61
109
109
1266
П4
35488
27517
27517
43248
43248
57202
Сопоставим приведенные средства по активу и пассиву и установим
тип состояния ликвидности баланса:
На начало 2009
года:
А1<П1
А2< П2
А3> П3
А4> П4
Нормальная
ликвидность баланса, предприятие находится в зоне допустимого риска.
На конец 2009
года:
А1<П1
А2> П2
А3> П3
А4> П4
Абсолютная
ликвидность баланса, предприятие находится в безрисковой зоне.
На начало 2010
года:
А1<П1
А2> П2
А3> П3
А4> П4
Абсолютная ликвидность
баланса, предприятие находится в безрисковой зоне.
На конец 2010
года:
А1<П1
А2< П2
А3> П3
А4> П4
Нормальная
ликвидность баланса, предприятие находится в зоне допустимого риска.
На начало 2011
года:
А1 <П1
А2< П2
А3> П3
А4> П4
Нормальная ликвидность
баланса, предприятие находится в зоне допустимого риска.
На конец 2011
года:
А1 <П1
А2< П2
А3> П3
А4< П4
Нарушение
ликвидности, предприятие находится в зоне критического риска.
На основе данных
годовой бухгалтерской отчетности за 2009-2011 гг., был проведены вертикальный и
горизонтальный анализ бухгалтерского баланса ООО «АСТ-Моторс». Результаты
приведены в таблицах 3-5 «Вертикальный и горизонтальный анализ
бухгалтерского баланса» за 2009-2011 гг..
Таблица
3
Актив
На начало 2009 г.
На конец 2009 г.
Отклонение
тыс. руб.
%
тыс. руб.
%
тыс. руб.
%
1
2
3
4
5
6
7
I. Внеоборотные
активы
Основные средства
55750
23,7
53776
29,1
-1974
+5,5
Незавершенное
строительства
80
0,03
80
0,04
0
+0,01
Отложенные налоговые
активы
170
0,1
5738
3,1
+5568
+3,0
Итого по разделу I
56000
23,8
59594
32,3
+3594
+8,5
II. Оборотные активы
Запасы
119159
50,6
67240
36,4
-51919
-14,2
в том числе:
сырье, материалы и
другие аналогичные ценности
6742
2,9
21250
11,5
+14508
+8,7
готовая продукция и
товары для перепродажи
110145
46,8
44098
23,9
-66047
-22,9
Расходы будущих
периодов
1131
0,5
806
0,4
-325
-0,1
Прочие запасы и
затраты
1141
0,5
1086
0,6
-55
+0,1
Дебиторская
задолженность (платежи по которой ожидаются в течении 12 месяцев)
32465
13,8
46887
25,4
+14422
+11,6
Продолжение
таблицы 3
в том числе
покупатели и заказчики
9604
4,1
5652
3,1
-3952
-1,0
Краткосрочные
финансовые вложения
24758
10,5
8841
4,8
-15917
-5,7
Денежные средства
3088
1,3
1995
1,1
-1093
-0,2
Прочие оборотные
активы
8
0,003
4
0,002
-4
-0,001
Итого по разделу II
179478
76,2
124967
67,7
-54511
-8,5
Баланс
235478
100
184561
100
-50917
0
Пассив
III. Капитал и
резервы
Уставный капитал
10
0,004
10
0,005
0
+0,001
Нераспределенная
прибыль
35478
15,1
27507
14,9
-7971
-0,2
Итого по разделу III
35488
15,1
27517
14,9
-7971
-0,2
IV. Долгосрочные обязательства
Отложенные налоговые
обязательства
2
0,001
61
0,03
+59
+0,029
Итого по разделу IV
2
0,001
61
0,03
+59
+0,029
V. Краткосрочные обязательства
Займы и кредиты
84149
35,7
42043
22,8
-42106
-13,0
Кредиторская
задолженность
115930
49,2
114940
62,3
-990
+13,0
в том числе:
поставщики и
подрядчики
74740
31,7
66320
35,9
-8420
+4,2
перед персоналом
организации
1206
0,5
1193
0,6
-13
+0,1
перед
государственными внебюджетными фондами
225
0,1
158
0,1
-67
0
по налогам и сборам
1819
0,8
2261
1,2
+442
+0,4
прочие кредиторы
37840
16,1
45008
24,4
+7168
+8,3
Итого по разделу V
199979
84,9
156983
85,1
-43996
+0,2
Баланс
235478
100
184561
100
-50917
0
Таким образом, в
структуре активов наибольший удельный вес занимают оборотные средства на начало
2009 г. 76,2 %, на конец отчетного периода немного снизились до уровня 67,7 %.
В структуре оборотных активов на начало и конец 2009 г. наибольший вес занимают
запасы (готовая продукция и товары для перепродажи 46,8 % и 23,9 %
соответственно). В структуре пассивов на начало и на конец 2009 г. наибольший
удельный вес занимают краткосрочные обязательства 84,9 % и 85,1 %
соответственно, при чем 31,7 % и 35,9 % соответственно занимает кредиторская
задолженность перед поставщиками и подрядчиками.
Таблица 4
Актив
На начало 2010 г.
На конец 2010 г.
Отклонение
тыс. руб.
%
тыс. руб.
%
тыс. руб.
%
1
2
3
4
5
6
7
I. Внеоборотные
активы
Основные средства
53776
29,1
47731
35,7
-6045
+6,6
Незавершенное
строительства
80
0,04
80
0,1
0
+0,96
Отложенные налоговые
активы
5738
3,1
6271
4,7
+533
+1,6
Итого по разделу I
59594
32,3
54082
40,5
-5512
+8,2
II. Оборотные активы
Запасы
67240
36,4
55664
41,7
-11576
+5,2
в том числе:
сырье, материалы и
другие аналогичные ценности
21250
11,5
13197
9,9
-8053
-1,6
готовая продукция и
товары для перепродажи
44098
23,9
41135
30,8
-2963
+6,9
Расходы будущих
периодов
806
0,4
650
0,5
-156
+0,1
Прочие запасы и
затраты
1086
0,6
682
0,5
-404
-0,1
Дебиторская
задолженность (платежи по которой ожидаются в течении 12 мес)
46887
25,4
15239
11,4
-31648
-14,0
в том числе
покупатели и заказчики
5652
3,1
4809
3,6
-843
+0,5
Краткосрочные
финансовые вложения
8841
4,8
2680
2,0
-6161
-2,8
Денежные средства
1995
1,1
5897
4,4
+3902
+3,3
Прочие оборотные
активы
4
0,002
-
-
-4
-0,002
Итого по разделу II
124967
67,7
79480
59,5
-45487
-8,2
Баланс
184561
100
133562
100
-50999
0
Пассив
III. Капитал и
резервы
Уставный капитал
10
0,005
10
0,01
0
+0,005
Нераспределенная
прибыль
27507
14,9
43238
32,4
+15731
+17,5
Итого по разделу III
27517
14,9
43248
32,4
+15731
+17,5
IV. Долгосрочные обязательства
Отложенные налоговые
обязательства
61
0,03
109
0,1
+48
+0,97
Итого по разделу IV
61
0,03
109
0,1
+48
+0,97
V. Краткосрочные обязательства
Займы и кредиты
42043
22,8
19920
14,9
-22123
-7,9
Кредиторская
задолженность
114940
62,3
70285
52,6
-44655
-9,7
в том числе:
поставщики и
подрядчики
66320
35,9
43302
32,4
-23018
-3,5
перед персоналом
организации
1193
0,6
1121
0,8
-72
+0,2
Продолжение
таблицы 4
перед
государственными внебюджетными фондами
158
0,1
318
0,2
+160
+0,2
по налогам и сборам
2261
1,2
1756
1,3
-505
+0,1
прочие кредиторы
45008
24,4
23788
17,8
-21220
-6,6
Итого по разделу V
156983
85,1
90205
67,5
-66778
-17,5
Баланс
184561
100
133562
100
-50999
0
Таким образом, все
тенденции на ООО «АСТ-Моторс» сохранились. В структуре активов наибольший
удельный вес также занимают оборотные
средства на начало 2009 г. 67,7 %, на конец отчетного периода немного снизились
до уровня 59,5 %. В структуре оборотных активов на начало и конец 2009 г.
наибольший вес занимают запасы (готовая продукция и товары для перепродажи 23,9
% и 30,8 % соответственно). В структуре пассивов на начало и на конец 2009 г.
наибольший удельный вес занимают краткосрочные обязательства 85,1 % и 67,5 %
соответственно, при чем 35,9 % и 32,4 % соответственно занимает кредиторская
задолженность перед поставщиками и подрядчиками. Т.е. транспортные средства для
продажи в автосалоне не оплачены, ПТС хранится у поставщика автомобилей.
Таблица 5
Актив
На начало 2011 г.
На конец 2011 г.
Отклонение
тыс. руб.
%
тыс. руб.
%
тыс. руб.
%
1
2
3
4
5
6
7
I. Внеоборотные
активы
Продолжение таблицы 4
1
2
3
4
5
6
7
Основные средства
47731
35,7
50612
29,0
+2881
-6,8
Незавершенное
строительства
80
0,1
506
0,3
+426
+0,2
Отложенные налоговые
активы
6271
4,7
4488
2,6
-1783
-2,1
Итого по разделу I
54082
40,5
55606
31,8
+1524
-8,7
II. Оборотные активы
Запасы
55664
41,7
92672
53,1
+37008
+11,4
в том числе:
сырье, материалы и
другие аналогичные ценности
13197
9,9
16523
9,5
+3326
-0,4
готовая продукция и
товары для перепродажи
41135
30,8
73376
42,0
+32241
+11,2
Расходы будущих
периодов
650
0,5
1268
0,7
+618
+0,2
Прочие запасы и
затраты
682
0,5
1505
0,9
+823
+0,4
Продолжение
таблицы 5
Налог на добавленную
стоимость по приобретенным ценностям
-
-
1477
0,8
+1477
+0,8
Дебиторская
задолженность (платежи по которой ожидаются в течении 12 месяцев)
15239
11,4
18388
10,5
+3149
-0,9
в том числе
покупатели и заказчики
4809
3,6
6831
3,9
+2022
+0,3
Краткосрочные
финансовые вложения
2680
2,0
2331
1,3
-349
-0,7
Денежные средства
5897
4,4
4192
2,4
-1705
-2,0
Прочие оборотные
активы
-
-
-
-
-
-
Итого по разделу II
79480
59,5
119060
68,2
+39580
+8,7
Баланс
133562
100
174666
100
+41104
0
Пассив
III. Капитал и
резервы
Уставный капитал
10
0,01
10000
5,7
+9990
+5,7
Нераспределенная
прибыль
43238
32,4
47202
27,0
+3964
-5,3
Итого по разделу III
43248
32,4
57202
32,7
+13953
+0,4
IV. Долгосрочные обязательства
Отложенные налоговые
обязательства
109
0,1
132
0,1
+23
0
Прочие долгосрочные
обязательства
-
-
1134
0,6
+1134
+0,6
Итого по разделу IV
109
0,1
1266
0,7
+1157
+0,6
V. Краткосрочные обязательства
Займы и кредиты
19920
14,9
16352
9,4
-3568
-5,6
Кредиторская
задолженность
70285
52,6
99842
57,2
+29557
+4,5
в том числе:
поставщики и
подрядчики
43302
32,4
67052
38,4
+23750
+6,0
перед персоналом
организации
1121
0,8
1987
1,1
+866
+0,3
перед
государственными внебюджетными фондами
318
0,2
597
0,3
+279
+0,1
по налогам и сборам
1756
1,3
1593
0,9
-163
-0,4
прочие кредиторы
23788
17,8
28613
16,4
+4825
-1,4
Итого по разделу V
90205
67,5
116198
66,5
+25993
-1,0
Баланс
133562
100
174666
100
+41104
0
Таким образом, все тенденции на ООО «АСТ-Моторс»
сохранились. В структуре активов наибольший удельный вес также занимают оборотные средства на начало
2011 г. 67,7 %, на конец отчетного периода немного снизились до уровня 59,5 %.
В структуре оборотных активов на начало и конец 2011 г. наибольший вес занимают
запасы (готовая продукция и товары для перепродажи 23,9 % и 30,8 %
соответственно). В структуре пассивов на начало и на конец 2011 г. наибольший
удельный вес занимают краткосрочные обязательства 85,1 % и 67,5 %
соответственно, при чем 35,9 % и 32,4 % соответственно занимает кредиторская
задолженность перед поставщиками и подрядчиками. Т.е. транспортные средства для
продажи в автосалоне не оплачены, ПТС хранится у поставщика автомобилей.
Таким образом, на
протяжении всего рассматриваемого периода, ликвидность баланса, как следствие,
платежеспособность предприятия имели отрицательную тенденцию и негативно влияли
на финансово-экономическую деятельность предприятия. Далее оценим финансовую устойчивость ООО «АСТ-Моторс»
2.3. Анализ финансовой
устойчивости ООО «АСТ-Моторс»
Оценим риски
потери финансовой устойчивости ООО «АСТ-Моторс» за 2009-2011 гг. с помощью
абсолютных и относительных показателей. Расчет абсолютных показателей
финансовой устойчивости приведен в таблице 6 «Расчет показателей финансовой
устойчивости ООО «АСТ-Моторс» за период 2009-2011гг., тыс. р.»
Таблица 6
Показатель
2009 г.
2010 г.
2011 г.
Начало
Конец
Начало
Конец
Начало
Конец
ЗЗ
119159
67240
67240
55664
55664
94149
СОС
-20512
-32077
-32077
-10834
-10834
1596
СДИ
-20510
-32016
-32016
-10725
-10725
2862
ОВИ
63639
10027
10027
9195
9195
19218
где ЗЗ – суммарная величина
запасов и затрат;
СОС – собственные
оборотные средства;
СДИ – собственные
долгосрочные средства;
ОВИ – общая
величина источников формирования запасов и затрат.
Рассчитаем
показатели обеспеченности запасов и затратов основными источниками
формирования:
а) излишек или недостаток СОС:
На 2009 год:
= - 20512 – 119159 = -
139671 тыс. р.
= - 32077 – 67240 = -
99317 тыс. р.
На 2010 год:
= - 32077 – 67240 = -
99317 тыс. р.
= - 10834 – 55664 = -
66498 тыс. р.
На 2011 год:
= - 10834 – 55664 = -
66498 тыс. р.
= 1596 – 94149 = - 92553
тыс. р.;
б) излишек или недостаток собственных долгосрочных средств:
На 2009 год:
= - 20510 – 119159 = -
139669 тыс. р.
= - 32016 – 67240 = -
99256 тыс. р.
На 2010 год:
= - 32016 – 67240 = -
99256 тыс. р.
= - 10725 – 55664 = -
66389 тыс. р.
На 2011 год:
= - 10725 – 55664 = -
66389 тыс. р.
= 2862 – 94149 = - 91287
тыс. р.;
в) Излишек или недостаток общей величины источников для
формирования запасов и затрат:
На 2009 год:
= 63639– 119159 = -55520
тыс. р.
= 10027– 67240 = -57213
тыс. р.
На 2010 год:
= 10027 – 67240 = - 57213
тыс. р.
= 9195– 55664 = -46469
тыс. р.
На 2011 год:
= 9195– 55664 = - 46469
тыс. р.
= 19218 – 94149 = - 74931
тыс. р.
Таким образом, за
весь период 2009-2011гг. ООО «АСТ-Моторс» находится в критическом финансовом
состоянии.
Проведем оценку
рисков неплатежеспособности и финансовой устойчивости на основе относительных
показателей. Результаты расчета показателей
представлены в таблице 7 «Расчет показателей платежеспособности и финансовой
устойчивости ООО «АСТ-Моторс» за период 2009-2011гг.»
Таблица 7
Показатель
2009г.
2010г.
2011г.
Начало
Конец
Начало
Конец
Начало
Конец
1
2
3
4
5
6
7
L1 Общий показатель
платежеспособности
0,51
0,4
0,4
0,41
0,41
0,41
L2 Коэффициент абсолютной
ликвидности
0,14
0,07
0,07
0,1
0,1
0,06
L3 Коэффициент критической оценки
0,3
0,37
0,37
0,26
0,26
0,21
L4 Коэффициент текущей ликвидности
0,9
0,8
0,8
0,88
0,88
1,02
L5 Коэффициент маневренности
-1,36
-0,34
-0,34
-0,8
-0,8
2,28
L6 Доля оборотных средств в
активах
0,76
0,68
0,68
0,6
0,6
0,68
Практически все
показатели не соответствуют нормальным ограничениям, за исключением показателя
доля оборотных средств в активах. Следовательно, предприятие абсолютно не
платежеспособно.
Рассчитаем
показатели рентабельности деятельности ООО «АСТ-Моторс», представленные в
таблице 8 «Расчет показателей рентабельности ООО «АСТ-Моторс»
Таблица 8
Наименование показателя
Формула расчета
Нормальное ограничение
2009г.
2010г.
2011г.
Отклонение 2010г. от 2009
Отклонение 2011г. от 2010г.
1
2
3
4
5
6
7
8
Общая рентабельность (убыточность) предприятия
x
-5,83
11,42
11,37
17,24
-0,047
Чистая рентабельность (убыточность) предприятия
x
-4,1
11,85
17,15
15,95
5,30
Рентабельность (убыточность) собственного капитала
-39,07
35,25
34,73
74,33
-0,52
Общая рентабельность (убыточность) продаж
-4,61
3,7
2,51
8,31
-1,18
Чистая рентабельность (убыточность) продаж
-2,2
3,84
2,58
6,03
-1,25
Рентабельность (убыточность) продукции
-5,66
4,13
2,74
9,79
-1,39
Общая рентабельность (убыточность) авансированных фондов
x
-19,63
30,04
40,4
49,67
10,36
где БП, ЧП
– балансовая и чистая прибыль;
А – актив баланса;
КР – капитал и резервы;
В – выручка;
С – себестоимость;
F–среднегодовая
стоимость производственных фондов.
Таким образом, на протяжении рассматриваемого периода ООО «АСТ-Моторс»
имеет очень низкие показатели рентабельности, не соответствующие нормальных
ограничениям, а в 2009 году – убыточные. В 2010 г. по сравнению с 2009 годом
общая рентабельность выросла на 20,02 %, в 2011 г. по сравнению с 2010 г. – на
5,27 %. Рентабельность собственного капитала выросла в 2010 г. по сравнению с
2009 г. на 74,33 %, в 2011 г. по сравнению с 2010 г. снизилась на 0,52 %.
Аналогичная тенденция наблюдалась в отношении общей рентабельности продаж,
чистой рентабельности продаж, рентабельности продукции. Общая рентабельность
авансированных фондов росла на протяжении рассматриваемого периода.
Структурный состав показателя рентабельность активов
определяется из формулы Дюпона:
(1)
где БП –
балансовая прибыль;
А – актив
баланса;
В – выручка;
В данной формуле
первый множитель (БП/В) характеризует коммерческую маржу, которая показывает
какой размер балансовой прибыли приходится на 1 р. реализованной продукции,
второй множитель (В/А) – коэффициент трансформации – характеризует объем
реализованной продукции, приходящийся на единицу стоимости активов. Расчет показателя
представлена в таблице 9 «Расчет показателя рентабельность активов ООО
«АСТ-Моторс»
Таблица 9
Наименование показателя
2009г.
2010г.
2011г.
Коммерческая маржа, в процентах
5
5
3
Коэффициент трансформации
1,26
3,09
4,53
Рентабельность активов, в процентах
6
11
11
Разумеется,
экономически разумное поведение каждого предприятия будет заключаться в
стремлении к росту показателя рентабельности активов. Идеальная позиция – если
оно имеет высокую маржу и высокий коэффициент трансформации.
На рисунке 2
представлено положение экономической безопасности ООО «АСТ-Моторс» в течении трех лет.
Рис. 2 – Зоны экономической безопасности ООО «АСТ-Моторс»
Таким образом,
ООО «АСТ-Моторс» в 2009 г. находилось в критической зоне хозяйствования, к 2010
г. и 2011 г. ООО «АСТ-Моторс» находилось в допустимой зоне экономической
безопасности. Предприятию рекомендуется пересмотреть ценовую стратегию,
сложившийся объем и структуру затрат, а также разработать экономическую стратегию
развития предприятия. Рассчитаем показатели деловой активности ООО «АСТ-Моторс»,
представленные в таблице 10 «Расчет показателей деловой активности ООО
«АСТ-Моторс»
Таблица 10
Наименование показателя
Формула
Нормальное ограничение
2009г.
2010г.
2011г.
Отклонение 2010г. от 2009г.
Отклонение 2011г. от 2010г.
1
2
3
4
5
6
7
8
Общая капиталоотдача
1,26
3,09
4,53
1,83
1,44
Оборачиваемость
внеоборотных активов
3,91
7,63
14,22
3,72
6,59
Оборачиваемость оборотных
активов
1,87
5,19
6,64
3,33
1,45
Оборачиваемость
материальных запасов
3,51
7,5
8,65
3,99
1,15
Оборачиваемость
дебиторской задолженности
4,97
27,08
43,01
22,10
15,94
Оборачиваемость
банковских активов
116,85
69,97
188,67
-46,88
118,70
Оборот к собственному
капиталу
8,47
9,54
13,83
1,07
4,29
где ОА –
оборотные активы;
КЗ, КЗ’, ДЗ – краткосрочная, кредиторская и дебиторская
задолженности;
ВА – внеоборотные активы;
МЗ – производственные запасы;
ДС, ЗС – денежные и заемные средства.
Согласно проведенному анализу можно сделать вывод о том, что
показатели деловой активности соответствуют нормальным ограничениям, а также
наблюдается положительная динамика данных показателей за рассматриваемый
период.
Таким образом, анализ
основных показателей финансовой устойчивости ООО «АСТ-Моторс» показал низкий, предприятие
находится в критической зоне, неплатежеспособно и финансово неустойчиво. Однако
показатели деловой активности соответствуют нормальным ограничениям, а также наблюдается
положительная динамика данных показателей за рассматриваемый период.
Следовательно,
необходимо выявить и предложить рекомендации по повышению финансового состояния
и финансовой устойчивости ООО «АСТ-Моторс» на ближайшую перспективу.
2.4. Рекомендации по
улучшению финансового состояния ООО «АСТ-Моторс»
Анализ финансовой устойчивости ООО «АСТ-Моторс» выявил угрозу
потери финансовой устойчивости. Поскольку финансовая устойчивость отражает
сбалансированность доходов и расходов на предприятии, средств и источников их
формирования, то первоочередной задачей ООО «АСТ-Моторс» на настоящий момент
является реализация мероприятий, направленных на повышение его финансовой
устойчивости.
Анализ основных показателей финансовой устойчивости и
платежеспособности ООО «АСТ-Моторс» позволил выделить основные направления по
ее повышению:
– снижение величины
внеоборотных активов;
– увеличение собственного
капитала предприятия, в частности нераспределенной прибыли;
– увеличение доли
долгосрочных источников средств.
Собственный капитал ООО
«АСТ-Моторс» состоит из уставного капитала и нераспределенной прибыли. Так как
собственный капитал представляет собой средства, которыми располагает субъект
хозяйствования для осуществления своей деятельности с целью получения прибыли,
его увеличение будет способствовать повышению финансовой устойчивости
предприятия, и следовательно, обеспечит достаточный уровень экономической
безопасности.
На предприятии ООО
«АСТ-Моторс» отсутствует резервный капитал.
Резервный капитал выступает в качестве страхового фонда для
возмещения возможных убытков и обеспечения защиты интересов третьих лиц. По его
величине судят о запасе финансовой прочности предприятия. Отсутствие или
недостаточная его величина рассматривается как фактор дополнительного риска
вложения капитала в данное предприятие.
Создание резервного фонда на предприятии является одной из мер
по повышению финансовой устойчивости предприятия.
Основная часть собственного капитала ООО «АСТ-Моторс» состоит из
нераспределенной прибыли. Однако её величина недостаточна для покрытия расходов
ООО «АСТ-Моторс». Увеличение нераспределенной прибыли предприятия также будет
способствовать увеличению финансовой устойчивости, повышению уровня
экономической безопасности предприятия.
Увеличение прибыли ООО «АСТ-Моторс» возможно следующими путями:
а) увеличение цен при сохранившемся значении издержек. Данная
мера может обеспечиваться следующими методами:
увеличением цен. Средний ценовой
диапазон автомобилей марки Nissan, предлагаемых ООО «АСТ-Моторс» колеблется от
450 тыс. руб. до 3,5 млн. руб. При увеличение цен на продукцию необходимо
учитывать уровень цен на аналогичную продукцию, предлагаемую конкурентами;увеличением уровня продаж. Поднятие уровня продаж
достигается путем применения маркетинговых подходов, повышением ассортимента и
качества предлагаемых услуг;
б) снижением издержек: применительно к ООО «АСТ-Моторс» наиболее
приемлемым и актуальным методом снижения издержек является внедрение новых
методов управления, например совместная деятельность.
Негативное влияние на финансовую устойчивость ООО «АСТ-Моторс»
оказывает значительная стоимость внеоборотных активов, основную часть которых
составляют основные средства. Увеличение основных средств ООО «АСТ-Моторс»
приводит в увеличению налоговой нагрузки (за счет налога на имущество), а,
следовательно, к снижению финансовой устойчивости.
На предприятии ООО «АСТ-Моторс» велика доля краткосрочных
заемных средств. Однако большая величина краткосрочных заемных средств не
является негативной тенденцией для ООО «АСТ-Моторс», поскольку ООО
«АСТ-Моторс», подписано дилерское соглашение с поставщиком, согласно которому
ООО «АСТ-Моторс» обязуется выкупить определенное число автомобилей каждый год.
Таким образом, для выполнения данного соглашения ООО «АСТ-Моторс» вынуждено
прибегать к заемным средствам. ООО
«АСТ-Моторс» своевременно и в полном объеме выполняет свои долговые
обязательства перед кредитором.
Средства предприятия созданы в основном за счет краткосрочных
обязательств, то его финансовое положение будет неустойчивым, так как с
капиталами краткосрочного использования необходима постоянная оперативная
работа: контроль за своевременным их возвратом и привлечение в оборот на
непродолжительное время других капиталов. К недостаткам этого источника
финансирования следует отнести также сложность процедуры привлечения, высокую
зависимость ссудного процента от конъюнктуры финансового рынка и увеличение в
связи с этим риска снижения платежеспособности предприятия.
ООО «АСТ-Моторс» рекомендуется увеличить долю долгосрочных обязательств
в структуре заемных источников.
Данные мероприятия способствуют повышению финансовой
устойчивости ООО «АСТ-Моторс».
Проведем сравнительный анализ показателей финансовой
устойчивости на 2011 г. и показателей, рассчитанных с учетом проведенных мероприятий.
Показатели прогнозного 2013 г. приведены в таблице 11 «Показатели прогнозного 2013 г., тыс. р.»
Таблица 11
Показатель
Значение
Основные
средства
25306
Кредиторская
задолженность
49921
Краткосрочные
заемные средства
8178
Долгосрочные
заемные средства
2532
Нераспределенная
прибыль
94404
Капитал
и резервы
104404
Запасы
27802
В первую очередь сравним
платежеспособность ООО «АСТ- Моторс» за 2011 г. и прогнозный 2013 г..
В таблице 12 «Ранжирование
пассивов и активов ООО «АСТ-Моторс» за период 2011 г. и прогнозный 2013 г.,
тыс. р.» проранжируем пассивы по степени срочности оплаты обязательств и активы
по степени ликвидности.
Таблица 12
Показатель
2011
г.
Прогнозный
2013 г.
Активы:
А1
6523
6523
А2
18388
18388
А3
94149
29279
А4
55606
30300
Пассивы:
П1
99842
49921
П2
16356
8178
П3
1266
2532
П4
57202
104404
Сопоставим приведенные средства по активу и пассиву и установим
тип состояния ликвидности баланса:
На 2011 год:
А1 <П1
А2< П2
А3> П3
А4< П4
Нарушение
ликвидности, предприятие находится в зоне критического риска.
На прогнозный
2013г.:
А1 <П1
А2> П2
А3> П3
А4< П4
На прогнозный
2013 г. наблюдается нормальная ликвидность баланса, предприятие находится в
зоне допустимого риска.
Оценим риски
потери финансовой устойчивости ООО «АСТ-Моторс» на 2011 г. и на прогнозный 2013
г.
По абсолютным показателям
Расчет
показателей финансовой устойчивости приведен в таблице 13 «Расчет показателей
финансовой устойчивости ООО «АСТ-Моторс» за период 2011 г. и прогнозный 2013
г., тыс. р.»
Таблица 13
Показатель
2011
г.
Прогнозный
2013 г.
ЗЗ
94149
29279
СОС
1596
104404
СДИ
2862
3798
ОВИ
119060
61897
где ЗЗ – суммарная величина запасов и затрат;
СОС – собственные
оборотные средства;
СДИ – собственные
долгосрочные средства;
ОВИ – общая
величина источников формирования запасов и затрат.
Рассчитаем
показатели обеспеченности запасов и затратов основными источниками
формирования:
а) излишек или недостаток СОС
На 2011 год:
= 1596 – 94149 = - 92553
тыс. р.
На прогнозный 2013 год:
= 104404 – 29279 =
75125тыс. р.;
б) излишек или недостаток собственных долгосрочных средств:
На 2011 год:
= 2862 – 94149 = - 91287
тыс. р.
На прогнозный 2013 год:
= 3798 – 29279 = - 25481
тыс. р.;
в) излишек или недостаток общей величины источников для
формирования запасов и затрат
На 2011 год:
= 119060 – 94149 = 24911
тыс. р.
На прогнозный 2013 год:
= 61897 – 29271 = 32626
тыс. р.
Таким образом, за
2011 г. ООО «АСТ-Моторс» находится в критическом финансовом состоянии, а с
учетом изменений показателей ожидается получение излишка собственных оборотных
средств, общей величины источников и уменьшения недостатка в собственных
долгосрочных средствах.
Проведем оценку
рисков неплатежеспособности и финансовой устойчивости на основе относительных
показателей.
Результаты
расчета показателей представлены в таблице 14 «Расчет показателей
платежеспособности и финансовой устойчивости ООО «АСТ-Моторс» за 2011 г. и прогнозный
2013 г.»
Таблица 14
Показатель
2011
г.
Прогнозный
2013 г.
L1 Общий показатель платежеспособности
0,41
0,45
L2 Коэффициент абсолютной ликвидности
0,06
0,11
L3 Коэффициент критической оценки
0,21
0,43
L4 Коэффициент текущей ликвидности
1,02
0,93
L5 Коэффициент маневренности функционирующего капитала
2,28
-7,49
L6 Доля оборотных средств в активах
0,68
0,64
Практически все
показатели 2011 года не соответствуют нормальным ограничениям, за исключением
показателя доля оборотных средств в активах. Следовательно предприятие
абсолютно не платежеспособно. На прогнозный год практически все показатели
соответствуют нормальным ограничениям.
Таким образом,
данные мероприятия приведут к снижению риска потери финансовой устойчивости
предприятия, обеспечению экономической безопасности.
Безубыточность – такое состояние, когда бизнес не приносит ни
прибыли, ни убытков, выручка покрывает только затраты. Разность между
фактическим количеством реализованной продукции и безубыточным объемом продаж
продукции — это зона безопасности (зона прибыли), и чем больше она, тем прочнее
финансовое состояние предприятия.
Определение точки безубыточности является одним из мер,
направленных на повышение уровня экономической безопасности предприятия.
В таблице 15 «Расчет безубыточного объема продаж ООО
«АСТ-Моторс», тыс. р.» представлены
данные для расчета безубыточного объема продаж ООО «АСТ-Моторс» в стоимостном
выражении на 2011 год.
Таблица 15
Показатель
Обозначение
Значение
Оборот, ед.
396
Цена
p
2000
Выручка
В
790902
Постоянные затраты
А
181154
Переменные расходы на
единицу продукции
b
1372
Переменные расходы на
весь выпуск продукции
543462
Прибыль от реализации
продукции
П
19052
Маржинальный доход
247440
Доля маржинального дохода
в выручке
0,313
Определим
безубыточный объем продаж в стоимостном выражении по формуле (2):
(2)
где Т –
безубыточный объем продаж в стоимостном выражении
= 578767 тыс. р.
Объем продаж стоимостью 578767 тыс. р. Полностью покрывает затраты ООО «АСТ-Моторс»,
обеспечивая стабильное финансовое состояние.
Далее рассчитаем
точку критического объема реализации в процентах к максимальному объему,
который принимается за 100% по формуле (3):
(3)
= 73%.
Определим зону
безопасности по формуле (4):
(4)
= 0,27 = 27%
Зона прибыли ООО «АСТ-Моторс» оценивается в 27 % за 2011 г.,
т.е. на 27 % объем продаж выше
критического, при котором рентабельность равна нулю.
Данный расчет показал, что безубыточный объем продаж и зона
безопасности зависят от суммы постоянных и переменных затрат, а также от уровня
цен на продукцию. При повышении цен нужно меньше реализовывать продукции, чтобы
получить необходимую сумму выручки для компенсации постоянных издержек
предприятия, и наоборот при снижении уровня цен, безубыточный объем реализации
возрастает. Увеличение же удельных переменных и постоянных затрат уменьшает
зону безопасности.
Оптимальным считается тот план, который позволяет снизить долю
постоянных затрат на единицу продукции, уменьшить безубыточный объем продаж и
увеличить зону безопасности.
Допустим, цены снизились с 2000 тыс. р. до 1750 тыс. р., удельные
переменные затраты уменьшились с 1372 тыс. р. до 980 тыс. р., сумма постоянных
расходов уменьшилась 181 154 тыс.р.147 000 тыс. руб., а оборот снизился с 396
шт. до 305 шт. Критическая величина объема продаж составит:
= 191 ед.
Способом цепной подстановки, можно определить влияние каждого
фактора на изменение безубыточного объема продаж:
289 ед.
= 234 ед.
= 389 ед.
= 191 ед.
Изменение точки
окупаемости за счет:
суммы постоянных
затрат: 234 – 289 = - 55 ед.
цены реализации:
389 – 234 = + 155 ед.
удельных
переменных затрат: 191 – 389 = - 198 ед.
Итого: 191 – 289
= - 98 ед.
Зона безопасности
при этом увеличится и составит:
= 0,37 = 37%.
Уменьшение постоянных расходов с 181 154 тыс. р. до 147 000 тыс.
р. привело к снижению безубыточного объема продаж на 55 единиц, снижение цены
реализации с 2000 тыс. р. до 1750 тыс. р. привело к увеличению безубыточного
объема продаж на 155ед., снижение удельных переменных затрат с 1372 тыс. р. до
980 тыс. р. привело к снижению безубыточного объема продаж на 198 единиц. В
целом с учетом данных мероприятий безубыточный объем продаж снизился на 98
единиц, зона безопасности выросла на 10%.
Таким образом,
повышение финансовой устойчивости ООО «АСТ-Моторс» возможно при применении
таких мероприятий, как снижение величины внеоборотных активов, увеличение
собственного капитала предприятия, в частности нераспределенной прибыли,
увеличение доли долгосрочных источников средств. Увеличение собственного
капитала приведет к повышению финансовой устойчивости предприятия, и
следовательно, обеспечит достаточный уровень экономической безопасности. Одной
из мер по улучшению финансовой устойчивости ООО «АСТ-Моторс» является создание
резервного фонда.
Кроме того ООО
«АСТ-Моторс» рекомендуется увеличить долю долгосрочных обязательств в структуре
заемных источников. Сравнительный анализ показателей финансовой устойчивости на
2011 г. и показателей, рассчитанных с учетом проведенных мероприятий показал,
что за 2011 г. ООО «АСТ-Моторс» находится в критическом финансовом состоянии, а
с учетом изменений показателей ожидается получение излишка собственных
оборотных средств, общей величины источников и уменьшения недостатка в
собственных долгосрочных средствах, показатели платежеспособности и финансовой
устойчивости на прогнозный год соответствуют нормальным ограничениям. Расчет
точки безубыточности и зоны безопасности показал достаточно низкий уровень
экономической безопасности ООО «АСТ-Моторс». Такие мероприятия, как снижение
цен, сокращение удельных переменных расходов, суммы постоянных расходов и
оборота приведет к снижению безубыточного объема продаж и повышения зоны
безопасности ООО «АСТ-Моторс».
Заключение
Основное
назначение финансовой отчетности организации состоит в предъявлении
пользователям данных, сформированных в системе бухгалтерского учета,
показывающих как осуществлялись финансовые взаимоотношения сторон, насколько
совершаемые хозяйственные операции соответствовали ожиданиям экономических
выгод, на которые рассчитывали субъекты бизнеса. [№ 2]
Согласно ФЗ «О
бухгалтерском учете» N 129-ФЗ от 21.11.96,
бухгалтерская отчетность - единая система данных об имущественном и финансовом
положении организации и о результатах ее хозяйственной деятельности,
составляемая на основе данных бухгалтерского учета по установленным формам.
Существует
множество различные признаков, по которым классифицируют бухгалтерский баланс.
Большинство мнений авторов сходятся во мнении о многообразии форм и видов
бухгалтерского баланса.
для проведения анализа бухгалтерского баланса используются
различные методики анализа, которые в свою очередь включают в себя различные
способы и методы оценки деятельности предприятия на основе входящих в эти
методы групп показателей, с помощью которых пользователь информации на основе
данных бухгалтерского баланса и других форм сможет судить о имущественном и
финансовом состоянии предприятия.
На протяжении
всего рассматриваемого периода, ликвидность баланса, как следствие,
платежеспособность предприятия имели отрицательную тенденцию и негативно влияли
на финансово-экономическую деятельность предприятия.
Бухгалтерский
баланс дает подробные сведения о стоимости активов организации, величине
капитала её собственников, об объемах привлечения долгосрочных и краткосрочных
заемных средств на отчетную и предшествующие отчетную и предшествующие отчетные
даты.
На протяжении
рассматриваемого периода ООО «АСТ-Моторс» имеет очень низкие показатели
рентабельности, не соответствующие нормальных ограничениям, а в 2009 году –
убыточные.
Анализ основных
показателей финансовой устойчивости ООО
«АСТ-Моторс» показал низкий, предприятие находится в критической зоне,
неплатежеспособно и финансово неустойчиво. Однако показатели деловой активности
соответствуют нормальным ограничениям, а также наблюдается положительная
динамика данных показателей за рассматриваемый период.
Повышение
финансовой устойчивости ООО «АСТ-Моторс» возможно при применении таких
мероприятий, как снижение величины внеоборотных активов, увеличение
собственного капитала предприятия, в частности нераспределенной прибыли,
увеличение доли долгосрочных источников средств. Увеличение собственного
капитала приведет к повышению финансовой устойчивости предприятия, и
следовательно, обеспечит достаточный уровень экономической безопасности. Одной
из мер по улучшению финансовой устойчивости ООО «АСТ-Моторс» является создание
резервного фонда.
Кроме того ООО
«АСТ-Моторс» рекомендуется увеличить долю долгосрочных обязательств в структуре
заемных источников. Сравнительный анализ показателей финансовой устойчивости на
2011 г. и показателей, рассчитанных с учетом проведенных мероприятий показал,
что за 2011 г. ООО «АСТ-Моторс» находится в критическом финансовом состоянии, а
с учетом изменений показателей ожидается получение излишка собственных
оборотных средств, общей величины источников и уменьшения недостатка в
собственных долгосрочных средствах, показатели платежеспособности и финансовой
устойчивости на прогнозный год соответствуют нормальным ограничениям. Расчет
точки безубыточности и зоны безопасности показал достаточно низкий уровень
экономической безопасности ООО «АСТ-Моторс». Такие мероприятия, как снижение
цен, сокращение удельных переменных расходов, суммы постоянных расходов и
оборота приведет к снижению безубыточного объема продаж и повышения зоны
безопасности ООО «АСТ-Моторс».
Список использованных
источников
1.Артеменко,
В. Г. Анализ финансовой отчетности [Текст] : учеб. пособие для вузов / В. Г.
Артеменко, В. В. Остапова.- 6-е изд., стер. - М. : Омега - Л, 2011. - 268 с.
Брилон
Н.В. О чем может рассказать бухгалтерский баланс, 2008 г., стр. 221Графова,
Г. Ф. Информационная база для объективной оценки финансово-экономического
состояния предприятия / Г. Ф. Графова // Аудитор, 2010. - N 10.. - С. 20-27. -
Библиогр. в сносках.Грачев,
А. В. Выбор оптимальной структуры баланса / Грачев А. В. // Финансовый
менеджмент, 2009. - N 5. - С. 17-42Жильцова
Ю.В. Бухгалтерский баланс как информационная база финансового анализа, 2011 г.,
стр. 84.Коробейникова
Л.С Анализ платежеспособности коммерческих организаций / Коробейникова Л.С // .
Вестник КГФЭИ, № 1, 2008 г., стр. 35-39.Матанцева,
О. Ю. Формирование структуры бухгалтерского баланса и финансовая устойчивость
организации / О. Ю. Матанцева, Л. В. Попова // Аудиторские ведомости, 2009. - N
10. - С. 85-90.Мощенко,
Н. П. Разработка аналитического баланса, горизонтальный и вертикальный анализ /
Н. П. Мощенко // Экономический анализ: теория и практика, 2011. - N 14.. - С. 31-43.Пятов,
М. Л. Балансовые теории и современная бухгалтерская информация / М. Л. Пятов //
Бухгалтерский учет, 2008. - N 15. - С. 37-42.Рыбянцева
М.С, Актуальные вопросы формирования информации бухгалтерского баланса в
современных условиях / Рыбянцева М.С. // Научный журнал КубГАУ, № 71 2011 г., стр. 41-52.Савицкая,
Г. В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия [Текст] : учебник / Г. В.
Савицкая .- 3-е изд., перераб. и доп. - М. : ИНФРА-М, 2006. - 425 с. - (Высшее
образование). - Библиогр.: с. 416-418. - ISBN 5-16-001955-3Соколова,
Н. А. Типология бухгалтерского баланса как метод анализа / Н. А. Соколова //
Финансы и бизнес, 2010. - N 1. - С. 161-171. Сотникова,
Л. В. Исправление ошибок: взаимосвязь ПБУ 22/2010 и ПБУ 18/02 / Л. В. Сотникова
// Бухгалтерский учет, 2012. - № 10. - С. 80-89.Федорович
Т.В. Использование показателей бухгалтерского баланса в качестве информационного обеспечения
анализа и прогнозирования / Федорович Т.В. // Бухгалтерский баланс, № 2, 2010
г.Феоктистов,
И. А. Бухгалтерский баланс (форма N 1) / И. А. Феоктистов // Главбух, 2009. - N
7. - С. 34-52.ФЗ от
21.11.96 N 129-ФЗ (ред. от 28.09.2010) «О бухгалтерском учете»Филатова,
Р. В. Взаимоувязка показателей форм
бухгалтерской отчетности / Р. В. Филатова // Бухгалтерский учет, 2008. - N 24.
- С. 25-31.Шпакова
Л.В. Совершенствование формы бухгалтерского баланса как фактор повышения его
информативности / Шпакова Л.В. // Вестник, № 2 (26) ,2009 г., стр. 24-35.Экономический
анализ: учебник / под ред. С. Пласковой . - М. : Вузовский учебник, 2010. - 704
с. ISBN 978-5-699-24078-4Ясменко
Г.Н. Бухгалтерский баланс как
основополагающая, обобщающая и направляющая категория бухгалтерского учета /
Ясменко Г.Н. // Политематический сетевой электронный научный журнал Кубанского
государственного аграрного университета. 2006. № 20. С. 140-146.Ясменко
Г.Н. Бухгалтерский баланс как основополагающая, обобщающая и направляющая
категория бухгалтерского баланса / Ясменко Г.Н. // Экономические науки, № 4
2008 г., стр. 4-16.