Содержание
Введение4
Глава 1. Теоретические аспекты анализа формирования финансовых результатов предприятия6
1.1. Понятие финансовых результатов и факторы, влияющие на их величину6
1.2. Методика анализа формирования финансовых результатов предприятия9
Глава 2. Анализ формирования финансовых результатов ПАО НК «Роснефть»13
2.1. Краткая экономическая характеристика ПАО НК «Роснефть»13
2.2. Анализ динамики и структуры финансовых результатов от обычной и прочей деятельности ПАО НК «Ростефть»17
2.3 Оценка показателей рентабельности24
2.4. Рекомендации по увеличению финансовых результатов ПАО «НК «Роснефть»27
Заключение33
Список используемой литературы36
Приложения
Введение
Тема работы является актуальной, поскольку главной целью деятельности организации любой организационно-правовой формы является получение прибыли от финансово-хозяйственной деятельности. Прибыль является показателем, который наиболее полно отражает эффективность производства, объем икачество произведенной продукции, состояние производительности труда, уровень себестоимости. Поэтому одна из важнейших составных частей анализа финансового состояния фирмы- анализ финансовых результатов ее деятельности.
Финансовые результаты- это заслуга организации. Прибыль при этом является результатом хорошей работы или внешних объективных исубъективных факторов, аубыток- следствием плохой работы или внешних отрицательных факторов. Кроме того, эффективность производственной, инвестиционной ифинансовой деятельности также выражается вфинансовых результатах.
Прибыль является положительным финансовым результатом, который характеризует деятельность предприятия. Только за счет прибыль может осуществляться дальнейшее финансирование деятельности предприятия: по научно - техническому, экономическому, финансовому развитию предприятия, оплате труда персонала. Получение прибыли предприятием от своей деятельности является основной его целью. Именно к этому стремится любое предприятие на рынке товаров и услуг.
Цель курсовой работы провести анализ и определить пути повышения финансовых результатов предприятия ПАО НК «Роснефть».
Исходя из цели, формируются задачи курсовой работы:
1) рассмотреть теоретические аспекты анализа формирования финансовых результатов предприятия;
2) представить экономическую характеристику ПАО «НК «Роснефть»;
3) провести анализ динамики и структуры финансовых результатов от обычной и прочей деятельности ПАО НК «Ростефть»;
4) представить оценку показателей рентабельности;
5) определить рекомендации по увеличению финансовых результатов ПАО «НК «Роснефть».
Объектом исследования является деятельность ПАО «НК «Роснефть».
Предметом исследования выступают финансовые результаты деятельности ООО ПАО «НК «Роснефть».
При написании курсовой работы были использованы такие методы анализа, как метод вертикального анализа, горизонтальный метод анализа, факторный анализ, метод расчета финансовых коэффициентов.
Информационной базой исследования послужили данные учредительных документов ПАО «НК «Роснефть», первичных учетных документов, внутренние документы, бухгалтерская отчетность за период 2014-2016 гг.
Методологической основой для написания курсовой работы послужили сборники научных трудов, монографии, периодическая литература по теме исследования.
Глава 1. Теоретические аспекты анализа формирования финансовых результатов предприятия
1.1. Понятие финансовых результатов и факторы, влияющие на их величину
Конечный финансовый результат деятельности предприятий является предметом исследования многих авторов. Их понимание сущности этого понятия далеко неоднозначно. Так, например, вкниге «Корпоративные финансы иучет» В. В. Ковалева под финансовым результатом понимается разница между доходами изатратами организации [12, стр. 356].
Но данное определение недостаточно точно характеризует сущность финансового результата.
Наиболее емкое определение дает ТолкачеваН.А.под финансовым результатом она понимает прирост или уменьшение капитала организации впроцессе финансово-хозяйственной деятельности за отчетный период, который выражается вформе общей прибыли или убытка [20, стр. 55].
В свою очередьО.В.Ефимова считает, что финансовый результат- это прибыль. Но вто же время она отмечает, что «действительно конечный результат тот, правом распоряжаться которым, обладают собственники», ив мировой практике под ним подразумевается «прирост чистых активов» [10, стр. 28].
Изучая точки зрения различных авторов, наиболее интересным представляется мнениеГ.В.Савицкой, которая пишет, что финансовые результаты деятельности предприятия характеризуются суммой полученной прибыли иуровнем рентабельности [19, стр. 146].
Таким образом, финансовый результат определяется как прирост или уменьшение стоимости имущества при постоянном капитале на начало иконец периода.
Подводя итог вышесказанному, следует отметить, что взгляды различных авторов на определение сущности понятия «финансовый результат» разнообразны. В связи стем, что под понятием «финансовый результат» понимаются различные виды прибылей иубытков, необходима определённая систематизация используемых терминов.
Рассмотрим наиболее часто встречаемые классификационные признаки финансовых результатов предприятия.
1. По источникам формирования, используемых вучёте:
- прибыль (убыток) от продаж;
- прибыль (убыток) от прочих операций, втом числе реализации имущества;
- балансовая прибыль (убыток).
2. По источникам формирования по основным видам деятельности организации:
- прибыль (убыток) от операционной деятельности;
-прибыль (убыток) от инвестиционной деятельности;
-прибыль (убыток) от финансовой деятельности.
3. По составу элементов:
- маржинальная прибыль;
- валовая прибыль;
- чистая (нераспределённая) прибыль (непокрытый убыток).
4. По характеру налогообложения:
- налогооблагаемая прибыль;
- прибыль, не подлежащая налогообложению.
5.По периоду формирования:
- прибыль (убыток) предшествующего периода;
- прибыль (убыток) отчётного периода;
- предполагаемая прибыль (убыток).
6.По степени обобщения:
- прибыль (убыток) организации;
- консолидированная прибыль (убыток).
Существует несколько трактовок понятия прибыль. Например, К. Маркс в «Капитале» определил прибыль как модифицированную, затемняющую свою сущность прибавочную стоимость. Источником прибавочной стоимости автор «Капитала» полагал эксплуатацию, неоплаченный прибавочный труд наемных рабочих. По Марксу, это внешняя форма проявления сущности буржуазного экономического строя, буржуазных производственных отношений. Таким образом, эксплуатация- это главное, что лежит всамой основе марксистской трактовке прибыли [15].
В современном понимании прибыль- это обобщающий показатель для деятельности предприятия, вкотором отражаются ирост объема производства, иповышение качества продукции, исокращение затрат [8, стр. 176].
Прибыль, как результат финансовой деятельности, выполняет определенные функции. Впервую очередь, прибыль отражает экономический эффект, который был полученный врезультате деятельности предприятия. Она составляет основу экономического развития. Рост прибыли создает финансовую базу для самофинансирования, расширенного воспроизводства, решения проблем социального иматериального характера трудового коллектива. За счет прибыли осуществляются обязательства предприятий перед бюджетом, банками идругими организациями.
Кроме того, следует отметить, что прибыль является не только финансовым результатом, но иосновным элементом финансовых ресурсов. Отсюда следует, что прибыль выполняет воспроизводственную, стимулирующую ираспределительную функции. Она характеризует степень деловой активности ифинансового благополучия предприятия. По прибыли определяют уровень отдачи авансированных средств- доходность от вложений вактивы.
1.2. Методика анализа формирования финансовых результатов предприятия
На рис. 1 приведена методика анализа финансовых результатов предприятия.
Рис. 1. Методика оценки доходов (финансовых результатов) предприятия
Цель анализа финансовых результатов - оценить способность предприятия приносить доход на вложенный впредприятие капитал.
Ключевыми задачами анализа прибыли предприятий являются:
- оценка изменения абсолютных и относительных показателей прибыли;
- анализ факторов изменения прибыли от продажи продукции;
- анализ доходов от прочей деятельности;
- оценка использования чистой прибыли;
- определение резервов роста прибыли.
В процессе анализа прибыли рассматривают структуру и изменение прибыли; определяют факторы, которые влияют на уровень прибыли; дают оценку влияние факторов на прибыль [18, стр. 284].
На формирование финансового результата оказывает влияние ряд факторов:
− результативность использования ресурсов производства;
− соблюдение платежной дисциплины;
− изменение уровня цен ценовой политики;
− изменение макроэкономических показателей и т. д.
Финансовый результат находится в прямой зависимости от суммы полученной выручки. Положительный финансовый результат является определяющей мерой для притягивания инвесторов и кредиторов. Формирование финансовых результатов предприятия определяется исходя из доходов, которые получены как от основной, так и вспомогательной деятельности. На основе отчета о финансовых результатах деятельности выводится показатель валовой прибыли, прибыли от продаж, чистой прибыли. Валовая прибыль является разницей, которая была получена в итоге разности выручки и себестоимости продаж, прибыль от продаж формируется в результате вычета управленческих и коммерческих расходов. Конечным показателем эффективного финансового результата является чистая прибыль, которая остается после вычета налога на прибыль. Систематический недостаток объема прибыли и ее отрицательная динамика свидетельствует о неэффективности и рискованности деятельности предприятия.
Рассмотрим порядок проведения факторного анализа прибыли от продаж [12, стр. 229]:
1. Расчет совокупного изменения прибыли (ΔР) от продаж:
(1)
где прибыль отчетная;
прибыль базисная.
2. Влияние отпускных цен на прибыль (ΔР1):
ΔР1 = Np1 - Np1,0 = Σp1q1 - Σp0q1, (2)
где Np1 = Σp1q1 - реализация в отчетном году в ценах отчетного года (р цена изделия; q количество изделий);
Np1,0 = Σp0q1 - реализация в отчетном году в ценах базисного года.
3. Расчет влияния на прибыль изменений в объеме продукции (P2) в оценке по базовой себестоимости:
(3)
где Р0 - прибыль базисного года
К1 - коэффициент роста объема продукции:
, (4)
где S1/0 - себестоимость фактически реализованной продукции за отчетный период, рассчитанная в ценах базисного периода;
S0 - себестоимость базисного года.
4. Расчет влияния на прибыль изменений в объеме продукции, обусловленных изменениями в структуре продукции (P3):
P3= P0 (К2− К1),(5)
где К2 - коэффициент роста объема продаж в оценке по отпускным ценам:
К2 = Np1,0/Np0, (6)
где Np1,0 - реализация в отчетном периоде по ценам базисного года;
Np0 - реализация в базисном году.
Для более глубокого анализа прибыли следует изучить и показатели рентабельности, по которой можно судить о доходности капитала, ресурсов и продукции.
Система показателей финансовых результатов включает в себя не только абсолютные (прибыль), но и относительные показатели (рентабельность) эффективности использования активов предприятия.
Показатели рентабельности используют для сравнительной оценки эффективности работы отдельных предприятий иотраслей, выпускающих разные объемы ивиды продукции. Эти показатели характеризуют полученную прибыль по отношению кзатраченным производственным ресурсам.
Рентабельность это относительный показатель уровня доходности предприятия, он характеризует эффективность работы предприятия в целом, доходность различных направлений деятельности (производственной, коммерческой, инвестиционной и т.д.).
В табл. 1 представим показатели, характеризующие прибыльность (рентабельность).
Таблица 1. - Показатели, характеризующие прибыльность (рентабельность)
Рентабельность, глубже отображает окончательные финансовые результаты, чем прибыль, поскольку представляет соотношение эффекта с наличными или потребленными ресурсами.
Основными источниками информации финансовых результатов является Отчет о финансовых результатах предприятия, а также данные синтетического и аналитического учета [17, стр.89].
В заключении отметим, в условиях рыночной экономики и высокой конкуренции основными факторами, определяющими благополучное функционирование организации, является эффективное управление бизнесом, поиск резервов рационального использования ресурсов, расширение деятельности. Основной целью деятельности каждой коммерческой организации является получение прибыли. Показателями, характеризующими эффективность функционирования организации, служат прибыль и рентабельность. При этом каждое предприятие стремится максимизировать прибыль и повысить уровень рентабельности.
Глава 2. Анализ формирования финансовых результатов ПАО НК «Роснефть»
2.1. Краткая экономическая характеристика ПАО НК «Роснефть»
ПАО «НК «Роснефть» - лидер российской нефтяной отрасли икрупнейшая публичная нефтегазовая корпорация мира. Основными видами деятельности ПАО «НК«Роснефть» являются поиск иразведка месторождений углеводородов, добыча нефти, газа, газового конденсата, реализация проектов по освоению морских месторождений, переработка добытого сырья, реализация нефти, газа ипродуктов их переработки на территории России иза ее пределами. Компания включена в перечень стратегических предприятий России. Ее основным акционером (50,00000001% акций) является АО «РОСНЕФТЕГАЗ», на 100% принадлежащее государству, 19,75% акций принадлежит компании BP, 19,5% акций принадлежит компании QHG Shares Pte. Ltd., одна акция принадлежит государству в лице Федерального агентства по управлению государственным имуществом, оставшиеся акции находятся в свободном обращении.
Основными целями и задачами ПАО «НК «Роснефть» являются восполнение запасов на уровне не менее 100%, эффективная добыча на зрелых месторождениях и ее рост за счет реализации новых проектов, создание новых кластеров добычи на шельфе, развитие технологий и внедрение практик проектного управления мирового уровня, монетизация газовых запасов и конкурентный рост добычи, оптимальная конфигурация НПЗ и максимально прибыльная реализация продукции Компании. Успешные итоги деятельности ПАО «НК «Роснефть» в 2015 году подтверждают эффективность применяемой стратегии, значимость обозначенных приоритетов и позволяют прогнозировать дальнейшее устойчивое развитие Компании на благо акционеров.
«Роснефть» является глобальной энергетической компанией с основными активами в России и диверсифицированным портфелем в перспективных регионах международного нефтегазового бизнеса, включая активы в Венесуэле, республике Эквадор, республике Куба, Канаде, США, Бразилии, Норвегии, Германии, Италии, Алжире, Монголии, Китае, Вьетнаме, Туркменистане, Беларуси, Украине и ОАЭ.
География деятельности ПАО «НК «Роснефть» в блоке «Разведка и добыча» охватывает все основные нефтегазоносные провинции России, включая Западную Сибирь, Восточную Сибирь, Поволжский и Уральский регионы, Дальний Восток, Тимано-Печору, Краснодарский край, а также шельфы морей Российской Федерации, в том числе Арктический, а также перспективные регионы за рубежом, в частности, в Латинской Америке и в Юго-Восточной Азии.
«Роснефть» - лидер российскойнефтепереработки. В состав Компании входят 10 крупных нефтеперерабатывающих заводов (в том числе 50%-я доля в Славнефть-ЯНОС), несколько мини-НПЗ на территории Российской Федерации. В Германии ПАО «НК «Роснефть» владеет долями в четырех НПЗ мощностью 11,5 млн. т (в доле Компании). Сбытовая сеть Компании охватывает 59 регионов России, а также страны ближнего зарубежья.
Системакорпоративного управленияПАО «НК «Роснефть» основана на признанных международным экономическим сообществом принципах и стандартах корпоративного управления и призвана обеспечить устойчивое развитие Компании, ее экономическую эффективность и инвестиционную привлекательность.
Уставом ПАО «НК «Роснефть» предусмотрена четырехуровневая система органов управления, соответствующая требованиям законодательства Российской Федерации, установленным для публичных компаний.
Высшим органом управления ПАО «НК «Роснефть» является Общее собрание акционеров. Совет директоров осуществляет стратегическое руководство деятельностью Компании от имени и в интересах всех акционеров. Руководство текущей деятельностью ПАО «НК «Роснефть» осуществляется единоличным исполнительным органом и коллегиальным исполнительным органом. Исполнительные органы управления подотчетны Совету директоров и Общему собранию акционеров.
ПАО «НК «Роснефть» осуществляет постоянный мониторинг эффективности системы корпоративного управления, в соответствии с меняющимися экономическими условиями проводит мероприятия, направленные на совершенствование практики корпоративного управления, требованиями действующего законодательства и регулятора.
В табл. 2 представим экономические показатели деятельности ПАО «НК «Роснефть» за 2014-2016 гг.
Таблица 2. - Экономические показатели деятельности ПАО «НК «Роснефть» за 2014-2016 гг.
ПоказателиГодыОтклонение,
(+,-)Темп изменения, %2014201520162015 от 20142016 от 20152015
к
20142016
к 20151.Выручка от продаж, млн. руб.429968038310943930139-4685869904589,1102,62.Себестоимость продукции, работ, услуг, млн. руб.245124326129322846770161689233838106,6108,93.Прибыль от продаж, млн. руб.15544511680034481-38645-8231975,129,54.Рентабельность продаж, %3,63,00,8-0,6-2,2-26,75.Среднегодовая стоимость основных производст-венных фондов, млн. руб.89742198007610310648265550988109,2105,26.Численность работников, чел.254893261525295824663234299102,6113,17.Выработка на 1 работника, млн. руб./чел.16,814,613,2-2,2-1,486,990,48.Фонд оплаты труда, млн. руб.1810761980272376311695139604109,4119,99.Среднемесячная зарплата 1 работника, тыс. руб.59,263,166,93,93,8106,6106,010.Фондоотдача, руб./руб.4,793,913,81-0,88-0,181,697,411.Фондоемкость, руб./руб.0,2080,2550,2620,0470,007122,6102,712.Среднегодовая стоимость оборотных средств, млн. руб.2217922352086937106001302947189731158,7105,413.Коэффициент оборачиваемости оборотных средств, оборотов1,931,081,06-0,85-0,0255,998,1
Из данных, приведенных в табл. 2, видно, что выручка от продаж в 2015 г. по сравнению с 2014 г. сократилась на 468586 млн. руб. или на 10,9 %, а в 2016 г. по сравнению с 2015 г. выросла на 99045 млн. руб. или на 2,6%. Рост выручки от основной деятельности компании произошел за счет улучшения экономических условий в стране.
Себестоимость в 2015 г. по сравнению с 2014 г. выросла на 6,6 %, а в 2016 г. по сравнению с 2015 г. себестоимость продукции повысилась на 233838 млн. руб. или на 8,9 %.
Прибыль от продаж в 2015 г. по сравнению с 2014 г. снизилась на 38645 млн. руб. или на 24,9%, а в 2016 г. по сравнению с 2015 г. на 82319 млн.руб. или на 70,5 % в связи с превышающим темпом роста себестоимости продукции над темпами роста выручки от продаж.
Среднесписочная численность работников предприятия в 2015 г. выросла на 6632 чел. или на 2,6 % против 2014 г. и повысилась на 34299 чел. или 13,1% в 2016 г. против 2015 г. Фонд оплаты труда работающих (работников и рабочих) за год в 2015 г. по сравнению с 2014 г. повысился на 9,4%, а в 2016 г. против 2015 г. повысился в связи с повышением численности персонала предприятия и среднегодовой заработной платы на 19,9%. Среднемесячная заработная плата 1 работника в 2015 г. выросла на 3,9 тыс. руб. или 6,6 % против 2014 г. и повысилась на 3,8 тыс. руб. или 6% в 2016 г. против 2015 г.
Выработка на 1 работника в 2015 г. по сравнению с 2014 г. снизилась на 13,1%, а в 2016 г. по сравнению с 2015 г. на 9,6 %. Сравнение темпов изменения средней зарплаты и выработки свидетельствует, что темпы роста средней заработной платы выше темпов роста выработки, что приводит к перерасходу фонда зарплаты.
За анализируемый период среднегодовая стоимость основных производственных фондов в 2015 г. по сравнению с 2014 г. повысилась на 9,2 %, а в 2016 г. ее величина выросла против 2015 г. на 5,2 %. Наблюдается снижение фондоотдачи и в 2016 г. она составила 3,81 руб. против 3,91 руб. в 2015 г. и 4,79 руб. в 2014 г., на что повлиял рост стоимости основных фондов, фондоемкость в 2016 г. повысилась 0,262 руб. против 0,255 руб. в 2015 г., что надо оценивать отрицательно.
Превышающий темп роста среднегодовой стоимости оборотных средств по сравнению с темами роста выручки от продаж снизили коэффициент оборачиваемости оборотных средств в 2015 г. по сравнению с 2014 г. на 0,85 оборотов, а в 2016 г. по сравнению с 2015 г. наблюдается снижение оборачиваемости оборотных средств на 0,02 оборотов.
В целом можно сказать, что выручка от продаж продукции предприятия растет, предприятие менее эффективно использует к концу 2016 года свои трудовые ресурсы, оборотные средства и основные фонды.
2.2. Анализ динамики и структуры финансовых результатов от обычной и прочей деятельности ПАО НК «Ростефть»
Анализ динамики финансовых результатов ПАО «НК «Роснефть» проводится по данным Отчета о финансовых результатах за 2014-2016 гг. (табл. 3).
Таблица 3. Показатели динамики финансовых результатов ПАО «НК «Роснефть» за 2014-2016 гг., млн. руб.
ПоказателиГодыОтклонение,
(+,-)Темп изменения, %
2014201520162015 от
2014 2016 от
20152015
к
2014 2016
к
2015 1.Выручка от продаж 429968038310943930139-4685869904589,1102,62.Себестоимость продаж245124326129322846770161689233838106,5108,93.Валовая прибыль183333312011541055872-632179-14528265,587,94.Коммерческие расходы16108271018103955153-592724-6295063,293,85.Управленческие расходы666206625166238-369-1399,499,96. Расходы связанные с разведкой и оценкой запасов нефти и газа151031700727496190410489112,6161,77. Прибыль (убыток) от продаж15588511680034481-39085-8231974,929,5
8.Доходы от участия в других организациях507777440667387278-67110-5338986,787,99. Проценты к получению648661401521658807528625728в 2,1 р.118,310.Проценты к уплате12965132739835811219774730714в 2,5 р.109,311. Доходы от изменения справедливой стоимости производных финансовых инструментов11114226447111421-104975в 11142 р.5,812. Расходы от изменения справедливой стоимости производных финансовых инструментов127866744880-53378-7448858,3100,013.Прочие доходы162688143439271739-1924912830088,2189,414.Прочие расходы12732837731042333424998246024в 2,9 р.112,215.Прибыль (убыток) до налогообложения50637317328484379-333089-8890534,248,716.Чистая прибыль (убыток)50167623941399236-262263-14017747,741,4
Из данных табл. 3 видно, что выручка от продаж в ПАО «НК «Роснефть» формируется за счет продажи нефти и газа.
Выручка от продажи в 2015 г. по сравнению с 2014 г. сократилась на 468586 млн. руб., а в 2016 г. по сравнению с 2015 г. наблюдается ее рост на 99045 млн. руб. в связи с улучшением финансовой ситуацией в стране. При этом объемы продажи в натуральном выражении выросли с 52,8 млн. т до 53,6 млн. т. Падение выручки в 2015 году связанов первую очередьсоснижением цен на нефть.
Себестоимость продаж повысилась в 2015 г. по сравнению с 2014 г. на 161689 млн. руб. и на 233838 млн. руб. в 2016 г. по сравнению с 2015 г.
В 2015 г. по сравнению с 2014 г. прибыль от продаж сократилась на 25,1 % в связи с ростом себестоимости продаж на 6,5%, а также ростом расходов связанных с разведкой и оценкой запасов нефти и газа на 12,6%. При этом положительным моментом можно считать сокращение коммерческих расходов на 36,8% и управленческих расходов на 0,6%. В 2015 г. предприятием было запланировано и велся строгий контроль за сокращением данных расходов. В 2016 г. по сравнению с 2015 г. наблюдается снижение прибыли от продаж 82319 млн. руб., на что повлиял рост себестоимости на 8,9%, рост расходов на связанных с разведкой и оценкой запасов нефти и газа на 61,7%.
Прибыль до налогообложения сократилась в 2015 г. по сравнению с 2014 г. на 333089 млн.руб., чистая прибыль на 262263 млн.руб. В 2016 г. по сравнению с 2015 г. прибыль до налогообложения и чистая прибыль снижаются в связи со снижением прибыли от продаж, значительным ростом процентов к уплате и прочих расходов.
Оценка структуры финансовых результатов ПАО «НК «Роснефть» проводится по данным Отчета о финансовых результатах за 2014-2016 гг. (табл. 4).
Таблица 4. - Оценка структуры финансовых результатов ПАО «НК «Роснефть» за 2014-2016 гг., %
ПоказателиГодыОтклонение,
(+,-)2014201520162015 от
2014 2016
от
20151.Выручка от продаж 100,0100,0100,0--2.Себестоимость продаж57,068,272,411,24,23.Валовая прибыль42,631,326,9-11,3-4,44.Коммерческие расходы37,526,524,3-11-2,25.Управленческие расходы1,51,71,60,2-0,16. Расходы связанные с разведкой и оценкой запасов нефти и газа0,30,40,70,10,37. Прибыль (убыток) от продаж3,63,00,8-0,6-2,28.Доходы от участия в других организациях11,811,59,8-0,3-1,79. Проценты к получению1,53,74,22,20,510.Проценты к уплате3,08,59,15,50,611. Доходы от изменения справедливой стоимости производных финансовых инструментов2,32,90,20,6-2,712. Расходы от изменения справедливой стоимости производных финансовых инструментов2,91,90-1-1,913.Прочие доходы3,73,76,903,214.Прочие расходы2,99,810,86,9115.Прибыль (убыток) до налогообложения11,74,52,1-7,2-2,416.Чистая прибыль (убыток)11,76,22,5-5,5-3,7
Из данных табл. 4 видно, что уровень себестоимости продаж к выручке от продаж растет с 57% в 2014 г., до 68,2% в 2015 г. и до 72,4% в 2016 г.
Доля валовой прибыли в выручке от продаж в 2015 г. составила 31,3%, что ниже уровня 2014 г. на 11,3%, а в 2016 г. по сравнению с 2015 г. доля валовой прибыли снизилась на 4,4%.
Доля прибыли от продаж в выручке от продаж составляла в 2014 г. 3,6%, в 2015 г. 3%, а в 2016 г. 0,8%, то есть наблюдается ее снижение. Также можно отметить снижение доли прибыли до налогообложения на 2,4% в 2016 г. по сравнению с 2015 г. и чистой прибыли на 3,7% в связи с их снижением в абсолютном выражении.
Наиболее крупной статьей формирования чистой прибыли, как правило, является прибыль от продаж товаров, продукции, работ, услуг. Поэтому в процессе анализа важно оценить влияние факторов, вызвавших изменение этого показателя.
В табл. 5 представим оценку финансовых результатов от прочей деятельности ПАО «НК «Роснефть» за 2014-2016 гг.
Таблица 5. - Оценка финансовых результатов от прочей деятельности ПАО «НК «Роснефть» за 2014-2016 гг.
ПоказателиГодыОтклонение,
(+;-)Темп изменения, %2014201520162015 от 20142016 от 20152015 к 20142016 к 2015Прочие доходы162688143439271739-1924912830088,2189,4Прочие расходы12732837731042333424998246024в 2,9 р.112,2Прибыль (убыток) от прочей деятельности35360-233871-151595-2692318227615,1154,2
Из данных табл. 5 видно, что за 2015 г. и 2016 гг. ПАО «НК «Роснефть» получило убыток от прочей деятельности. В 2015 г. прочие расходы превышали прочие доходы в сумме 233871 млн.руб., в 2016 г. 151595 млн.руб.
Далее необходимо выяснить причины превышения прочих расходов над прочими доходами.
В процессе анализа изучают состав, динамику и факторы полученных прочих доходов и расходов (табл. 6).
Таблица 6. - Динамика и структура прочих доходов ПАО «НК «Роснефть» за 2014-2016 гг.
Источник доходов2014 год2015 год2016 годОтклонение, (+;-)сумма, млн.руб.уд. вес, %сумма, млн.руб.уд. вес, %сумма, млн.руб.уд. вес, %2015 от 20142016 от 2015Прочие доходы, в том числе:162688100,0143439100,0271739100,0-19249128300Доходы по ценным бумагам4587828,23485524,36548924,1-1102330634Штрафы, пени, неустойки полученные за нарушение условий договора6361139,15608559,33325861,5-7526-22827Суммы кредиторской задолженности по которым истек срок исковой давности5319932,75249916,417299214,4-700120493
Из данных табл. 6 видно, что общая сумма прочих доходов в 2015 году по сравнению с 2014 годом сократилась на 271739 млн.руб., а в 2016 году по сравнению с 2015 годом выросла на 128300 млн.руб.
Наибольшую долю среди прочих доходов на ПАО «НК «Роснефть» занимают штрафы, пени, неустойки, полученные за нарушение условий договора. Так, в 2015 году их доля составляла 59,3% прочих доходов, а к концу 2016 года их доля увеличилась на 2,2% и составила 61,5% с одновременным снижением суммы доходов на 22827 млн.руб.
Доходы по ценным бумагам снизились в 2015 г. по сравнению с 2014 г. на 11023 млн.руб. и выросла на 30634 млн. руб. в 2016 г. по сравнению с 2015 г.
Сумма кредиторской задолженности по которой истек срок исковой давности выросла в 2016 г. по сравнению с 2015 г. на 120493 млн.руб.
Проведем анализ динамики и структуры прочих расходов ПАО «НК «Роснефть» за 2014-2016 гг. в табл. 7.
Таблица 7. - Динамика и структура прочих расходов ПАО «НК «Роснефть»» за 2014-2016 гг.
Источник расходов2014 год2015 год2016 годОтклонение, (+;-)сумма, млн.руб.уд. вес, %сумма, млн.руб.уд. вес, %сумма, млн.руб.уд. вес, %2015 от 20142016 от 2015Прочие расходы, в т.ч.:127238100,0377310100,0423334100,025007246024Штрафы, пени, неустойки за нарушение условий договора6400150,37621720,28339719,7122167180Проценты к уплате6323749,730109379,833993780,323785638844
Как видно из табл. 7, сумма прочих расходов выросла в 2015 г. по сравнению с 2014 г. на 250072 млн.руб., а в 2016 г. по сравнению с 2015 г. увеличилась на 46024 млн.руб.
Рост прочих расходов в 2016 г. по сравнению с 2015 г. связан с ростом процентов к уплате на 38844 млн.руб. Сумма штрафов, пеней, неустоек за нарушение условий договора выросла на 7180 млн.руб., что можно оценить отрицательно.
Наибольшую долю среди прочих расходов предприятия занимают проценты к уплате. Их доля составляла в 2015 году 20,2%, а концу 2016 года она сократилась на 0,5% и составила 19,7%. Соответственно снизилась доля штрафов, пеней, неустоек за нарушение условий договора на 0,5%.
Проведем факторный анализ прибыли от продаж ПАО «НК «Роснефть» за 2014-2016 гг. (табл. 8).
Индекс цен составит:
3930139 / 3895658 = 1,008
Выручка за 2016 г. на фактически проданную продукцию в 2015 г. составит:
3831094 х 1,008 = 3861742 млн.руб.
Полная себестоимость за 2016 г. на фактически проданную продукцию в 2015 г. составит:
3714294 х 1,008 = 3744008 млн.руб.
Прибыль от продаж за 2016 г. на фактически проданную продукцию в 2015 г. составит:
3861742 3744008 = 117734 млн.руб.
Таблица 8. - Анализ факторов изменения прибыли от продаж ПАО «НК «Роснефть» за 2015-2016 гг., млн.руб.
№ п/пПоказатели2015 годЗа 2016 г. на фактически проданную продукцию
за 2015 г.2016 годОтклонение (+,-)12341Выручка от продажи продукции 383109438617423930139990452Полная себестоимость проданной продукции 3714294374400838956581813643Прибыль от продаж
в том числе за счет изменений:
а) объема продажи продукции (стр.3, гр.1х(стр.2 гр.2 : стр.2 гр.1 1))
б) структуры продукции (стр.3 гр.2 стр.3 гр.1 стр.3а, гр.4)
в) полной себестоимости проданной продукции (стр.2, гр.2 стр.2 гр.3)
г) отпускных цен на продукцию (стр.1,гр.3 стр.1, гр.2) 116800 117734 34481
116800 х (3744008 : 3714294 1)
(117734 116800 - 934)
(3744008 - 3895658)
(3930139 3861742)-82319
934
0
-151650
68397
Данные табл. 8 показывают, что прибыль от продаж продукции снизилась на 82319 млн.руб. что было вызвано изменением полной себестоимости продукции. В связи с этим фактором прибыль от продаж снизилась на 151650 млн.руб.
Изменение структуры продукции не изменило прибыль от продаж. Рост объема продаж положительно повлиял на повышение прибыли от продаж на 934 млн.руб. За счет снижения отпускных цен прибыль от продаж повысилась на 68397 млн.руб.
Таким образом, можно сказать, что доходы ПАО «НК «Роснефть» формируются за счет основной деятельности и прочей деятельности. Проведенный анализ показал, что по основной деятельности предприятия получает прибыль, которая с каждым годом снижается.
Говоря о прочей деятельности можно отметить, что расходы по прочей деятельности превышают доходы, то есть ПАО «НК «Роснефть» за 2015 г. и 2016 гг. получило убыток от прочей деятельности, что сказалось на снижении прибыли до налогообложения и чистой прибыли.
2.3 Оценка показателей рентабельности
Рассчитаем показатели рентабельности деятельности ПАО «НК «Роснефть» за 2014-2016 гг.
Рентабельность продаж = Прибыль от продаж / Выручка от реализации
2014 год 155445 / 4299680 х 100% = 3,6%
2015 год 116800 / 3831094 х 100% = 3,0%
2016 год 34481 / 3930139 х 100% = 0,8%
Чистая рентабельность = Чистая прибыль / Выручка от реализации
2014 год 501324 / 4299680 х 100% = 11,6%
2015 год 239413 / 3831094 х 100% = 6,2%
2016 год 99236 / 3930139х 100% = 2,5%
Экономическая рентабельность = чистая прибыль / средняя стоимость активов
2014 год 501324 / 6386246 х 100% = 7,8%
2015 год 239413 / 8619010 х 100% = 2,8%
2016 год 99236 / 9701637 х 100% = 1%
Рентабельность собственного капитала = чистая прибыль / средняя величина собственного капитала
2014 год 501324 / 1371873 х 100% = 36,5%
2015 год 239413 / 1395119 х 100% = 17,2%
2016 год 99236 / 1483759 х 100% = 6,7%
Валовая рентабельность = валовая прибыль / выручка от реализации
2014 год 1848436 / 4299680 х 100% = 42,9%
2015 год 1201154 / 3831094 х 100% = 31,3%
2016 год 1055872 / 3930139 х 100% = 26,8%
Рентабельность затрат = прибыль от продажи / затраты на производство и реализацию продукции
2014 год 155445 / 2451243 х 100% = 6,3%
2015 год 116800 / 2612932 х 100% = 4,5%
2016 год 34481 / 2846770 х 100% = 1,2%
Рассчитанные показатели рентабельности деятельности ПАО «НК «Роснефть» за 2014-2016 гг. представим в табл. 9.
Таблица 9. - Показатели рентабельности деятельности ПАО «НК «Роснефть» за 2014-2016 гг., %
Показатели
ГодыОтклонение, (+,-)
2014201520162015 от 20142016 от 20151. Рентабельность продаж3,63,00,8-0,6-2,22. Чистая рентабельность11,66,22,5-5,4-3,73. Экономическая рентабельность7,82,81-5-1,84. Рентабельность собственного капитала36,517,26,7-19,3-10,55. Валовая рентабельность42,931,326,8-11,6-4,56. Рентабельность затрат6,34,51,2-1,8-3,3
Как видно из табл. 9, рентабельность продаж снизилась в 2016 году по сравнению с 2015 годом на 2,2%. Чистая рентабельность к концу анализируемого периода снизилась на 3,7 пункта. Т.е. на единицу выручки в 2016 г. приходилось на 3,7 % чистой прибыли меньше, чем в 2015 г.
Экономическая рентабельность в 2016 г. снижается на 1,8% по сравнению с 2015 г. Динамика показывает, что в 2015 г. менее эффективно использовался капитал предприятия.
Рентабельность собственного капитала снизилась на 10,5 % в 2016 г. по сравнению с 2015 г. Значит в 2016 г. менее эффективно использовались средства собственника, вложенные в предприятие.
Валовая рентабельность снизилась на 4,5%, а рентабельность затрат снизилась на 3,3%.
В целом можно отметить снижение всех показателей рентабельности к концу 2016 г., т.е. деятельность предприятия в 2016 г. оказалось менее прибыльной, чем в 2015 г.
Проведем факторный анализ показателей рентабельности продаж ПАО «НК «Роснефть» за 2014-2016 гг., который представим в табл. 10.
Таблица 10. - Исходные данные для факторного анализа показателей рентабельности продаж ПАО «НК «Роснефть» за 2014-2016 гг.
ПоказателиГодыОтклонение, (+,-)2014201520162015
от 20142016
от 2015 Выручка от продаж,
млн. руб.429968038310943930139-46858699045Полная себестоимость реализованной продукции, млн. руб., 414379537142943895658-429501181364Прибыль от продаж,
млн. руб.15588511680034481-39085-82319Рентабельность продаж, %3,63,00,8-0,6-2,2
Как видим, рентабельность продаж в 2016 г. по сравнению с 2015 г. снизилась на 2,2%, в 2015 г. по сравнению с 2014 г. этот показатель снизился на 0,6%. На это отклонение оказали влияние два фактора: изменение объема продаж и себестоимости.
Для выявления количественного влияния каждого фактора на конечный результат необходимо вычислить условный показатель рентабельности при отчетной выручке от продажи (Вp1) и базисной себестоимости (Сn0):
Rусл2015= (Вр1-Сn0) х100 = 3831094 4143795 х 100 = -8,1%
Вр1 3831094
Rусл2016 = (Вр1-Сn0) х100 = 3930139 3714294 х 100 = 5,5%
Вр1 3930139
Влияние фактора изменения объема продаж на уровень рентабельности продаж:
ΔRпр12015= Rусл - Rпр0 = -8,1 3,6 = -11,7%
ΔRпр12016 = Rусл - Rпр0 = 5,5 3 = 2,5%
Влияние фактора изменения себестоимости на уровень рентабельности продаж:
ΔRпр22015 = Rпр1 - Rусл = 3 (-8,1) = 11,1%
ΔRпр22016= Rпр1 - Rусл = 0,8 5,5 = -4,7%
Сумма факторных отклонений дает общее изменение рентабельности продаж за период:
ΔRпр2015 = ΔRпр1 + ΔRпр2 = -11,7 + 11,1 = -0,6%
ΔRпр 2016= ΔRпр1 + ΔRпр2 = 2,5 + (-4,7) = -2,2%
Результаты факторного анализа показали, что в 2016 г. на снижение уровня рентабельности в ПАО «НК «Роснефть» наибольшее влияние оказало снижение выручки от продаж. В 2016 г. за счет снижения выручки и увеличения себестоимости рентабельность от продаж снизилась на 2,2%.
2.4. Рекомендации по увеличению финансовых результатов ПАО «НК «Роснефть»
На любой стадии бизнеса руководителей предприятий интересует повышение доходности предприятия, потому что именно прибыль является конечной целью собственного дела. Для роста эффективности работы предприятия имеет большое значение поиск резервов увеличения доходов, прибыли. Факторы повышения прибыли условно разделить можно на внутренние и внешние. К внутренним относятся: производственные, определяющие наличие, использование производственных ресурсов; внепроизводственные, опосредующие использование непроизводственных ресурсов.
Основными условиями, влияющими на повышение доходности предприятия, связанной с реализацией продукции являются: снижение себестоимости продукции; расширение объемов производства; оптимизация запасов на складе; повышение качества, конкурентоспособности; внедрение прогрессивных видов расчетов за товары; своевременные расчеты покупателей за полученную продукцию. Дополнительными мерами повышения доходности предприятия могут выступать: продажа излишнего оборудования, иного имущества, сдача его в аренду; диверсификация производства; рациональное расходование экономических ресурсов; расширение рынка продаж; повышение технического уровня производства; ликвидация непроизводственных расходов, потерь.
Условия работы нефтяных компаний в России, в том числе и ПАО «НК «Роснефть» характеризуются неустойчивостью и резкими изменениями параметров общей экономической ситуации - темпов инфляции, динамики валютного курса, изменениями межотраслевых соотношений цен, реальных доходов населения, спадом производства в крупных секторах.
Для ПАО «НК «Роснефть» основной причиной снижения доходов в 2016 году явилось сокращение цен на нефть ввиду санкционной политики ряда зарубежных стран и в целом экономической ситуации в стране.
Низкие цены на нефть на внутреннем рынке негативно повлияли на экономику и эффективность работы ПАО «НК «Роснефть». Любые, даже незначительные, изменения рыночной среды приводят к беспрецедентному палению цен.
Международный валютный фонд (МВФ) повысил прогноз средней цены на нефть: на 2017 год на 0,6 доллара - до 51,2 доллара за баррель, следует из обновленного прогноза фонда по мировой экономике World Economic Outlook, сообщают СМИ.
В 2017 году фонд ожидает среднюю цену на нефть на уровне 53 доллара за баррель.
В октябре 2017 года МВФ значительно повысил прогноз средней цены на нефть: на 2017 год - почти на 7 долларов, до 42,96 доллара за баррель, на 2017 год - почти на 9 долларов, до 50,64 доллара за баррель.
Очередное повышение прогноза фонд объясняет «повышением цен на нефть после соглашения между членами ОПЕК и несколькими другими крупными производителями об ограничении предложения», а также лучшими перспективами роста в экономике Китая - одного из главных «черного золота» в 2017 году.
Важнейшими предпосылками повышения эффективности функционирования ПАО «НК «Роснефть» являются также инвестиции и инновации. Действительно. освоение новых перспективных горизонтов и районов, расширенное воспроизводство минерально-сырьевой базы нефти и газа, обеспечение устойчивого развития старых районов добычи нефти и газа за счет наиболее полного извлечения и комплексного использования углеводородного сырья, в том числе низконапорного газа, для нужд газохнмии и энергетики, широкого применения современных технологий добычи и переработки невозможны без инвестиций и инноваций.
Важнейшая составляющая устойчивого долгосрочного развития ПАО «НК «Роснефть», повышения его доходов - диверсификация хозяйства в результате развития производства по глубокой переработке углеводородного сырья, ориентированного на комплексное использование извлекаемого сырья и выпуск продуктов с повышенной добавленной стоимостью: бензина, дизельного топлива, сжиженного природного и нефтяного газов, метанола, GTI. полипропилена, этилена, изделий из полимерных материалов.
Рациональное использование недр - это не менее важный результат, чем увеличение добычи нефти. Особое место эта проблема занимает в России.
Важнейшим результатом более эффективного функционирования ПАО «НК «Роснефть» является повышение глубины переработки.
Возможности экономического роста ПАО «НК «Роснефть» в значительной степени зависят от выбора эффективной стратегии компании, обеспечивающей конкурентоспособность продукции и, как следствие этого, высокие прибыли. В основе общей концепции формирования стратегий развития компании лежит требование достижения намеченного уровня показателей путем количественной оценки отклонения их текущего значения от проектируемого и разработки мер по их преодолению.
Разработка эффективной экономической, финансовой и кадровой политики, адекватных организационно-управленческих структур может принести громадную выгоду ПАО «НК «Роснефть», создав ей бесценные конкурентные преимущества. И напротив, «цена» ошибки при принятии ключевого решения может оказаться очень высокой, причем платить ее придется долгие годы. Все это говорит об исключительной важности разработки и реализации стратегии долгосрочного развития ПАО «НК «Роснефть».
Укрепление доходов ПАО «НК «Роснефть» возможно за счет:
- серьезной работы по сокращению затрат;
- увеличением объемов реализации нефти и нефтепродуктов;
- эффективным управлением структурой реализации.
- снижение общехозяйственных и административных расходов, процентных расходов, прочих расходов за счет эффективной политике менеджмента.
ПАО «НК «Роснефть» сохраняет отраслевое лидерство по удельным операционным затратам на добычу. Компания сохраняет минимальные среди конкурентов затраты на поиск и разработку запасов. Компания придерживается политики удержания стоимости закупок, невзирая на инфляцию.
В 2017 г. доля газа в бизнесе «Роснефти» продолжит быстро расти. Добыча газа по плану вырастет на 5,6% по сравнению с 2016 г. Можно констатировать, что в области газа «Роснефть» усилит свои позиции лидера среди нефтяных компаний России. По плану на 2017 год рост выручки от продажа газа будет на уровне 5,6% по сравнению с 2016 годом.
Совет директоров «Роснефти» рассмотрел на заседании 23 декабря 2017 года предварительные итоги деятельности компании за 2017 год и утвердил план финансово-хозяйственной деятельности на 2017 год.
Менеджмент «Роснефти» ожидает, что утвержденный план финансово-хозяйственной деятельности на 2017 год будет выполнен. Отмечается, что компания не только решила все производственные задачи на год, но и сохранила самые низкие показатели операционных и капитальных затрат в отрасли, несмотря на агрессивную макроэкономическую среду, существенную волатильность рынков энергоносителей и значительное и внеплановое увеличение фискальной нагрузки.
В табл. 11 приведем прогнозные показатели доходов ПАО «НК «Роснефть» на 2017 год. Зададим необходимым условием сокращение прочих расходов и процентов к уплате на 15%.
Таблица 11. - Прогнозные показатели доходов ПАО «НК «Роснефть» за 2016-2017 гг., млн. руб.
ПоказателиГодыОтклонение,
(+,-)20162017 план1.Выручка от продаж 3930139415022622008572.Себестоимость продаж284677030627712160013.Валовая прибыль10558721087455315834.Коммерческие расходы955153955153-5.Управленческие расходы6623866238-6. Расходы связанные с разведкой и оценкой запасов нефти и газа2749627496-7. Прибыль (убыток) от продаж344813856840878.Доходы от участия в других организациях387278387278-9. Проценты к получению165880165880-10.Проценты к уплате358112309002-4911011. Доходы от изменения справедливой стоимости производных финансовых инструментов64476447-12.Прочие доходы271739271739-13.Прочие расходы423334366737-5659714.Прибыль (убыток) до налогообложения8437919417310979415.Чистая прибыль (убыток)9923615533856102
Из данных табл. 11 видно, что в целом по прогнозам рост выручки предприятия на 2017 год составит 5,6% по сравнению с 2016 годом. Себестоимость вырастет на 7,5%. При неизменности показателей коммерческих, управленческих расходов, а также расходов на разведку и оценку запасов нефти, прибыль от продаж ожидается повысить на 4087 млн.руб. При сокращении прочих расходов и процентов к уплате на 15% и неизменности остальных параметров доходов и расходов предприятия ожидается повышение прибыли до налогообложения на 109794 млн.руб. и повышение чистой прибыли на 56102 млн.руб.
Показатели рентабельности деятельности ПАО «НК «Роснефть» за 2016-2017 гг. приведены в табл. 12.
Таблица 12. - Показатели рентабельности деятельности ПАО «НК «Роснефть» за 2016-2017 гг., %
Показатели
ГодыОтклонение, (+,-)
20162017 план1. Рентабельность продаж0,80,90,12. Чистая рентабельность2,53,71,23. Экономическая рентабельность1,01,60,64. Рентабельность собственного капитала6,710,53,85. Валовая рентабельность26,827,20,46. Рентабельность затрат1,21,30,1
Как видно из табл. 12, рентабельность продаж вырастет в 2017 году по сравнению с 2016 годом на 0,1%. Чистая рентабельность повысится на 1,2 пункта. Т.е. на единицу выручки в 2017 г. будет приходиться на 1,2 % чистой прибыли больше, чем в 2016 г. Экономическая рентабельность в 2017 г. повысится на 0,6% по сравнению с 2016 г. Динамика показывает, что в 2017 г. более эффективно будет использоваться капитал предприятия. Рентабельность собственного капитала вырастет на 3,8% в 2017 г. по сравнению с 2016 г. Значит в 2017 г. более эффективно будут использоваться средства собственника, вложенные в предприятие. Валовая рентабельность повысится на 0,4%, а рентабельность затрат на 0,1%.В целом можно отметить повышение всех показателей рентабельности к концу 2017 г., т.е. деятельность предприятия в 2017 г. окажется более прибыльной, чем в 2016 г.
Таким образом, выполнение поставленных задач на 2017 год позволит «Роснефти» укрепить лидерство в мировой нефтегазовой отрасли по ключевым показателям деятельности. Рост цент на нефтепродукты, сокращение прочих расходов позволят повысить доходы ПАО «НК «Роснефть» в 2017 году.
Заключение
По результатам изученного материала можно сделать следующие выводы.
Финансовые результаты деятельности предприятия характеризуются суммой полученной прибыли иуровнем рентабельности.
Основной целью деятельности каждой коммерческой организации является получение прибыли. Показателями, характеризующими эффективность функционирования организации, служат прибыль и рентабельность. При этом каждое предприятие стремится максимизировать прибыль и повысить уровень рентабельности.
Курсовая работа выполнена на материалах ПАО «НК «Роснефть» - лидера российской нефтяной отрасли икрупнейшая публичная нефтегазовая корпорация мира. Основными видами деятельности ПАО «НК«Роснефть» являются поиск иразведка месторождений углеводородов, добыча нефти, газа, газового конденсата, реализация проектов по освоению морских месторождений, переработка добытого сырья, реализация нефти, газа ипродуктов их переработки на территории России иза ее пределами.
Анализ основных экономических показателей деятельности ПАО «НК «Роснефть» за 2014-2016 гг. показал, что выручка от продаж продукции предприятия растет, предприятие менее эффективно использует к концу 2016 года свои трудовые ресурсы, оборотные средства и основные фонды.
Анализ динамики финансовых результатов ПАО «НК «Роснефть» был проведен по данным Отчета о финансовых результатах за 2014-2016 гг. В результате проведенного анализа было выявлено, что доходы ПАО «НК «Роснефть» формируются за счет основной деятельности и прочей деятельности. Проведенный анализ показал, что по основной деятельности предприятия получает прибыль, которая с каждым годом снижается.
Выручка от продажи в 2015 г. по сравнению с 2014 г. сократилась на 468586 млн. руб., а в 2016 г. по сравнению с 2015 г. наблюдается ее рост на 99045 млн. руб. в связи с улучшением финансовой ситуацией в стране. При этом объемы продажи в натуральном выражении выросли с 52,8 млн. т до 53,6 млн. т. Падение выручки в 2015 году связанов первую очередьсоснижением цен на нефть.
Себестоимость продаж повысилась в 2015 г. по сравнению с 2014 г. на 161689 млн. руб. и на 233838 млн. руб. в 2016 г. по сравнению с 2015 г.
Прибыль до налогообложения сократилась в 2015 г. по сравнению с 2014 г. на 333089 млн.руб., чистая прибыль на 262263 млн.руб. В 2016 г. по сравнению с 2015 г. прибыль до налогообложения и чистая прибыль снижаются в связи со снижением прибыли от продаж, значительным ростом процентов к уплате и прочих расходов.
Говоря о прочей деятельности можно отметить, что расходы по прочей деятельности превышают доходы, то есть ПАО «НК «Роснефть» за 2015 г. и 2016 гг. получило убыток от прочей деятельности, что сказалось на снижении прибыли до налогообложения и чистой прибыли.
Проведенный анализ показателей рентабельности показал снижение всех показателей рентабельности к концу 2016 г., т.е. деятельность предприятия в 2016 г. оказалось менее прибыльной, чем в 2015 г.
Укрепление доходов ПАО «НК «Роснефть» возможно за счет:
- серьезной работы по сокращению затрат;
- увеличением объемов реализации нефти и нефтепродуктов;
- эффективным управлением структурой реализации.
- снижение общехозяйственных и административных расходов, процентных расходов, прочих расходов за счет эффективной политике менеджмента.
Совет директоров «Роснефти» рассмотрел на заседании 23 декабря 2017 года предварительные итоги деятельности компании за 2017 год и утвердил план финансово-хозяйственной деятельности на 2017 год.
В целом по прогнозам рост выручки предприятия на 2017 год составит 5,6% по сравнению с 2016 годом. Себестоимость вырастет на 7,5%. При неизменности показателей коммерческих, управленческих расходов, а также расходов на разведку и оценку запасов нефти, прибыль от продаж ожидается повысить на 4087 млн.руб. При сокращении прочих расходов и процентов к уплате на 15% и неизменности остальных параметров доходов и расходов предприятия ожидается повышение прибыли до налогообложения на 109794 млн.руб. и повышение чистой прибыли на 56102 млн.руб.
В целом можно отметить повышение всех показателей рентабельности к концу 2017 г., т.е. деятельность предприятия в 2017 г. окажется более прибыльной, чем в 2016 г.
Таким образом, выполнение поставленных задач на 2017 год позволит «Роснефти» укрепить лидерство в мировой нефтегазовой отрасли по ключевым показателям деятельности. Рост цент на нефтепродукты, сокращение прочих расходов позволят повысить доходы ПАО «НК «Роснефть» в 2017 году.
Список используемой литературы
- Гражданский кодекс Российской Федерации. Части первая и вторая (с изм. и доп. от 23 июля 2015 г.) М.: НОРМА-ИНФО, 2015. 421 с.
- Налоговый кодекс Российской Федерации (с изм. и доп. от 22 июля 2015 г.) М.: Инфра-М, 2016. 372 с.
- О бухгалтерском учете: федеральный закон Российской Федерации от 6 декабря 2011 г. N 402-ФЗ (с последующими изменениями и дополнениями).
- Положение по бухгалтерскому учету «Учетная политика организации». ПБУ 1/2008. Утверждено приказом Минфина РФ от 06.10.2008 г. №106н (с последующими изменениями и дополнениями).
- Положение по ведению бухгалтерского учета и бухгалтерской отчетности в Российской Федерации (утв. приказом Минфина РФ от 29 июля 1998 г. № 34н) (с последующими изменениями и дополнениями).
- Алексеева, А.И. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности / А.И. Алексеева. М. : КноРус, 2016. 382 с.
- Вагазова, Г. Р. Сущность финансовых результатов деятельности предприятия / Г. Р. Вагазова, Е. С. Лукьянова // Молодой ученый. - 2015. - №11.3. - С. 13-15.
- Васильева, Л. С. Финансовый анализ: учебник / Л. С. Васильева, М. В. Петровская. М. : КНОРУС, 2015. 816 с.
- Великая,Е.Г. Стратегический потенциал ирентабельность организации / Е.Г. Великая, В.В. Чурко // Вектор науки Тольяттинского Государственного Университета.- 2014.- №2(17).- С. 79
- Ефимова,О.В.Финансовый анализ: современный инструментарий для принятия экономических решений: учебник / О.В.Ефимова.- М.: Омега-Л, 2014.- 348 с.
- Канке, А.А. Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия / А.А. Канке. М.: КноРУс, 2015. 341 с.
- Ковалев,В.В. Корпоративные финансы иучет: понятия, алгоритмы, показатели / В.В.Ковалев.- М.: Проспект, 2014.- 880 с.
- Ковалев, В. В. Финансовый менеджмент. Теория и практика / В. В. Ковалев. М. : Проспект, 2016. 439 с.
- Колачева,Н.В.Финансовый результат предприятия как объект оценки ианализа / Н.В.Колачева, Н.Н.Быкова // Вестник НГИЭИ.- 2015.- №1(44).- С. 2935
- Маркс, К. Теории прибавочной стоимости. (IV том «Капитала»). Ч. 3.- М., 1964.- 674 с.- (Соч. 2-е изд. / К. Маркс, Ф. Энгельс; Т. 26, Ч. 3)
- Морозко, Н.И. Финансовый менеджмент. Учебное пособие / Н.И. Морозко. М.: Инвра-М, 2016. 544 с.
- Параскан,К.Н.Рентабельность предприятия иее значение всовременной экономической практике / К.Н.Параскан // Тотальные аспекты инновайионных технологий.- 2014.- 8891 С.
- Протасов, В.Ф. Анализ деятельности предприятия (фирмы): производство, экономика, финансы, инвестиции, маркетинг / В.Ф. Протасов. - М.: Финансы и статистика, 2013. - 536 с.
- Савицкая, Г. В. Анализ хозяйственной деятельности организации / Г. В. Савицкая. Мн. : ООО «Новое знание», 2015. 457 с.
- ТолкачеваН.А.Финансовый менеджмент: курс лекций / Н.А.Толкачева.- М.: Директ-Медиа, 2014.- 144 с.
- Холт, Р. Н. Основы финансового менеджмента: Пер. с англ. / Р. Н. Холт. М. : Дело Лтд., 2013. 128 с.
- Чечевицына, Л. Н. Экономический анализ: учеб. пособие / Л. Н. Чечевицына. 2-е изд., перераб. и доп. Ростов н/Д: Феникс, 2013. 480 с.
- Шеремет, А. Д. Методика финансового анализа / А.Д. Шеремет, Р.С. Сайфулин, Е.В. Негашев. М. : ИНФРА-М, 2016. 346 с.