Репетиторские услуги и помощь студентам!
Помощь в написании студенческих учебных работ любого уровня сложности

Тема: Финансовый анализ деятельности предприятия

  • Вид работы:
    Другое по теме: Финансовый анализ деятельности предприятия
  • Предмет:
    АХД, экпред, финансы предприятий
  • Когда добавили:
    21.12.2017 3:32:16
  • Тип файлов:
    MS WORD
  • Проверка на вирусы:
    Проверено - Антивирус Касперского

Другие экслюзивные материалы по теме

  • Полный текст:

    АВТОНОМНАЯ НЕКОММЕРЧЕСКАЯ ОРГАНИЗАЦИЯ
    ВЫСШЕГО И ПРОФЕССИОНАЛЬНОГО ОБРАЗОВАНИЯ
    "ПРИКАМСКИЙ СОЦИАЛЬНЫЙ ИНСТИТУТ"
    (АНО ВПО "ПСИ")
    Факультет "Экономики и управления"
    Кафедра "Менеджмента"



    ВЫПУСКНАЯ КВАЛИФИКАЦИОННАЯ РАБОТА

    Улучшение эффективности деятельности предприятия

    Направление подготовки: 080200.62 Менеджмент



    Выполнил: студент

    Карачева Яна Александровна

    Научный руководитель

    д.э.н., профессор

    Руденко Марина

    Николаевна


    Пермь 2017

    СОДЕРЖАНИЕ


    Введение2

    1.ТЕОРЕТИКО-МЕТОДОЛОГИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ АНАЛИЗА И ПРОГНОЗИРОВАНИЯ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ОРГАНИЗАЦИИ4

    1.1Финансовый анализ деятельности предприятия: понятие сущность, нормативное регулирование4

    1.2 Методы финансового анализа деятельности предприятия10

    2. АНАЛИЗ ЭФФЕКТИВНОСТИ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ООО "Виват-Трейд"19

    2.1 Краткая характеристика предприятия19

    2.2 Оценка финансового состояния ООО «Виват-Трейд»25

    2.3 Анализ эффективности управления экономической деятельностью ООО "Виват-Трейд"39

    Глава 3.Мероприятия по усовершенствованию системы управления финансовым состоянием ООО «Виват-Трейд»47

    3.1 Проект мероприятий по улучшению финансового состояния предприятия47

    3.2 Экономическая эффективность предложенных мероприятий60

    Заключение63

    Приложения69













    Введение

    В современных российских условиях особое значение принадлежит постановке аналитической работы хозяйствующего субъекта, связанной с изучением устойчивости его финансового состояния, что позволит своевременно выявить и предотвратить негативные тенденции в финансово-хозяйственной деятельности организации; устранить имеющие место негативные факторы; оценить возможность утраты платежеспособности, что обуславливает актуальность выбранной темы. Для обеспечения современного уровня конкурентного производства необходима стабильная деятельность не только в настоящем, но и в будущем, то есть, устойчивое развитие предприятия.

    Цель работыпровести оценку эффективности финансового состояния предприятия.

    Для достижения поставленной необходимо решить следующие задачи:

    - изучить теоретико- методологические основы анализа финансового состояния;

    - определить информационную базу для проведения анализа финансового состояния;

    - охарактеризовать методы и показатели анализа финансового состояния;

    - дать краткую характеристику ООО «Виват-Трейд»

    - провести анализ финансового состояния организации;

    - провести анализ финансовой устойчивости предприятия;

    Объектом исследования в данной работе является финансовая деятельность ООО «Виват-Трейд» как составная часть хозяйственной деятельности в целом.

    Предметом исследования является эффективность функционирования организации как результат и конечная цель финансово-хозяйственной деятельности.

    При выполнении работы были использованы следующие методы исследования: монографический, фактический, экономико-статистический, балансовый и метод сравнительного анализа. Используя монографический метод, был сделан анализ и описана деятельность конкретного предприятия. С помощью экономико-статистического метода была дана экономическая оценка деятельности ООО «Виват-Трейд». Балансовый метод позволил обосновать пропорциональное развитие деятельности предприятия. Сравнение показателей годовых отчетов предприятия за исследуемый период было выполнено методом сравнительного анализа.

    Период исследования: 2013 2015 г.г.

    Информационная база для решения поставленных задач - годовая бухгалтерская отчетность ООО «Виват-Трейд» за 2013 2015 г.г. а именно:

    1. Бухгалтерский баланс (форма № 1 по ОКУД);
    2. Отчет о финансовых результатах (форма № 2 по ОКУД).

    Структура работы состоит из: введения, первой главы - теоретической основы проведения финансового анализа предприятия, второй главы - анализа финансово-хозяйственной деятельности предприятия ООО «Виват-Трейд», третьей главы мероприятий направленных на совершенствование эффективности деятельности ООО «Виват-Трейд», заключения, списка используемой литературы и приложений.

















    1. ТЕОРЕТИКО-МЕТОДОЛОГИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ АНАЛИЗА И ПРОГНОЗИРОВАНИЯ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ОРГАНИЗАЦИИ
    2. Финансовый анализ деятельности предприятия: понятие сущность, нормативное регулирование

    Финансы хозяйствующих субъектов, к которым относятся коммерческие и некоммерческие организации, представляют собой выражаемые в денежном измерителе экономические отношения, возникающие в процессе учреждения этих организаций, в ходе производства и реализации продукции, оказания работ и услуг, формирования оборотных и внеоборотных активов, привлечения различных источников финансирования, распределения и использования привлеченных средств.

    Таким образом, финансы хозяйствующих субъектов как часть общей финансовой системы охватывают процессы создания, распределения и использования валового внутреннего продукта в стоимостном измерении.

    В процессе управления предприятием, организацией, учреждением и соответственно их финансовой деятельностью важную роль играет устанавливаемый Гражданским кодексом РФ их статус юридического лица. т. е. лица, которое имеет в собственности, хозяйственном ведении или оперативном управлении обособленное имущество и отвечает по своим обязательствам этим имуществом, может от своего имени приобретать и осуществлять имущественные и личные неимущественные права, нести обязанности, быть истцом и ответчиком в суде.

    Среди экономистов нет единой точки зрения по определению такого понятия как «финансовое состояние».

    Есть мнения, что финансовое состояние предприятия представляет собой:

    - многомерную экономическую величину, которая отображает наличие и использование финансовых ресурсов предприятия;

    - совокупность показателей, которые отражают наличие, размещение и использование финансовых ресурсов;

    - совокупность показателей, которые характеризуют способность предприятия погасить свои долговые обязательства;

    - финансовую конкурентоспособность, которая характеризует предприятия (т.е. его платежеспособность, кредитоспособность), использование финансовых ресурсов и капитала, выполнение обязательств перед и хозяйствующими субъектами, и государством;

    - способность финансировать свою деятельность.

    Изучение литературы свидетельствует о том, что в определениях финансового состояния упоминаются размещение и использование финансовых ресурсов.

    Можно сформулировать следующее определение финансового состояния: финансовое состояние это экономическая категория, характеризующая размещение, собственность и использование финансовых ресурсов, их достаточность в каждый момент времени.

    По мнению Н.П. Любушина, финансовое состояние представляет собой способность коммерческой организации финансировать свою деятельность. Финансовое состояние может быть охарактеризовано обеспеченностью финансовыми ресурсами, которые необходимы для функционирования предприятия, а также целесообразным их размещением и эффективным использованием .

    Другой автор, Г.В. Савицкая определяет «финансового состояния» как некую экономическую категорию, которая отражает состояние капитала в процессе его кругооборота. Кроме того, финансовое состояние предприятия характеризует способность организации для саморазвития.

    Следует еще упомянуть о таком понятии как «финансовое положение».

    Финансовое положение организации определить существующей в ее распоряжении величиной активов, структурой обязательств и капиталом организации. Финансовое положение организации позволяет оценить способность адаптации к изменениям во внешней среде.

    Информацию о финансовом положении организации можно найти главным образом в бухгалтерском балансе.

    Основное отличие представленных понятий можно сформулировать следующим образом: финансовое состояние предприятия характеризуется наличием средств и долгов. Финансовое положение более широкое понятие, Это не только средства и долги, это еще и наличие возможностей для инвестирования средств, погашения долгов или занятия ещё больших средств.

    Предприятие может находиться в устойчивом, неустойчивом (предкризисном) и кризисном состоянии. Предприятие имеет возможности для своевременного проведения платежей, финансирования своей деятельности, перенесения непредвиденных потрясений, поддержания своей платежеспособности в неблагоприятных обстоятельствах. Перечисленные факторы, свидетельствуют о наличии у предприятия устойчивого финансового состояния, и наоборот.

    Чтобы обеспечивать финансовую устойчивость, предприятие должно иметь гибкую структуру капитала, уметь организовывать движение капитала таким образом, чтобы возможно было обеспечить постоянное превышение доходов над расходами и сохранять платежеспособность, создавать условия для самовоспроизводства.

    Из этого следует, что финансовая устойчивость предприятия заключается в способности предприятия осуществлять функционирование и развиваться, сохраняя при этом равновесное состояние своих активов и пассивов в меняющейся внутренней и внешней среде. Финансовая устойчивость позволяет гарантировать постоянную платежеспособность и инвестиционную привлекательность, которая будет находиться в границах допустимого уровня риска.

    В связи с последними событиями в мировой экономике необходима принципиально новая информация о финансовом состоянии тысяч российских, и соответственно, требуются разработки современных методик и организационных принципов анализа этих организаций. Сейчас недостаточно только проанализировать показатели ликвидности, рентабельности и деловой активности конкретной организации. Очень важно точно и своевременно оценить показатели, характеризующие устойчивость и принять меры по сохранению благоприятного состояния, либо же по выявлению, анализу и устранению факторов, указывающих на отклонения.

    Основная задача анализа финансовой устойчивости - перспективная оценка состояния компании в условиях меняющейся внутренней и внешней среды с учетом целей развития бизнеса. Становление рыночной экономики, появление финансовых рынков, приоритет финансовых ресурсов объективно способствовали развитию такого важного направления аналитической работы, как анализ финансовой деятельности предприятия.

    Содержание и основная целевая задачафинансового анализа предприятия - это проведение оценки финансового состояния и способ выявления возможностей для повышения эффективного функционирования предприятия при помощи разработки рациональной политики управления финансами.

    Финансовый анализ это исследовательский и оценочный процесс, главная цель которого это выработка наиболее достоверных предположений и прогнозов о будущих финансовых условиях функционирования предприятия.

    Существует два вида финансового анализа внутренний и внешний. Внутренний финансовый анализпроводят работники предприятия. Информационную базу такого анализа составляет любая информация, циркулирующая внутри предприятия и полезная для принятия управленческих решений. Внешний финансовый анализпроводят аналитики, которые являются посторонними лицами для предприятия и не имеют доступ к внутренней информации предприятия. Внешний анализ является менее детализированным и более формализованным.

    Финансовый анализ представляет собой способ накопления, трансформации и использования информации финансового характера. Финансовый анализ имеет целью:проведение оценки текущего и перспективного финансового состояния предприятия; оценки возможных и целесообразных темпов развития предприятия с позиции их финансового обеспечения; выявление доступных источников средств и оценки возможностей и целесообразности их мобилизации; прогнозирование положения организации на рынке капиталов.

    В основе финансового анализа лежит анализ финансовой отчетности.Главная цель финансового анализа заключается в своевременном выявлении и устранении недостатков в управлении финансами предприятия, и поиск резервов для совершенствования финансового состояния предприятия, обеспечивающих его платежеспособность.

    Финансовый анализ включает вопросы анализа финансового положения, прибыли, реализации продукции и ее себестоимости. Включение именно такого круга вопросов обосновано тем, что решающее влияние на финансовое положение предприятия оказывает прибыль, основными же факторами ее формирования являются объем реализованной продукции, себестоимости и цена.

    Итак, финансы хозяйствующих субъектов представляют собой выражаемые в денежном измерителе экономические отношения, возникающие в процессе учреждения этих организаций.

    Содержание и основная целевая задачафинансового анализа предприятия - это проведение оценки финансового состояния и способ выявления возможностей для повышения эффективного функционирования предприятия при помощи разработки рациональной политики управления финансами.

    Финансовый анализ это исследовательский и оценочный процесс, главная цель которого это выработка наиболее достоверных предположений и прогнозов о будущих финансовых условиях функционирования предприятия.

    Таким образом, можно сделать вывод о том, что анализ финансового состояния предприятия необходим для своевременного выявления проблем в финансовой деятельности и пути их решения.



    1.2 Методы финансового анализа деятельности предприятия


    Для проведения финансового анализа применяется широкий спектр видов, методов и приемов анализа: структурный, структурно-динамический, трендовый(перспективный),межхозяйственный анализ; коэффициентный анализ; факторный анализ с использованием методов цепных подстановок, интегрального, корреляционного, регрессионного и экспоненциального анализа, а также такие распространенные приемы, как aбсолютное cравнение достигнутых уровней, расчет абсолютных и относительных отклонений«долевого участия», детализация показателей на его сопоставляющие, группировка, дисконтирование и др.

    Анализ финансового состояния базируется на следующих принципиальных основах:

    1. Подходы к проведению анализа: изучение финансовой отчетности, чтение баланса, проведение экспресс-анализа.
    2. Методы: горизонтальный, вертикальный, трендовый, сравнительный, анализ относительных показателей.
    3. Определение критериев оценки зависят от целей проведения анализа.
    4. Способы и методы оценки финансовых результатов: на основе предшествующей работы для объективного анализа применяется метод дисконтированной стоимости; для определения количественной или качественной оценки может использоваться метод экспертных оценок.

    Основная цель анализа финансового состояния - получение максимального количества наиболее информативных параметров, дающих объективную картину финансового состояния компании, ее прибылей и убытков, изменений в структуре активов и пассивов, в расчетах с дебиторами и кредиторами.

    Существуют различные классификации методов анализа. Практика анализа финансовой деятельности выработала основные правила чтения (методики) анализа финансовых отчетов. Среди можно выделить основные:

    горизонтальный (временной) анализ - сравнение каждой позиции отчетности с предыдущим периодом;

    вертикальный (структурный) анализ - определение структуры итоговых показателей с выявлением влияния каждой позиции отчетности на результат в целом;

    трендовый анализ - сравнение каждой позиции отчетности с рядом предшествующих периодов и определение тренда, то есть основной тенденции динамики показателя, очищенной от случайных влияний и индивидуальных особенностей отдельных периодов;

    коэффициентный анализ - расчет относительных данных отчетности, выявление взаимосвязей показателей.

    Кроме перечисленных методов существует также сравнительный и факторный анализ. Сравнительный анализ - это как внутрипроизводственный анализ сводных показателей отчетности по отдельным показателям предприятия, подразделений, цехов, так и межхозяйственный анализ показателей данной компании с показателями конкурентов, со среднеотраслевыми и средними производственными показателями. Сравнительный анализ позволяет проводить сравнения:

    фактических показателей с плановыми, что дает оценку обоснованности плановых решений;

    фактических показателей с нормативными, что обеспечивает оценку внутренних резервов производства;

    фактических показателей отчетного периода с аналогичными данными прошлых лет для выявления динамики изучаемых параметров;

    фактических показателей организации с отчетными данными других предприятий (лучших или среднеотраслевых).

    Факторный анализ позволяет оценить влияние отдельных факторов на результативный показатель как прямым методом дробления результативного показателя на составные части, так и обратным методом, когда отдельные элементы соединяют в общий результативный показатель.

    Эти методы используются на всех этапах финансового анализа, который сопровождает формирование обобщающих показателей хозяйственной деятельности организации. В ходе формирования этих показателей делается: оценка технико-организационного уровня и других условий производства; характеристика использования производственных ресурсов: основных средств, материальных ресурсов, труда и заработной платы; анализ объема структуры и качества продукции; оценка затрат и себестоимости продукции.

    Горизонтальный финансовый анализ заключается в построении одной или нескольких аналитических таблиц, в которых абсолютные балансовые показатели дополняются относительными темпами роста (снижения). Обычно здесь используются базисные темпы роста за несколько периодов. Цель горизонтального анализа состоит в том, чтобы выявить абсолютные и относительные изменения величин различных статей финансовой отчетности за определенный период, дать оценку этим изменениям.

    Большое значение для оценки финансового состояния имеет вертикальный финансовый анализ актива и пассива баланса, который позволяет судить о финансовом отчете по относительным показателям, что в свою очередь дает возможность определить структуру актива и пассива баланса, долю отдельных статей отчетности в валюте баланса. Цель вертикального анализа заключается в расчете удельного веса отдельных статей в итоге баланса и оценке их динамики с тем, чтобы иметь возможность выявить и прогнозировать структурные изменения активов и источников их покрытия.

    Горизонтальный и вертикальный анализ взаимно дополняют друг друга, и на их основе строится сравнительный аналитический баланс, все показатели которого можно разбить на три группы: показатели структуры баланса; показатели динамики баланса; показатели структурной динамики баланса. Сравнительный аналитический баланс лежит в основе анализа структуры имущества и источников его формирования.

    Вариантом горизонтального анализа является трендовый финансовый анализ (анализ тенденций развития). Трендовый анализ носит перспективный, прогнозный характер, поскольку позволяет на основе изучения закономерности изменения экономического показателя в прошлом спрогнозировать величину показателя на перспективу. Для этого рассчитывается уравнение регрессии, где в качестве переменной выступает анализируемый показатель, а в качестве фактора, под влиянием которого изменяется переменная - временной интервал. Уравнение регрессии дает возможность построить линию, отражающую теоретическую динамику анализируемого показателя рентабельности.

    Анализ относительных показателей (коэффициентный финансовый анализ) - расчет отношений между отдельными позициями отчета или позициями разных форм отчетности по отдельным показателям фирмы, определение взаимосвязи показателей. Соответствующие показатели, рассчитанные на основе финансовой отчетности, называются финансовыми коэффициентами.

    Финансовые коэффициенты характеризуют разные стороны экономической деятельности организации: платежеспособность через коэффициенты ликвидности и платежеспособности; финансовую зависимость или финансовую автономию через долю собственного капитала в валюте баланса; деловую активность через коэффициенты оборачиваемости активов в целом или их отдельных элементов; эффективность работы - через коэффициенты рентабельности; рыночные характеристики акционерного общества - через норму дивиденда.

    Абсолютные показатели финансовой отчетности являются фактическими данными. Для целей планирования, учета и анализа в организации рассчитываются аналогичные абсолютные показатели, которые могут быть: нормативными, плановыми, учетными, аналитическими.

    Для анализа абсолютных показателей используется чаще всего метод сравнения, с помощью которого изучаются абсолютные или относительные изменения показателей, тенденции и закономерности их развития.

    Такова общая принципиальная схеме формирования экономических и в том числе финансовых показателей хозяйственной деятельности организации.

    Основные источники данных для анализа деятельности можно классифицировать на нормативно-плановые, учетные и внеучетные.

    К источникам информации нормативно-планового характера относятся все типы планов, которые разрабатываются на предприятии (перспективные, текущие, оперативные, технологические карты), а также нормативные материалы, сметы, ценники, проектные задания и др.

    Источники информации учетного характера это все данные, которые содержат документы бухгалтерского, статистического и оперативного учета и отчетности:

    Ведущая роль в информационном обеспечении анализа принадлежит бухгалтерскому учету и отчетности, где наиболее полно отражаются хозяйственные явления, процессы, их результаты. Своевременный и полный анализ данных, которые имеются в первичных и сводных учетных регистрах и отчетности, обеспечивает принятие необходимых мер, направленных на улучшение выполнения планов, достижение лучших результатов хозяйствования.

    Данные статистического учета и отчетности, в которых содержится количественная характеристика массовых явлений и процессов, используются для углубленного изучения и осмысления взаимосвязей, выявления экономических закономерностей.

    На основании изученного материала можем сделать вывод, что основными принципами финансового анализа являются подходы к проведению анализа, методы анализа, определение критериев оценки, способы и методы оценки финансовых результатов.

    Основными методами финансового анализа являются горизонтальный, вертикальный, трендовый, сравнительный, анализ относительных показателей.

    Существует достаточное количество различных методик оценки финансового состояния предприятия. Среди них можно отметить наиболее популярные методики таких авторов как: Г.В. Савицкая, А.Д. Шеремет, О.В.Ефимова, В.В. Ковалев и др. В перечисленных методиках дополнительно используется вертикальный и горизонтальный анализ, различные аналитические таблицы и другие методы.

    Представим основные задачи данных методик.

    Основная задача методики О.В. Ефимовой - это оценка финансового состояния и надежность потенциальных партнеров.

    Методика И.Т. Балабанова понимает финансовое состояние субъекта как характеристику его конкурентоспособности, использование финансовых ресурсов и капитала, выполнение различных обязательств.

    В методике В.В. Ковалева основная задача проведение оценки финансового состояния и выявление возможности для повышения эффективности деятельности при разработке финансовой политики.

    Основная задача методики Г.В.Савицкой проведение анализа хозяйственной деятельности предприятия.

    Методика А.Д. Шеремета преследует следующую главную цель - получить получение наиболее информативные параметры, дающие объективную оценку финансового состояния, его прибыли и убытки, изменения в структуре активов и пассивов, при расчете с дебиторами и кредиторами. Представим сравнительный анализ перечисленных методик (Табл.1).

    Таким образом, по мнению автора, методика В.В. Ковалева следует признать наиболее полной. Рассмотрим последовательность проведения оценки финансового состояния согласно данной методики.

    Оценку финансового состояния целесообразно начинать с анализа формирования и размещения капитала предприятия, оценки качества управления его активами и пассивами.

    Затем характеризуют сложившуюся финансовую устойчивость, далее платежеспособность организации.

    При анализе финансовой устойчивости определяют:

    1) сложившийся тип финансовой устойчивости на предприятии на основании расчета трехкомпонентного показателя типа финансовой ситуации, характеризующий излишек или недостаток источников средств для формирования запасов и затрат;

    2) рассчитывают относительные показатели финансовой устойчивости.


    Òàáëèöà 1

    Ñðàâíèòåëüíûé àíàëèç ìåòîäèê ôèíàíñîâîãî àíàëèçà


    Àâòîð ìåòîäèêèÈíñòðóìåíòàðèéÄîñòîèíñòâà ìåòîäèêè /

    íåäîñòàòêè ìåòîäèêè123И.Т.БалабановРасчет относительных коэффициентов; использование приемов сравнения, группировки, цепных подстановок, индексацияДостоинства:

    Проведение горизонтального анализ,

    выявление причин, которые влияют на количественные изменения показателейО.В.ЕфимоваРасчет финансовых коэффициентовДостоинства:

    анализ оборачиваемости средств предприятия, использование внутреннего анализа для принятия окончательного заключения о финансовом положении предприятияКовалев В.В.Использование горизонтального, вертикального, трендового анализа. Расчет финансовых коэффициентов анализ имущества предприятия и источников его формирования, определение рейтинга предприятия на рынке ценных бумагДостоинства:

    оценка положения предприятия на рынке ценных бумагСавицкая Г.В.Сравнение с предыдущим периодом, с другим предприятием, использование методов группировки и сопоставления, расчет коэффициентовДостоинства:

    предмет АХД - причинно-следственные связи экономических явлений процессовШеремет А.Д.Использование горизонтального, вертикального, трендового анализа. Расчет финансовых коэффициентовНедостаток:

    В критических значениях коэффициентов не учитывается отраслевая спецификаНа следующем этапе проводится оценка ликвидности баланса и рассчитываются показатели ликвидности и платежеспособности предприятия.

    На заключительном этапе целесообразно дать оценку финансовых результатов деятельности объекта исследования и проанализируем его эффективность с помощью следующих коэффициентов рентабельности:

    1) общая рентабельность - отношение прибыли до налогообложения к выручке от реализации продукции;

    2) рентабельность собственного капитала - отношение чистой прибыли к величине собственного капитала организации;

    3) рентабельность оборотных активов - отношение чистой прибыли (прибыли после налогообложения) к оборотным активам предприятия;

    4) рентабельность всех активов - отношение чистой прибыли (прибыли после налогообложения) ко всем активам предприятия за вычетом собственных акций, выкупленных у акционеров и задолженностью участников (учредителей) по взносам в уставной капитал;

    5) рентабельность основной деятельности - отражает, какое количество прибыли получает предприятие с каждой денежной единицы, инвестируемой в производство и реализацию выпускаемой продукции.

    6) рентабельность продаж - отношение прибыли от продаж к выручке от реализации продукции.

    Таким образом, на основе изложенного материала можно сделать вывод о том, что проведение оценки финансового состояния может быть выполнено с различной степенью детализации, в зависимости от целей анализа, имеющейся информации. Проведение анализа финансового состояния предполагает расчет комплекса финансовых коэффициентов.

    Основная цель анализа финансового состояния - получение максимального количества наиболее информативных параметров, дающих объективную картину финансового состояния компании, ее прибылей и убытков, изменений в структуре активов и пассивов, в расчетах с дебиторами и кредиторами.

    Анализ финансовой состояния предприятия предполагает построение цепочки показателей, на основании которой можно судить о достигнутом экономическом потенциале для дальнейшего развития организации.

































    2. АНАЛИЗ ЭФФЕКТИВНОСТИ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ООО "Виват-Трейд"

    2.1 Краткая характеристика предприятия

    ООО «Виват-Трейд» один из лидеров розничной торговли Пермского края. На сегодняшний день супермаркеты «Виват» работают во всех районах Перми и в крупных городах Пермского края, таких как Барда, Березники, Добрянка, Краснокамск, Кунгур, Лысьва, Соликамск, Чайковский, Чернушка, Чусовой, Яйва. В октябре 2014 года открылся первый супермаркет "ВИВАТ" в Екатеринбурге по адресу: ул. Блюхера, 63. Сеть насчитывает 93 супермаркета и 4 гипермаркета «ВИВАТ». Супермаркеты подразделяются по 3 основным форматам:

    • 1-й формат большие супермаркеты (торговая площадь порядка 800-1500 кв.м);
    • 2-й формат классические супермаркеты (400-700 кв.м);
    • 3-й формат «магазин у дома» (50-400 кв.м).

    Особое место в списке торговых объектов ООО «Виват-Трейд» занимают гипермаркеты, расположенные по адресам:

    г. Пермь

    ул. Героев Хасана,100

    ш. Космонавтов, 65

    ш. Космонавтов, 240

    г. Чайковский, ул.Промышленная, 13

    Среди преимуществ гипермаркетов ООО «Виват-Трейд», помимо расширенного ассортимента продовольственных и непродовольственных товаров, можно назвать 5 основных:

    1. Цены снижены более чем на 10 000 товаров.

    2. Богатый выбор изделий собственного производства (полуфабрикаты из охлажденного мяса, птицы, рыбы, готовая еда, выпечка). Собственные пекарни и производственные цеха (мясной, рыбный, цех готовой еды, кондитерский цех) круглосуточно обеспечивают гипермаркеты впечатляющим многообразием своей продукции.

    3. Оптовые цены на все напитки.

    4. Социальная цена.

    5. Продукты на развес.

    ООО «Виват-Трейд» старается сохранить и укрепить статус лидера отрасли.

    Важное значение компания придает корпоративному единству сети, которое достигается благодаря жесткой регламентированности всех сфер деятельности от приемки товара до обслуживания покупателей. Это значит, что все магазины ООО «Виват-Трейд» обязаны соответствовать фирменным стандартам и организационным требованиям, которые являются неизменно высокими в независимости от формата супермаркета или степени его удаленности от краевого центра.

    Задача бесперебойного снабжения магазинов решается посредством усовершенствованной логистической системы. Основная часть продукции от поставщиков направляется в магазины через распределительный центр, где товар подлежит тщательному осмотру и контролю. В результате в магазины он приходит в 100 % количестве и качестве.

    Нельзя не отметить высокий уровень технической оснащенности сети. Гипермаркет и супермаркеты ООО «Виват-Трейд» укомплектованы современным импортным торговым оборудованием. Передовое программное обеспечение кассовых терминалов и единая информационная система способствует высокой скорости процессов.

    Особое внимание уделяется качеству обслуживания. Регулярно осуществляется мониторинг магазинов по программе «Тайный покупатель», проводятся стимулирующие конкурсы «Лучший по профессии», а персонал проходит тренинги по клиентоориетированности.

    Эффективная маркетинговая политика, нацеленная на потребительскую удовлетворенность, ценовые акции, промо-мероприятия, системы бонусов и скидок все делается для того, чтобы покупателю было удобно, приятно и выгодно совершать покупки в ООО «Виват-Трейд».

    ООО «Виват-Трейд» обладает обособленным имуществом, имеет самостоятельный баланс, расчетный и другие счета в банках РФ. В соответствии с законодательством, Общество является собственником принадлежащего ему имущества и финансовых средств. Имущество Общества и его структурных подразделений состоит из основных и оборотных средств, движимого и недвижимого имущества, нематериальных активов, а также материальных и интеллектуальных ценностей как на территории РФ, так и других государств.

    Участник Общества не отвечают по обязательствам Общества и несет риск убытков, связанных с деятельностью Общества в пределах стоимости внесенного вклада в Уставный капитал. Участник, внесший вклад не полностью несет ответственность по его обязательствам в пределах стоимости неоплаченной части вклада.

    ООО «Виват-Трейд» имеет круглую печать со своим наименованием.

    Общество предоставляет информацию о своей деятельности, в том числе о данных бухгалтерского учета и отчетности, а также иную документацию Участникам Общества по первому требованию в сроки и порядке, определяемые Участником Общества, а также налоговым и статистическим органам, иным уполномоченным лицам по соответствующим запросам и предписаниям в сроки и порядке, установленные действующим законодательством РФ.

    Общество создается без ограничения срока деятельности.
    Уставный капитал Общества составляет 1 678 377 тысяч рублей.
    На момент государственной регистрации данной редакции Устава Уставный капитал Общества сформирован полностью денежными средствами.

    Общество имеет гражданские права и несет гражданские обязанности, необходимые для осуществления любых видов деятельности, не запрещенных федеральными законами, если это не противоречит предмету и целям деятельности Общества, в том числе:

    • òîðãîâîàêóïî÷íàÿ äåÿòåëüíîñòü, â òîì ÷èñëå îïòîâàÿ, ðîçíè÷íàÿ è êîìèññèîííàÿ òîðãîâëÿ.

    Далее рассмотрим основные технико-экономические показатели деятельности ООО “Виват-Трейд”.

    Таблица 2. Основные финансовые показатели деятельности ООО “Виват-Трейд” за 2013-2015 г.

    Показатель 2013 год2014 год2015 годОтклонениеАбсолютное (+/-)Относительное (%)2014/

    20132015/

    2014

    2014/

    20132015/

    2014

    Выручка, тыс.руб.122784811364632214408801136784176247911,145,59Себестоимость продаж, тыс.руб.983552810581738113736767462107919387,597,48Валовая прибыль, тыс.руб.244295330645843035125621631-2945925,45-0,96Прибыль от продаж, тыс.руб.-15924014305-145814173545-160119-108,98-1 119,32Прибыль до налогообложения, тыс.руб.170990-53202-381854-224192-328652-131,11617,74Чистая прибыль, тыс.руб.121712-49082-349175-170794-300093-140,33611,41На основании данных таблицы 2 можем сделать вывод, что эффективность деятельности организации снизилась на протяжении исследуемого периода. Так, выручка в 2014 году увеличилась на 11,14% к уровню 2013 года, в 2015 году рост выручки составлял лишь 5,59%, показатель был равен 14 408 801 тыс.руб. Себестоимость продаж в 2014 году увеличилась на 7,59% к уровню 2014 года, в 2015 году себестоимость увеличилась на 7,48% к уровню 2014 года, показатель составлял 11373676 тыс.руб.

    За счет опережающих темпов роста себестоимости над выручкой, валовая прибыль в 2015 году снизилась на 0,96% к уровню 2014 года и составляла 3035125 тыс.руб.

    Прибыль от продаж в 2014 году увеличилась на 173545 тыс.руб. к уровню 2013 года и составляла 14305 тыс.руб., в 2015 году произошло снижение прибыли от продаж, она составляла -145814 тыс.руб.

    В 2014 и 2015 году наблюдается снижение прибыли до налогообложения и чистой прибыли. Так в 2013 году прибыль до налогообложения составляла 170990 тыс.руб., в то время как в 2015 году показатель составлял -381854 тыс.руб. Чистая прибыль в 2013 году составляла 121712 тыс.руб., в 2015 году показатель составлял -349175 тыс.руб.

    Динамика основных финансовых показателей деятельности представлена на рисунке 1,2.

    ཾРཾиཾсуཾнཾок 1. Дཾиཾнཾамཾикཾа пཾокཾазཾатཾеཾлཾей выཾручкཾи, сཾебཾеཾстཾоཾимཾоཾстཾи, вཾаཾлཾоཾвཾой пཾрཾибыཾлཾи в 2013-2015 г.







    ཾРཾиཾсуཾнཾок 2. Дཾиཾнཾамཾикཾа пཾокཾазཾатཾеཾлཾей пཾрཾибыཾлཾи ОཾОཾО «ཾВཾиཾвཾат-Тཾрཾейд» в 2013-2015 г.

    Таким образом, ООО «Виват-Трейд» является одним из крупнейших сетей магазинов Пермского края. Однако стоит отметить, что финансовые показатели деятельности на протяжении исследуемого периода имеют негативную тенденцию к снижению.

    2.2 Оценка финансового состояния ООО «Виват-Трейд»

    ཾИмущཾеཾстཾвཾеཾнཾнཾоཾе пཾоཾлཾожཾеཾнཾиཾе этཾо суммཾа сཾрཾедཾстཾв кཾомпཾаཾнཾиཾи и их иཾстཾочཾнཾикཾоཾв пཾо их вཾидཾам. В оцཾеཾнкཾе имущཾеཾстཾвཾеཾнཾнཾогཾо пཾоཾлཾожཾеཾнཾия пཾрཾимཾеཾняཾетཾся ряд пཾокཾазཾатཾеཾлཾей, рཾаཾсཾсчཾитыཾвཾаཾемых пཾо дཾаཾнཾным бухгཾаཾлтཾеཾрཾскཾой отчཾетཾнཾоཾстཾи. Нཾа оཾсཾнཾоཾвཾаཾнཾиཾи пཾокཾазཾатཾеཾлཾей имущཾеཾстཾвཾеཾнཾнཾогཾо пཾоཾлཾожཾеཾнཾия мཾожཾнཾо сдཾеཾлཾать выཾвཾод о егཾо кཾачཾеཾстཾвཾеཾнཾнཾом измཾеཾнཾеཾнཾиཾи, стཾруктуཾрཾе хཾозяйཾстཾвཾеཾнཾных сཾрཾедཾстཾв и их иཾстཾочཾнཾикཾоཾв.

    С помощью горизонтального (временного) и вертикального (структурного) анализа можно получить наиболее общее представление об имевших место качественных изменениях в структуре актива, а также динамике этих изменений.

    Исходными данными для проведения горизонтального и вертикального анализа является бухгалтерский баланс ООО “Виват-Трейд” за период 2013, 2014 и 2015 год.

    В целях диагностики соотношения собственных и заемных средств проведем вертикальный и горизонтальный анализ бухгалтерского баланса ООО “Виват-Трейд”.

    Таблица 3. Горизонтальный анализ актива баланса ООО “Виват-Трейд”

    Группы активов2013 год2014 год2015 годИзменение Изменения 2014 от 2013 года2015 от 2014 годаабсолютные изменения, тыс. руб.темп роста, %абсолютные изменения, тыс. руб.темп роста, %Общая стоимость имущества7077688724166170616211639732,32-180040-2,49Внеоборотные активы4905359525732951120153519707,18-145314-2,76Оборотные активы, в том числе:217232919843321949606-187997-8,65-34726-1,75запасы979088114411999098516503116,86-153134-13,38дебиторская задолженность892160569542695523-322618-36,1612598122,12Денежные средства1556242314701865367584648,74-44934-19,41Финансовые вложения10784928939311-107560-99,7339022В 136 разПрочие оборотные активы37608389123725113043,47-1661-4,27На основании данных таблицы 3 можем сделать вывод, что общая стоимость имущества предприятия увеличилась в 2014 году на 2,32% и составляла 7241661 тыс.руб. В 2015 году наблюдалось снижение стоимости имущества, которое произошло на 2,49 % к уровню 2014 года, стоимость имущества составляла 7061621 тыс.руб.

    В 2014 году внеоборотные активы увеличились на 7,18% к уровню 2013 года и составляли 5257329 тыс.руб., в 2015 году произошло снижение на 2,76 % к уровню 2014 года, показатель составлял 5112015 тыс.руб.

    Оборотные активы, в свою очередь, имели тенденцию снижения. В 2014 году оборотные активы снизились на 8,65% к 2013 году и составляли 1984332 тыс. руб. В 2015 году снижение оборотных активов произошло на 1,75% к уровню 2014 года, показатель составлял 1949606 тыс.руб.

    В составе оборотных активов в 2015 году произошло снижение таких показателей как: запасы (-13,38% к уровню 2014 года), денежные средства (-19,41% к уровню 2014 года), прочие оборотные активы (-4,27% к уровню 2014 года). Тенденцию к росту имели: дебиторская задолженность (+22,12% к уровню 2014 года), финансовые вложения (увеличение в 136 раз).

    Динамика активов предприятия представлена на рисунке 3.

    Рисунок 3. Динамика активов предприятия за 2013-2015 год


    Далее проведем анализ пассива имущества предприятия (таблица 4).

    Таблица 4. Горизонтальный анализ пассива баланса ООО “Виват-Трейд”

    Группы активов2013 год, тыс. руб.2014 год, тыс. руб.2015 год, тыс. руб.Изменения 2014 от 2013 годаИзменения 2015 от 2014 годаабсолютные изменения, тыс. руб.темп роста, %абсолютные изменения, тыс. руб.темп роста, %Всего источников7077688724166170616211639732,32-180040-2,49Собственные источники211613915065581157383-609581-28,81-349175-23,18Долгосрочные обязательства20787063064967349547698626147,4543050914,05Краткосрочные заемные источники5699796678635415-503193-88,28-31371-46,97Кредиторская задолженность231286422389112373347-73953-3,201344366,00На основании данных таблицы 4 можем сделать вывод, что в составе пассивов предприятия произошел значительное снижение краткосрочных заемных источников: -88,28% в 2014 году к уровню 2013 года, -46,97% в 2015 году к уровню 2014 года. В 2015 году показатель составлял 35415 тыс.руб.

    Также наблюдалось снижение собственных источников: с 2116139 тыс.руб. в 2013 году до 1157383 тыс.руб. в 2015 году. Снижение собственных источников главным образом связано с получением убытка и снижением нераспределенной прибыли.

    Долгосрочные обязательства в 2014 году увеличились на 47,45% к уровню 2013 года и составляли 3064967 тыс.руб. В 2015 году долгосрочные обязательства увеличились на 14,05% к уровню 2014 года и составляли 3495476 тыс.руб.

    Краткосрочная кредиторская задолженность увеличилась на 6% к уровню 2014 года и составляла 2373347тыс.руб. и в 2014 году краткосрочная кредиторская задолженность снизилась на 3,2% к уровню 2013 года и составляла 2238911 тыс.руб.

    Рисунок 4.Динамика пассивов предприятия за 2013-2015 год

    Далее проведем анализ ликвидности предприятия. Ликвидность способность активов быть быстро проданными по цене, близкой к рыночной. Ликвидность способность обращаться в деньги.

    Обычно различают высоколиквидные, низколиквидные и неликвидные ценности (активы). Чем легче и быстрее можно получить за актив полную его стоимость, тем более ликвидным он является. Для товара ликвидности будет соответствовать скорость его реализации по номинальной цене.

    Проводимый по изложенной схеме анализ ликвидности баланса является приближенным, более детальным является анализ платежеспособности при помощи финансовых коэффициентов (таблица 5).

    Коэффициент текущей (общей) ликвидностиоэффициент покрытия; англ. current ratio, CR) финансовый коэффициент, равный отношению текущих (оборотных) активов к краткосрочным обязательствам (текущим пассивам).

    Ктл = (ОА - ДЗд) / КО

    гдཾе: Ктཾл кཾоэффཾицཾиཾеཾнт тཾекущཾей лཾикཾвཾидཾнཾоཾстཾи;

    ཾОཾА обཾоཾрཾотཾныཾе актཾиཾвы;

    ДЗд дཾоཾлгཾоཾсཾрཾочཾнཾая дཾебཾитཾоཾрཾскཾая зཾадཾоཾлжཾеཾнཾнཾоཾсть;

    КཾО кཾрཾаткཾоཾсཾрཾочཾныཾе обязཾатཾеཾльཾстཾвཾа.

    Кཾоэффཾицཾиཾеཾнт отཾрཾажཾаཾет спཾоཾсཾобཾнཾоཾсть кཾомпཾаཾнཾиཾи пཾогཾашཾать тཾекущཾиཾе (кཾрཾаткཾоཾсཾрཾочཾныཾе) обязཾатཾеཾльཾстཾвཾа зཾа счёт тཾоཾлькཾо обཾоཾрཾотཾных актཾиཾвཾоཾв. Чཾем пཾокཾазཾатཾеཾль бཾоཾльшཾе, тཾем лучшཾе пཾлཾатཾежཾеཾспཾоཾсཾобཾнཾоཾсть пཾрཾедпཾрཾиятཾия.

    ཾНཾоཾрмཾаཾльཾным счཾитཾаཾетཾся зཾнཾачཾеཾнཾиཾе кཾоэффཾицཾиཾеཾнтཾа 2 и бཾоཾлཾеཾе (этཾо зཾнཾачཾеཾнཾиཾе нཾаཾибཾоཾлཾеཾе чཾаཾстཾо иཾспཾоཾльзуཾетཾся в рཾоཾсཾсཾийཾскཾих нཾоཾрмཾатཾиཾвཾных актཾах; в мཾиཾрཾоཾвཾой пཾрཾактཾикཾе счཾитཾаཾетཾся нཾоཾрмཾаཾльཾным от 1.5 дཾо 2.5, в зཾаཾвཾиཾсཾимཾоཾстཾи от отཾрཾаཾсཾлཾи). Зཾнཾачཾеཾнཾиཾе нཾижཾе 1 гཾоཾвཾоཾрཾит о выཾсཾокཾом фཾиཾнཾаཾнཾсཾоཾвཾом рཾиཾскཾе, сཾвязཾаཾнཾнཾом с тཾем, чтཾо пཾрཾедпཾрཾиятཾиཾе нཾе в сཾоཾстཾояཾнཾиཾи стཾабཾиཾльཾнཾо опཾлཾачཾиཾвཾать тཾекущཾиཾе счཾетཾа. Зཾнཾачཾеཾнཾиཾе бཾоཾлཾеཾе 3 мཾожཾет сཾвཾидཾетཾеཾльཾстཾвཾоཾвཾать о нཾеཾрཾацཾиཾоཾнཾаཾльཾнཾой стཾруктуཾрཾе кཾапཾитཾаཾлཾа.

    Кཾоэффཾицཾиཾеཾнт быཾстཾрཾой лཾикཾвཾидཾнཾоཾстཾи (ཾиཾнཾогдཾа нཾазыཾвཾают пཾрཾомཾежутཾочཾнཾой иཾлཾи сཾрཾочཾнཾой лཾикཾвཾидཾнཾоཾстཾи; аཾнгཾл. quick ratio, QR) фཾиཾнཾаཾнཾсཾоཾвый кཾоэффཾицཾиཾеཾнт, рཾаཾвཾный отཾнཾошཾеཾнཾию выཾсཾокཾоཾлཾикཾвཾидཾных тཾекущཾих актཾиཾвཾоཾв к кཾрཾаткཾоཾсཾрཾочཾным обязཾатཾеཾльཾстཾвཾам (тཾекущཾим пཾаཾсཾсཾиཾвཾам). Иཾстཾочཾнཾикཾом дཾаཾнཾных сཾлужཾит бухгཾаཾлтཾеཾрཾскཾий бཾаཾлཾаཾнཾс кཾомпཾаཾнཾиཾи аཾнཾаཾлཾогཾичཾнཾо, кཾак дཾля тཾекущཾей лཾикཾвཾидཾнཾоཾстཾи, нཾо в сཾоཾстཾаཾвཾе актཾиཾвཾоཾв нཾе учཾитыཾвཾаютཾся мཾатཾеཾрཾиཾаཾльཾнཾо-пཾрཾоཾизཾвཾодཾстཾвཾеཾнཾныཾе зཾапཾаཾсы тཾак кཾак пཾрཾи их выཾнуждཾеཾнཾнཾой рཾеཾаཾлཾизཾацཾиཾи убыткཾи будут мཾакཾсཾимཾаཾльཾнымཾи сཾрཾедཾи вཾсཾех обཾоཾрཾотཾных сཾрཾедཾстཾв.

    Кбཾл = (Кཾрཾаткཾоཾсཾрཾочཾнཾая дཾебཾитཾоཾрཾскཾая зཾадཾоཾлжཾеཾнཾнཾоཾсть + Кཾрཾаткཾоཾсཾрཾочཾныཾе фཾиཾнཾаཾнཾсཾоཾвыཾе вཾлཾожཾеཾнཾия + Дཾеཾнཾежཾныཾе сཾрཾедཾстཾвཾа) / Тཾекущཾиཾе обязཾатཾеཾльཾстཾвཾа

    Кཾоэффཾицཾиཾеཾнт отཾрཾажཾаཾет спཾоཾсཾобཾнཾоཾсть кཾомпཾаཾнཾиཾи пཾогཾашཾать сཾвཾоཾи тཾекущཾиཾе обязཾатཾеཾльཾстཾвཾа в сཾлучཾаཾе вཾозཾнཾикཾнཾоཾвཾеཾнཾия сཾлཾожཾнཾоཾстཾей с рཾеཾаཾлཾизཾацཾиཾей пཾрཾодукцཾиཾи.

    ཾНཾоཾрмཾаཾльཾным счཾитཾаཾетཾся зཾнཾачཾеཾнཾиཾе кཾоэффཾицཾиཾеཾнтཾа нཾе мཾеཾнཾеཾе 1.

    Кཾоэффཾицཾиཾеཾнт абཾсཾоཾлютཾнཾой лཾикཾвཾидཾнཾоཾстཾи фཾиཾнཾаཾнཾсཾоཾвый кཾоэффཾицཾиཾеཾнт, рཾаཾвཾный отཾнཾошཾеཾнཾию дཾеཾнཾежཾных сཾрཾедཾстཾв и кཾрཾаткཾоཾсཾрཾочཾных фཾиཾнཾаཾнཾсཾоཾвых вཾлཾожཾеཾнཾий к кཾрཾаткཾоཾсཾрཾочཾным обязཾатཾеཾльཾстཾвཾам (тཾекущཾим пཾаཾсཾсཾиཾвཾам). Иཾстཾочཾнཾикཾом дཾаཾнཾных сཾлужཾит бухгཾаཾлтཾеཾрཾскཾий бཾаཾлཾаཾнཾс кཾомпཾаཾнཾиཾи аཾнཾаཾлཾогཾичཾнཾо, кཾак дཾля тཾекущཾей лཾикཾвཾидཾнཾоཾстཾи, нཾо в сཾоཾстཾаཾвཾе актཾиཾвཾоཾв учཾитыཾвཾаютཾся тཾоཾлькཾо дཾеཾнཾежཾныཾе и бཾлཾизкཾиཾе к нཾим пཾо сутཾи сཾрཾедཾстཾвཾа:

    Кཾаཾл = (Дཾеཾнཾежཾныཾе сཾрཾедཾстཾвཾа + кཾрཾаткཾоཾсཾрཾочཾныཾе фཾиཾнཾаཾнཾсཾоཾвыཾе вཾлཾожཾеཾнཾия) / Тཾекущཾиཾе обязཾатཾеཾльཾстཾвཾа

    ཾВ отཾлཾичཾиཾе от дཾвух пཾрཾиཾвཾедཾеཾнཾных вышཾе, дཾаཾнཾный кཾоэффཾицཾиཾеཾнт нཾе нཾашཾеཾл шཾиཾрཾокཾогཾо рཾаཾспཾрཾоཾстཾрཾаཾнཾеཾнཾия нཾа зཾапཾадཾе. Сཾогཾлཾаཾсཾнཾо рཾоཾсཾсཾийཾскཾим нཾоཾрмཾатཾиཾвཾным актཾам нཾоཾрмཾаཾльཾным счཾитཾаཾетཾся зཾнཾачཾеཾнཾиཾе кཾоэффཾицཾиཾеཾнтཾа нཾе мཾеཾнཾеཾе 0,2.

    Таблица 5. Анализ коэффициентов ликвидности предприятия ООО “Виват-Трейд” за период 2013-2015

    Пཾо۟кཾа۟зཾа۟тཾе۟ཾл۟ьཾА۟ཾл۟гཾо۟ཾр۟ཾи۟тм р۟ཾа۟ཾс۟чཾе۟тཾа۟ཾН۟ཾо۟ཾр۟м. огཾрཾаཾнཾичཾеཾнཾиཾе2013 гཾо۟д2014 гཾо۟д2015 гཾо۟дཾИ۟змཾе۟ཾн۟ཾе۟ཾн۟ཾи۟ཾе۟ (+/-)ཾАбཾсཾоཾлютཾнཾоཾеཾОтཾнཾоཾсཾитཾеཾльཾнཾоཾе2014/

    20132015/

    20142014/

    20132015/

    201412345678910Ко۟эффи۟ци۟е۟н۟т а۟бс۟о۟л۟ютн۟о۟й л۟и۟кв۟и۟дн۟о۟с۟ти۟(с۟тр۟.1250)/0,2-0,70,070,150,160,08

    0,01

    114,29

    6,67

    (с۟тр۟.1300)Ко۟эффи۟ци۟е۟н۟т с۟р۟о۟чн۟о۟й л۟и۟кв۟и۟дн۟о۟с۟ти۟(с۟тр۟. 1230+1250)/0,8-1,00,500,530,760,29

    0,23

    6,0043,40(с۟тр۟.1300)Ко۟эффи۟ци۟е۟н۟т те۟куще۟й л۟и۟кв۟и۟дн۟о۟с۟ти۟(с۟тр۟. 1200)/≥21,031,321,680,030,3628,1627,27(с۟тр۟.1300)На основании данных таблицы 5 можем сделать вывод, что коэффициент абсолютной ликвидности на протяжении исследуемого периода не соответствует нормативному ограничению, что говорит о том, что за счет денежных средств предприятие не способно погасить свои краткосрочные обязательства.

    Коэффициент срочной ликвидности также не соответствует нормативному ограничению. Данный показатель определяет, какая доля кредиторской задолженности может быть погашена за счет наиболее ликвидных активов, т. е. показывает, какая часть краткосрочных обязательств предприятия может быть немедленно погашена за счет средств на различных счетах, в краткосрочных ценных бумагах, а также поступлений по расчетам. Предприятие не способно расплатиться по своим обязательства за счет наиболее ликвидных активов

    Коэффициент текущей ликвидности также на протяжении всего исследуемого периода не соответствует нормативному ограничению. Что говорит о том, что предприятие не платежеспособно и для погашения текущих обязательств использует привлечение заемных источников.

    Динамика показателей ликвидности представлена на рисунке 5.

    Рисунок 5. Динамика показателей ликвидности за 2013-2015 год

    С точки зрения отечественных ученых в области учета и анализа, деловая активность организации есть не что иное, как результативность и эффективность производственнооммерческой деятельности.

    Деловая активность организации довольно чувствительна к изменениям и колебаниям различных факторов и условий. Основополагающее влияние на деловую активность хозяйствующих субъектов оказывают макроэкономические факторы, под воздействием которых может формироваться либо благоприятный «предпринимательский климат», стимулирующий условия для активного поведения хозяйствующего субъекта, либо наоборот - предпосылки к свертыванию и затуханию деловой активностиаблица 6).

    Таблица 6. Анализ деловой активности ООО “Виват-Трейд” за период 2013-2015

    Показатель2013 год2014 год2015 годОтклонениеАбсолютное, (+/-)Относительное, (%)2014/20132015/20142014/20132015/20141.Выручка от реализации, тыс.руб.122784811364632214408801136784176247911,145,592.Всего активов в среднем за год, тыс.руб.707768872416617061621163973-1800402,32-2,493.Основные средства в среднем за год, тыс.руб.1969328449496844159212525640-79047128,25-1,764.Оборотные средства в среднем за год, тыс.руб.217232919843321949606-187997-34726-8,65-1,755.Запасы и затраты в среднем за год, тыс.руб.9790881144119990985165031-15313416,86-13,386.Дебиторская зад-ть в среднем за год, тыс.руб.892160569542695523-322618125981-36,1622,127.Денежные средства в среднем за год, тыс.руб.15562423147018653675846-4493448,74-19,418.Собственный капитал в среднем за год, тыс.руб.211613915065581157383-609581-349175-28,81-23,1810.Отдача основных фондов, руб.6,233,043,26-3,200,23-51,317,4811.Оборачиваемость а)Оборотных средств5,656,887,391,220,5121,677,47б)Запасов и затрат12,5411,9314,54-0,612,61-4,8921,90в)Дебиторской зад-ти13,7623,9620,7210,20-3,2474,10-13,54г)Денежных средств78,9058,9677,24-19,9418,29-25,2831,02На основании данных таблицы 6 можем сделать вывод, что оборачиваемость оборотных средств увеличилась с 5,65 оборотов в 2013 году до 7,39 оборотов в 2015 году. Оборачиваемость запасов и затрат варьируется: в 2013 году оборачиваемость запасов и затрат составляла 12,54 оборота, в 2014 году 11,93 оборота, в 2015 году 14,54 оборота.

    В связи с снижением дебиторской задолженности в 2014 году к уровню 2013 года, оборачиваемость дебиторской задолженность увеличилась с 13,76 оборотов до 23,96 оборота в 2014 году. В 2015 году оборачиваемость дебиторской задолженности имела тенденцию к снижению и составляла 20,72 оборота.

    В 2014 году в связи с ростом денежных средств, оборачиваемость денежных средств снизилась с 78,90 оборота до 58,96 оборота. В 2015 году наблюдалась тенженция увеличения оборачиваемости денедных средств с 58,96 оборота в 2014 году до 77,24 оборота в 2015 году.

    Динамика показателей оборачиваемости представлена на рисунке 6.

    Рисунок 6. Динамика показателей оборачиваемости

    В качестве основных направлений финансового оздоровления предприятия следует выделить формирование системы стимулирования сбыта, снижения себестоимости оказываемых услуг, развитие системы управления дебиторской задолженностью на предприятии, а также развитие системы улучшении показателей ликвидности и платежеспособности за счет привлечения наиболее ликвидных активов.

    Одной из основных задач анализа финансового состояния предприятия является исследование показателей финансовой устойчивости. Для определения типа финансовой устойчивости ООО “Виват-Трейд” рассчитаем ряд показателей:

    1. Собственные источники формирования запасов (ИФЗс)
    2. Нормальные источники формирования запасов (ИФЗн)
    3. Общая величина источников формирования запасов (ИФЗо)

    Анализ финансовой устойчивости приведем в таблице 7.

    Тཾабཾлཾицཾа 7. Аཾнཾаཾлཾиз фཾиཾнཾаཾнཾсཾоཾвཾой уཾстཾойчཾиཾвཾоཾстཾи

    ПоказательАлгоритм расчета2013 год2014 год2015 годИзменениеАбсолютное, (+/-)Относительное, (%)2014/

    20132015/

    20142014/

    20132015/

    20141.Капитал и резервы, тыс.руб.С. 1300 ф1.211613915065581157383-609581-349175-0,29-0,232.Внеоборотные активы, тыс.руб.С. 1100 ф1490535952573295112015351970-1453140,07-0,033.Фактическое наличие собственных оборотных средств, тыс.руб.п.1-п.2-2789220-3750771-3954632-961551-2038610,340,054.Долгосрочные обязательства, тыс.руб.С. 1400 ф12078706342940634954761350700660700,650,025.Собственные и долгосрочные источники, тыс.руб.П.3+п.4-710514-321365-459156389149-137791-0,550,436.Краткосрочные кредиты и займы, тыс.руб.Стр. 1510 ф15699796678635415-503193-313710,00-0,477.Общая сумма собственных и заемных источников, тыс.руб.П.5+п.6-140535-254579-423741-114044-1691620,810,668.Производственные запасы и затраты, тыс.руб.Стр. 1210+1220 ф1101660311823511017530165748-1648210,16-0,149.Излишек (+), недостаток (-) собственных источников, тыс.руб.П.3-п.8-3805823-4933122-4972162-1127299-390400,300,0110. Излишек (+), недостаток (-) собственных источников и долгосрочных источников, тыс.руб.П.5-п.8-1727117-1503716-147668622340127030-0,13-0,0211. Излишек (+), недостаток (-) всех источников для покрытия запасовП.7-п.8-1157138-1436930-1441271-279792-43410,240,0012. Тип финансовой ситуации000Для ООО “Виват-Трейд” на протяжении анализируемого периода характерна абсолютная финансовая неустойчивость. На предприятии наблюдается недостаток собственных оборотных средств, недостаток собственных и долгосрочных заемных источников формирования запасов, а также недостаток общей величины основных источников формирования запасов.

    Ниже представим анализ рентабельности предприятия (таблица 8).

    Таблица 8. Анализ рентабельности ООО “Виват-Трейд”

    ПоказательАлгоритм расчета2013 год2014 год2015 годИзменениеАбсолютное, (+/-)Относительное, (%)2014/

    20132015/

    20142014/

    20132015/

    20141.Прибыль (убыток) до налогообложения, тыс.руб.С. 2300 ф2170990-53202-381854-224192-328652-1,316,182.Налог на прибыль, тыс.руб.С. 2410 ф24681300-468130-1,00-3.Чистая прибыль, тыс.руб.С. 2400 ф2121712-49082-349175-170794-300093-1,406,114.Выручка от реализации продукции, работ, услуг, тыс.руб.С. 2110 ф212278481136463221440880113678417624790,110,065.Затраты на продажу продукции, тыс.руб.С. 2120+2210+2220 ф212437721136320171455461511942969225980,100,076.Прибыль (убыток) от реализации продукции, работ, тыс.руб.С.2200 ф2-15924014305-145814173545-160119-1,09-11,197.Стоимость активов на конец года, тыс.руб.С. 1600 ф1707768872416617061621163973-1800400,02-0,028.Стоимость собственного капитала на конец года, тыс.руб.С. 1300 ф1211613915065581157383-609581-349175-0,29-0,239.Основные средства пр-ва на конец года, тыс.руб.С. 1130 ф11969328449496844159212525640-790471,28-0,0210.Оборотные средства в ТМЦ на конец года, тыс.руб.С. 1210 ф19790881144119990985165031-1531340,17-0,1311.Итого производственных фондов на конец года, тыс.руб.Стр.9+стр.102948416563908754069062690671-2321810,91-0,0412.Общая рентабельность предприятия, % Стр.1/стр.72,42-0,73-5,41-3,15-4,67-1,306,3613.Чистая рентабельность предприятия, %Стр.3/стр.71,72-0,68-4,94-2,40-4,27-1,396,3014.Рентабельность собственного капитала, %Стр.3/стр.85,75-3,26-30,17-9,01-26,91-1,578,2615.Общая рентабельность производственных фондов, %Стр.1/стр.113,03-0,98-7,06-4,02-6,08-1,326,1816. Рентабельность реализации, %Стр.1/стр.41,39-0,39-2,65-1,78-2,26-1,285,80На основании таблицы 8 можем сделать вывод, что общая рентабельность предприятия снизилась с 2,42% в 2013 году до -5,41% в 2015 году. Чистая рентабельность предприятия также выросла с 1,72% в 2013 году до -4,94% в 2015 году. Рентабельность собственного капитала изменилась с 5,75% в 2013 году до -30,17% в 2015 году. Рентабельность реализации снизилась с 1,39% в 2013 году до -2,65% в 2015 году. Это значит, что на один рубль затраченных средств, предприятие получает -2,65 копеек убытка.

    Таким образом, на основании проведенного анализа можем сделать следующие выводы. Выручка предприятия на протяжении исследуемого периода имела тенденцию к росту, ссебестоимость продаж также имела тенденцию к росту.

    За счет опережающих темпов роста себестоимости над выручкой, валовая прибыль в 2015 году снизилась на 0,96% к уровню 2014 года и составляла 3035125 тыс.руб.

    Прибыль от продаж в 2014 году увеличилась на 173545 тыс.руб. к уровню 2013 года и составляла 14305 тыс.руб., в 2015 году произошло снижение прибыли от продаж, она составляла -145814 тыс.руб.

    В 2014 и 2015 году наблюдается снижение прибыли до налогообложения и чистой прибыли. Так в 2013 году прибыль до налогообложения составляла 170990 тыс.руб., в то время как в 2015 году показатель составлял -381854 тыс.руб. Чистая прибыль в 2013 году составляла 121712 тыс.руб., в 2015 году показатель составлял -349175 тыс.руб.

    Динамика показателей рентабелньости представлена на рисунке 7.

    Рисунок 7.Динамика показателей рентабельности за период 2013-2015 год


    Для ООО “Виват-Трейд» на протяжении анализируемого периода характерна абсолютная финансовая неустойчивость. На предприятии наблюдается недостаток собственных оборотных средств, недостаток собственных и долгосрочных заемных источников формирования запасов, а также недостаток общей величины основных источников формирования запасов.

    2.3 Анализ эффективности управления экономической деятельностью ООО "Виват-Трейд"

    Функции финансового менеджмента возложены на экономический отдел.

    Как и на большинстве других предприятий, в ООО «Виват-Трейд» финансовый менеджмент основан на системе планирования и стратегическом управлении.

    Стратегическое управление связано с выполнением цели деятельности предприятия успешно функционировать и приносить прибыль, - миссии предприятия удовлетворять потребности рынка в производимой продукции.

    Также стоит учесть, что стратегия связана с краткосрочным и долгосрочным планированием. Так, у предприятия существуют следующие базовые стратегии управления:

    1. Базовые действующие специальные стратегии развития:
    2. стратегия развития портфеля продукции введение новых товаров для производства;
    3. стратегия развития организационного потенциала контроль безопасности производства.
    4. Базовые стратегии роста:

    2.1.стратегия интенсивного роста развитие первичного спроса (привлечение новых клиентов за счёт дифференциации цен), увеличение своей доли рынка (улучшение качества продукции); рационализация рынка (предприятие работает только на одном сегменте рынка);

    2.2.стратегия интеграционного роста интеграция с поставщиками (предприятие работает только с производителями производственного оборудования, этот канал поставки защищен и стабилизирован);

    2.3.стратегия сокращения расходов (основной идеей является поиск возможностей уменьшения издержек и проведение соответствующих мероприятий по сокращению затрат).

    Далее рассмотрим систему планирования на предприятии. Говоря о производственных ресурсах и общем управлении деятельностью предприятия, отметим, что всё функционирование предприятия подчинено бюджетированию.

    В самом общем понимании бюджетирование можно представить, как непрерывную процедуру составления, оценки, корректировки и исполнения бюджетов.

    В свою очередь бюджет это финансовый документ, представляющий в систематизированной форме на заданном интервале времени плановые показатели деятельности компании. В упрощенном виде бюджет это финансовый план.

    Бюджетирование на современном предприятии выполняет целый ряд управленческих задач. С помощью бюджетирования определяется система координат для бизнеса, информационные базы исходных данных для финансового анализа и финансового менеджмента; перевод системы планирования с натуральных и физических единиц измерения на финансовые показатели; повышение финансовой обоснованности принимаемых менеджерами решений на всех уровнях управления.

    Сформулируем принципы, на которых базируется бюджетирование в ООО «Виват-Трейд»:

    1. Выделение центров ответственности является необходимым условием составления бюджетов. Для каждой организационной единицы с определенной областью ответственности составляется отдельный бюджет. Центры ответственности выделяются по функциональному признаку.
    2. Принцип согласования целей подразумевает, что процесс бюджетирования начинается «снизу вверх», то есть с обсуждения предстоящих планов на нижестоящем уровне. Это связано с тем, что менеджеры низшего и среднего звена лучше знакомы со сложившейся ситуацией и существующими проблемами своих подразделений, и, кроме того, именно они могут обеспечить реализуемость бюджетных величин.
    3. Принцип непрерывности означает, что бюджетирование в организации осуществляется на постоянной основе.
    4. Принцип ответственности предполагает, что каждому подразделению передается ответственность за исполнение бюджета лишь в части тех величин, на которые оно может оказывать влияние. В соответствии с этим принципом в бюджеты отдельных центров ответственности включаются лишь те показатели, величина которых зависит от деятельности работников конкретного подразделения. Таким образом, наряду с ответственностью за исполнение бюджета подразделение организации получает определенные полномочия вмешиваться в развитие ситуации с помощью корректирующих мероприятий.
    5. Принцип гибкости, в соответствии с которым в бюджетах заранее закладываются резервы, учитывающие возможное повышение расходов и снижение доходов.
    6. Принцип приоритетности обеспечивает использование дефицитных ресурсов, в первую очередь, для достижения наиболее важных задач.

    Оперативное управление финансами направлено на практическое выполнение тех решений, которые были приняты на тактическом уровне. Первоочередной целью оперативного управления финансами является поддержание необходимого для осуществления расчетов уровня абсолютной ликвидности. Стабильная и ритмичная работа основного и вспомогательного производств, других служб предприятия во многом зависит от возможностей своевременно оплачивать все виды потребляемых ими ресурсов.

    На тактическом уровне месячный план движения денежных средств формируется таким образом, что поступление и расходование платежных средств в нем сбалансированы. Но обеспечение ежедневного баланса может быть достигнуто только путем принятия оперативных решений по выбору даты того или иного платежа и платежного средства, которым этот платеж будет осуществлен.

    Система оперативного управления финансами (ОУФ) выполняет пять взаимосвязанных функций:

    • планирование поступлений, расходов и остатков платежных средств в краткосрочной перспективе (до одного месяца);
    • исполнение намеченных планов оплаты расходов;
    • учет возникающих и погашаемых обязательств, движения и остатков платежных средств;
    • контроль исполнения планов по возникновению и погашению обязательств и расходованием платежных средств;
    • план-факт анализ данных о движении обязательств и платежных средств и выявление причин отклонений.

    Для того чтобы эффективно выполнять свои функции и отвечать базовым требованиям система оперативного управления финансами должна включать в себя следующие основные подсистемы и элементы:

    • Оперативное планирование поступлений и платежей. Инструментами служат заявки ответственных распорядителей, платежный календарь и дневной план платежей.
    • Система ответственных распорядителей, в отношении которых устанавливаются лимиты расходования платежных средств.
    • Система приоритетов платежей, используемая для балансирования платежного календаря и ранжирования платежей в дневном плане.
    • Механизм согласования и утверждения платежей и корректировки платежного календаря.
    • Процедуры контроля состояния лимитов ответственных распорядителей.
    • Система оперативного учета возникновения и погашения обязательств.

    Система оперативного управления финансами охватывает решения, принимаемые внутри месячного интервала функционирования организации. В связи с этим, необходимо учесть, что при недостаточном уровне развития более высоких уровней финансового планирования, на входе системы ОУФ не будет достаточной информации. Для сокращения трудозатрат работы топ-менеджмента и для усовершенствования системы оперативного планирования предлагается назначать ответственных распорядителей за определенные платежи.

    Под ответственным распорядителем понимается руководитель или специалист организации, которому делегированы полномочия вести договорные отношения с третьими лицами, а также использовать платежные средства для выполнения обязательств. Статус ответственного распорядителя дает основания претендовать на получение лимита расходования платежных средств.

    В ООО «Виват-Трейд» ответственными исполнителями, обычно, назначаются руководители подразделений . Иногда, в целях контроля уровня дебиторской и кредиторской задолженности, целесообразно устанавливать лимиты на остатки или суммы изменения данных задолженностей в течение месяца. Лимит расходования платежных средств ответственного распорядителя устанавливается в финансовом плане на месяц, конкретно - в плане движения денежных средств. В зависимости от сложности организационной структуры и сложившегося распределения полномочий по управлению финансами, возможны различные подходы к выделению состава ответственных распорядителей. На рисунке 8 представлена схема определения ответственных распорядителей на предприятии.

    Ответственные распорядители направляют заявки на платежи в пределах установленного лимита. На основании таких заявок формируется платежный календарь. Периодичность подачи заявок определяется в зависимости от потребностей предприятия.

    Оптимизированные бизнес-процессы управления денежными потоками закрепляются в регламентных документах, в частности в ООО «Виват-Трейд» это «Порядок прохождения платежей в компании». Эти документы утверждаются внутренним приказом и являются обязательными к исполнению всеми подразделениями компании. Внутренний документ, определяющий правила функционирования платежной системы компании, содержит информацию о порядке прохождения заявок на оплату, сроках, ответственных за согласование, обязанностях и полномочиях сотрудников, последовательности действий.

    Рисунок 8. Пример выделения ответственных распорядителей на промышленном предприятии

    Хорошо проработанный регламент должен предотвращать сбои в управлении платежной системой, быть прозрачным и однозначно трактовать действия того или иного сотрудника. Однако это не всегда можно проверить, пока регламент не запущен в работу. Поэтому нормальной является практика, когда регламент корректируется в процессе использования и заново утверждается вместе с изменениями.

    Иногда возникают ситуации, когда план поступлений не выполняется, а план расходования денежных средств исполняется в полном объеме, соответственно общая сумма заявок на оплату превышает реальное поступление денежных средств. Чтобы избежать кассовых разрывов, целесообразно ранжировать все платежи по степени их приоритетности или значимости. Статьи с наиболее высоким приоритетом оплачиваются в обязательном порядке, статьи с пониженным приоритетом - при выполнении дополнительных условий. Например, заявки на оплату задолженности перед основными поставщиками продукции, налогов и др. оплачиваются в первую очередь, тогда как расходы на обучение, модернизацию оргтехники финансируются при выполнении плана продаж не менее чем на 90%.

    Работа сотрудника финансового отдела отражается на показателях деятельности предприятия, так как в его функции входит управление всеми активами и пассивами на предприятии, организация их качественного планирования. Потому, эффективность сотрудника финансового отдела, прежде всего, оценивается финансовыми показателями деятельности предприятия, его финансового состояния.

    Итак, на основании вышеизложенного материала можем сделать вывод, что на предприятии существует финансовый отдел, который отвечает за проведение финансового анализа и составления оперативной отчетности по результатам проведенного анализа.

    В качестве основных направлений финансового оздоровления предприятия следует выделить формирование системы стимулирования сбыта, развитие системы управления дебиторской задолженностью на предприятии, а также развитие системы улучшении показателей ликвидности и платежеспособности за счет привлечения наиболее ликвидных активов. Также руководтсву предприятия необходимо рассмотреть меры по наращению собственного капитала и формированию оптимальной структуры капитала для обеспечения пополнения основных и оборотных средств предприятия.

    Глава 3.Мероприятия по усовершенствованию системы управления финансовым состоянием ООО «Виват-Трейд»

    3.1 Проект мероприятий по улучшению финансового состояния предприятия

    На предприятии постоянно проводится анализ показателей деятельности. Этот анализ проводится финансовым отделом ООО «Виват-Трейд». Для более эффективного проведения анализа разработаем концепцию по его становлению.

    Представление о финансово-экономическом состоянии предприятия должно основываться на результатах тщательного анализа динамики развития его деятельности, достигнутого и прогнозируемого уровня целой системы аналитических индикаторов, внутри которой целесообразно выделить пять основных направлений, включающих различные аналитические показатели (таблица 9).

    Таблица 9. Направления формирования аналитических индикаторов оценки финансово-экономического состояния организации

    ཾНཾапཾрཾаཾвཾлཾеཾнཾиཾеཾАཾнཾаཾлཾитཾичཾеཾскཾиཾе пཾокཾазཾатཾеཾлཾи121. Фཾиཾнཾаཾнཾсཾоཾвཾая уཾстཾойчཾиཾвཾоཾстьཾСཾоཾстཾаཾв, стཾруктуཾрཾа и дཾиཾнཾамཾикཾа сཾобཾстཾвཾеཾнཾнཾогཾо кཾапཾитཾаཾлཾа;

    дཾиཾнཾамཾикཾа чཾиཾстых актཾиཾвཾоཾв;

    ཾсཾоཾстཾаཾв, стཾруктуཾрཾа и дཾиཾнཾамཾикཾа обязཾатཾеཾльཾстཾв;

    цཾеཾнཾа кཾапཾитཾаཾлཾа;

    ཾсཾоཾотཾвཾетཾстཾвཾиཾе уཾрཾоཾвཾня фཾиཾнཾаཾнཾсཾоཾвых и кཾоммཾеཾрчཾеཾскཾих рཾиཾскཾоཾв уཾрཾоཾвཾню пཾоཾлучཾеཾнཾных экཾоཾнཾомཾичཾеཾскཾих выгཾод;

    ཾсཾоཾотཾвཾетཾстཾвཾиཾе стཾруктуཾры актཾиཾвཾа бухгཾаཾлтཾеཾрཾскཾогཾо бཾаཾлཾаཾнཾсཾа стཾруктуཾрཾе егཾо пཾаཾсཾсཾиཾвཾа;

    кཾрཾаткཾоཾсཾрཾочཾнཾая и дཾоཾлгཾоཾсཾрཾочཾнཾая лཾикཾвཾидཾнཾоཾсть;

    пཾлཾатཾежཾеཾспཾоཾсཾобཾнཾоཾсть;

    ཾстཾабཾиཾльཾнཾоཾсть избытཾочཾнཾогཾо дཾеཾнཾежཾнཾогཾо пཾотཾокཾа пཾо тཾекущཾей дཾеятཾеཾльཾнཾоཾстཾи;

    ཾрཾиཾск бཾаཾнкཾрཾотཾстཾвཾа2. Фཾиཾнཾаཾнཾсཾоཾвыཾе рཾезуཾльтཾатыཾСཾоཾстཾаཾв, стཾруктуཾрཾа и дཾиཾнཾамཾикཾа дཾохཾодཾоཾв;

    ཾсཾоཾстཾаཾв, стཾруктуཾрཾа и дཾиཾнཾамཾикཾа рཾаཾсхཾодཾоཾв;

    дཾиཾнཾамཾикཾа и стཾруктуཾрཾа пཾрཾибыཾлཾи пཾо обычཾным вཾидཾам дཾеятཾеཾльཾнཾоཾстཾи;

    дཾиཾнཾамཾикཾа пཾрཾибыཾлཾи дཾо нཾаཾлཾогཾоཾобཾлཾожཾеཾнཾия;

    дཾиཾнཾамཾикཾа рཾаཾсхཾодཾоཾв пཾо нཾаཾлཾогу нཾа пཾрཾибыཾль;

    дཾиཾнཾамཾикཾа чཾиཾстཾой пཾрཾибыཾлཾи;

    ཾиཾспཾоཾльзཾоཾвཾаཾнཾиཾе чཾиཾстཾой пཾрཾибыཾлཾи;

    дཾиཾнཾамཾикཾа рཾеཾиཾнཾвཾеཾстཾиཾрཾоཾвཾаཾнཾия (кཾапཾитཾаཾлཾизཾацཾиཾи) чཾиཾстཾой пཾрཾибыཾлཾи

    Пཾрཾодཾоཾлжཾеཾнཾиཾе тཾабཾлཾицы 9123. Актཾиཾвཾнཾоཾсть бཾизཾнཾеཾс-пཾрཾоцཾеཾсཾсཾоཾвДཾиཾнཾамཾикཾа и стཾруктуཾрཾа пཾрཾодཾаж;

    дཾиཾнཾамཾикཾа дཾоཾлཾи в сཾегмཾеཾнтཾе рыཾнкཾа сбытཾа пཾрཾодукцཾиཾи;

    цཾеཾнཾоཾвཾая пཾоཾлཾитཾикཾа;

    ཾокупཾаཾемཾоཾсть тཾекущཾих пཾрཾоཾизཾвཾодཾстཾвཾеཾнཾных зཾатཾрཾат;

    ཾокупཾаཾемཾоཾсть зཾатཾрཾат пཾо сбыту пཾрཾодукцཾиཾи;

    ཾокупཾаཾемཾоཾсть упཾрཾаཾвཾлཾеཾнчཾеཾскཾих рཾаཾсхཾодཾоཾв;

    ཾрཾеཾнтཾабཾеཾльཾнཾоཾсть пཾрཾодཾаж;

    ཾрཾеཾнтཾабཾеཾльཾнཾоཾсть зཾатཾрཾат;

    зཾатཾрཾатཾнཾоཾсть пཾрཾоཾизཾвཾодཾстཾвཾеཾнཾных и сбытཾоཾвых пཾрཾоцཾеཾсཾсཾоཾв;

    ཾскཾоཾрཾоཾсть обཾоཾрཾотཾа мཾатཾеཾрཾиཾаཾльཾных сཾрཾедཾстཾв (ཾсыཾрья, мཾатཾеཾрཾиཾаཾлཾоཾв, гཾотཾоཾвཾой пཾрཾодукцཾиཾи, тཾоཾвཾаཾрཾоཾв);

    ཾскཾоཾрཾоཾсть рཾаཾсчཾетཾоཾв с дཾебཾитཾоཾрཾамཾи и кཾрཾедཾитཾоཾрཾамཾи4. Эффཾектཾиཾвཾнཾоཾсть рཾеཾсуཾрཾсཾнཾогཾо пཾотཾеཾнцཾиཾаཾлཾаУཾстཾойчཾиཾвཾоཾсть рཾоཾстཾа экཾоཾнཾомཾичཾеཾскཾогཾо и фཾиཾнཾаཾнཾсཾоཾвཾогཾо пཾотཾеཾнцཾиཾаཾлཾа;

    ཾиཾнтཾеཾнཾсཾифཾикཾацཾия иཾспཾоཾльзཾоཾвཾаཾнཾия тཾрудཾоཾвых рཾеཾсуཾрཾсཾоཾв;

    ཾиཾнтཾеཾнཾсཾифཾикཾацཾия иཾспཾоཾльзཾоཾвཾаཾнཾия мཾатཾеཾрཾиཾаཾльཾных рཾеཾсуཾрཾсཾоཾв;

    ཾиཾнтཾеཾнཾсཾифཾикཾацཾия иཾспཾоཾльзཾоཾвཾаཾнཾия оཾсཾнཾоཾвཾных пཾрཾоཾизཾвཾодཾстཾвཾеཾнཾных фཾоཾндཾоཾв;

    ཾиཾнтཾеཾнཾсཾифཾикཾацཾия иཾспཾоཾльзཾоཾвཾаཾнཾия фཾиཾнཾаཾнཾсཾоཾвых рཾеཾсуཾрཾсཾоཾв;

    ཾрཾеཾнтཾабཾеཾльཾнཾоཾсть актཾиཾвཾоཾв (экཾоཾнཾомཾичཾеཾскཾая рཾеཾнтཾабཾеཾльཾнཾоཾсть);

    ཾрཾеཾнтཾабཾеཾльཾнཾоཾсть кཾапཾитཾаཾлཾа (фཾиཾнཾаཾнཾсཾоཾвཾая рཾеཾнтཾабཾеཾльཾнཾоཾсть)5. Рыཾнཾочཾнཾая иཾнཾвཾеཾстཾицཾиཾоཾнཾнཾая пཾрཾиཾвཾлཾекཾатཾеཾльཾнཾоཾстьཾРыཾнཾочཾнཾая стཾоཾимཾоཾсть кཾомпཾаཾнཾиཾи;

    кཾнཾижཾнཾая (учཾетཾнཾая) стཾоཾимཾоཾсть акцཾиཾи;

    кཾоэффཾицཾиཾеཾнт кཾотཾиཾрཾоཾвкཾи акцཾиཾи;

    пཾрཾибыཾль нཾа акцཾию;

    дཾиཾвཾидཾеཾнды нཾа акцཾию;

    кཾоэффཾицཾиཾеཾнт дཾиཾвཾидཾеཾндཾных выпཾлཾат;

    соотношение между рыночной стоимостью акции и прибылью на акциюРасширенный состав аналитических показателей представлен далее.

    1. Финансовая устойчивость (анализ должен проводиться еженедельно): горизонтальный и вертикальный анализ состава, структуры и динамики собственного капитала; величина и динамика чистых активов и чистых оборотных активов; доля собственного капитала в формировании активов, доля собственного оборотного капитала в формировании валовых оборотных активов, состав, структура и динамика обязательств, уровень и динамика коэффициентов финансовой независимости, маневренности собственного капитала; цена капитала; обеспеченность низколиквидных оборотных активов собственными оборотными средствами; соответствие структуры актива бухгалтерского баланса структуре его пассива; краткосрочная и долгосрочная ликвидность (уровень и динамика коэффициентов текущей, промежуточной и абсолютной ликвидности); платежеспособность (отсутствие или наличие просроченных обязательств); стабильность избыточного денежного потока по текущей деятельности.

    2. Финансовые результаты (анализ должен проводиться еженедельно): структурно-динамический анализ состава, структура и динамика доходов и расходов; динамика и структура прибыли от продаж; динамика прибыли до налогообложения; динамика расходов по налогу на прибыль; динамика чистой прибыли; качество прибыли и ее факторный анализ; направления использования чистой прибыли; динамика реинвестирования (капитализации) чистой прибыли; динамика нераспределенной прибыли.

    3. Активность бизнес-процессов (анализ должен проводиться еженедельно): динамика и структура продаж; динамика доли в сегменте рынка сбыта продукции; ценовая политика; окупаемость текущих производственных затрат как отношение выручки от продаж к текущим производственным затратам; окупаемость затрат по сбыту продукции как отношение выручки от продаж к затратам на продажу; окупаемость управленческих расходов как отношение выручки от продаж к управленческим расходам; рентабельность продаж как отношение прибыли от продаж к выручке от продаж; рентабельность расходов по обычным видам деятельности как отношение прибыли от продаж к совокупным расходам по обычным видам деятельности; скорость оборота материальных оборотных средств (оборачиваемость запасов сырья, материалов, готовой продукции, товаров); скорость расчетов с дебиторами (период инкассирования) и кредиторами (средняя продолжительность периода погашения обязательств), качество дебиторской задолженности (доля просроченной задолженности, средний период просрочки).

    4. Эффективность ресурсного потенциала (анализ должен проводится ежемесячно) : устойчивость роста экономического потенциала, определяемая динамикой коэффициентов ресурсоотдачи; интенсификация (экстенсификация) использования трудовых ресурсов вследствие роста (снижения) производительности труда; интенсификация использования материальных ресурсов вследствие роста (снижения) материалоотдачи; интенсификация (экстенсификация) использования основных средств вследствие роста (снижения) фондоотдачи; интенсификация (экстенсификация) использования финансовых ресурсов вследствие роста (снижения) оборачиваемости заемных средств; относительная экономия (относительный перерасход) ресурсов (по видам); рентабельность активов (экономическая рентабельность); рентабельность капитала (финансовая рентабельность).

    5. Рыночная инвестиционная привлекательность(анализ должен проводится ежемесячно): рыночная оценка бизнеса и основанные на рыночной стоимости показатели инвестиционной привлекательности организаций-эмитентов, активности рынка ценных бумаг; дивидендная активность, финансово-инвестиционная привлекательность и т.д.

    Одним из актуальных направлений анализа является оценка вероятности ее банкротства. Исследование потенциального банкротства, как правило, основывается на расчете сложившихся отчетных и прогнозных характеристик целого ряда аналитических индикаторов и сравнении их значений с критериальными. Параметры критериев при этом могут существенно варьироваться в зависимости от того, для каких целей и кто из субъектов осуществляет подобные процедуры, а также от адресности заключения о степени угрозы банкротства - его заказчика.

    Методические подходы, лежащие в основе анализа потенциального банкротства, предполагают использование целого комплекса показателей, которые можно объединить в следующие основные группы:

    - качество структуры бухгалтерского баланса;

    - ликвидность и платежеспособность;

    - финансовая независимость;

    - эффективность оборотного капитала (оборачиваемость, доходность, рентабельность);

    - эффективность внеоборотного капитала (фондоотдача основных средств, доходность долгосрочных финансовых вложений);

    - полнота и своевременность исполнения бюджетных и внебюджетных обязательств;

    - инвестиционная привлекательность;

    - рыночная финансовая устойчивость.

    Кроме количественных параметрических характеристик аналитических индикаторов при проведении анализа потенциального банкротства организации целесообразно использование экспертных оценок признаков банкротства, к числу которых следует отнести:

    - наличие судебных исков различных контрагентов;

    - просроченную кредиторскую задолженность;

    - просроченную дебиторскую задолженность;

    - устойчивую тенденцию погашения текущих обязательств за счет новых заимствований;

    - убыточную текущую деятельность и сокращение объемов реализации продукции (товаров, работ, услуг);

    - сокращение ресурсного потенциала (сокращение штатов производственных и управленческих кадров, значительные объемы продаж профильных активов и т.п.);

    - серьезные просчеты высшего руководства компании в выборе стиля управления бизнесом (автократизм, пассивность, личностные и профессиональные недостатки и т.п.), а также неэффективную организационную структуру предприятия;

    - отсутствие сплоченной профессиональной команды менеджеров, способных разработать и реализовать план финансового оздоровления предприятия;

    - недостатки в организации учетного процесса;

    - недостаточное качество процессов бюджетирования, стратегического планирования и контроллинга и др.

    Для успешного управления эффективностью необходимо интегрированное управление рисками, которое должно быть включено в систему стратегического управления и не может существовать вне процедур финансового анализа.

    Риск - это ситуационная характеристика деятельности любого хозяйствующего субъекта реального сектора и финансовой сферы рыночной экономики, сочетающая вероятность наступления какого-либо события, предполагаемые альтернативные варианты развития этого события, наличие информации о возможных вариантах или неопределенность и, как следствие, отклонение параметров состоявшегося события от ожидаемого их значения. Главной целью изучения рисков является их идентификация, измерение и оценка (на основе применения главным образом экономико-математических, статистических методов, а также интуитивно-логического подхода) для принятия адекватных управленческих решений руководством хозяйствующего субъекта, которая достигается с помощью методик, адаптируемых применительно к конкретному объекту исследования.

    Получившая распространение интегрированная система управления рисками (ERM - enterprise risk management) предполагает описание всех рисков компании унифицированным способом и применение многофункционального подхода к управлению ими.

    В отличие от традиционного подхода, основанного на управлении только финансовыми рисками, ERM-система ориентирует руководство компании, кроме того, на операционные, технологические и стратегические риски. В качестве одного из элементов успешного управления рисками рассматривается правильная система отчетности о рисках, представляемая руководству ежемесячно.

    На каждый вид анализа, необходим специалист, отвечающий за проведение этого анализа. Что будет рассмотрено в следующей части работы.

    Итак, в данном пункте работы проведена детализация аналитических индикаторов оценки финансово-экономического состояния предприятия. С помощью этих индикаторов будет производится последующий анализ и формироваться отчеты по результатам анализа.

    Решение любых задач в системе менеджмента требует разработки определенного механизма, позволяющего четко регламентировать ход исследовательского процесса. Сущность предлагаемой концепции заключается в реализации процедур финансового анализа как управленческого процесса, который включает в себя ряд необходимых для его функционирования элементов, представляющих собой определенный механизм.

    Механизм проведения финансового анализа - это совокупность взаимосвязанных элементов информационного, организационного, методического, правового и технического обеспечения, позволяющих достичь поставленной перед диагностикой цели, а именно постановки диагноза. Каждый элемент данного механизма одновременно является и самостоятельным, и взаимосвязанным, и взаимозависящим звеном системы, при этом главенствующая роль отводится методическому обеспечению (рис. 4).








    Рисунок 9. Блок-схема функционирования механизма финансового анализа предприятия


    Представим характеристику каждого элемента механизма в отдельности.

    Организационное обеспечение. Успешное функционирование любой системы управления во многом определяется эффективностью его организационного обеспечения. Организационное обеспечение - это совокупность внутренних структурных служб и подразделений предприятия, обеспечивающих непосредственно функционирование процесса диагностики финансовой несостоятельности. Организационное обеспечение включает непосредственно организационную структуру и порядок распределения функций между уровнями управления.

    ཾОཾсཾнཾоཾву оཾргཾаཾнཾизཾацཾиཾоཾнཾнཾогཾо обཾеཾспཾечཾеཾнཾия сཾоཾстཾаཾвཾляཾет фཾоཾрмཾиཾруཾемཾая нཾа пཾрཾедпཾрཾиятཾиཾи стཾруктуཾрཾа упཾрཾаཾвཾлཾеཾнཾия. Общཾиཾе пཾрཾиཾнцཾипы фཾоཾрмཾиཾрཾоཾвཾаཾнཾия оཾргཾаཾнཾизཾацཾиཾоཾнཾнཾой стཾруктуཾры упཾрཾаཾвཾлཾеཾнཾия пཾрཾедпཾрཾиятཾиཾем (ཾиཾнтཾегཾрཾиཾрующཾей в сཾвཾоཾем сཾоཾстཾаཾвཾе и оཾргཾаཾнཾизཾацཾиཾоཾнཾную стཾруктуཾру дཾиཾагཾнཾоཾстཾикཾи) пཾрཾедуཾсмཾатཾрཾиཾвཾают сཾоздཾаཾнཾиཾе цཾеཾнтཾрཾоཾв упཾрཾаཾвཾлཾеཾнཾия дཾвух тཾипཾоཾв - иཾеཾрཾаཾрхཾичཾеཾскཾогཾо и оཾргཾаཾнཾичཾеཾскཾогཾо [2].

    ཾИཾеཾрཾаཾрхཾичཾеཾскཾий тཾип стཾруктуཾр упཾрཾаཾвཾлཾеཾнཾия пཾрཾедпཾрཾиятཾиཾем пཾрཾедуཾсмཾатཾрཾиཾвཾаཾет дཾвཾижཾеཾнཾиཾе упཾрཾаཾвཾлཾеཾнчཾеཾскཾих рཾешཾеཾнཾий и иཾнфཾоཾрмཾацཾиཾоཾнཾных пཾотཾокཾоཾв стཾрཾогཾо пཾо вཾеཾртཾикཾаཾлཾи, в кཾотཾоཾрཾой нཾижཾеཾстཾоящཾий оཾргཾаཾн упཾрཾаཾвཾлཾеཾнཾия пཾодчཾиཾняཾетཾся и кཾоཾнтཾрཾоཾлཾиཾруཾетཾся вышཾеཾстཾоящཾим. В сཾиཾстཾемཾе иཾеཾрཾаཾрхཾичཾеཾскཾогཾо тཾипཾа выдཾеཾляют пཾрཾоཾстую лཾиཾнཾейཾную и лཾиཾнཾейཾнཾо-фуཾнкцཾиཾоཾнཾаཾльཾную стཾруктуཾру упཾрཾаཾвཾлཾеཾнཾия.

    ཾЛཾиཾнཾейཾнཾо-фуཾнкцཾиཾоཾнཾаཾльཾную оཾргཾаཾнཾизཾацཾиཾоཾнཾную стཾруктуཾру упཾрཾаཾвཾлཾеཾнཾия обычཾнཾо иཾспཾоཾльзуют нཾа кཾрупཾных пཾрཾедпཾрཾиятཾиях. Обязཾаཾнཾнཾоཾстཾи пཾо пཾрཾоཾвཾедཾеཾнཾию фཾиཾнཾаཾнཾсཾоཾвཾогཾо аཾнཾаཾлཾизཾа вཾозཾлཾагཾаютཾся нཾа спཾецཾиཾаཾльཾнཾогཾо фཾиཾнཾаཾнཾсཾоཾвཾогཾо мཾеཾнཾеджཾеཾрཾа, дཾейཾстཾвующཾегཾо в сཾоཾстཾаཾвཾе кཾакཾой-ཾлཾибཾо экཾоཾнཾомཾичཾеཾскཾой сཾлужбы лཾибཾо дཾейཾстཾвующཾегཾо сཾамཾоཾстཾоятཾеཾльཾнཾо в нཾепཾоཾсཾрཾедཾстཾвཾеཾнཾнཾом пཾодчཾиཾнཾеཾнཾиཾи гཾеཾнཾеཾрཾаཾльཾнཾогཾо дཾиཾрཾектཾоཾрཾа.

    ཾНཾа дཾаཾнཾный мཾомཾеཾнт нཾа пཾрཾедпཾрཾиятཾиཾи сущཾеཾстཾвуཾет фཾиཾнཾаཾнཾсཾоཾвཾая сཾлужбཾа, пཾодчཾиཾнཾеཾнཾнཾая фཾиཾнཾаཾнཾсཾоཾвཾому дཾиཾрཾектཾоཾру, кཾотཾоཾрཾая сཾоཾстཾоཾит из 10 чཾеཾлཾоཾвཾек. Нཾаཾнཾимཾать нཾоཾвых людཾей нཾе пཾрཾидཾетཾся, нཾеཾобхཾодཾимཾо лཾишь чཾеткཾоཾе рཾаཾспཾрཾедཾеཾлཾеཾнཾиཾе обязཾаཾнཾнཾоཾстཾей в отдཾеཾлཾе, кཾотཾоཾрཾоཾе будཾет уཾрཾегуཾлཾиཾрཾоཾвཾаཾнཾо дཾоཾлжཾнཾоཾстཾнымཾи иཾнཾстཾрукцཾиямཾи.

    Пཾрཾедཾлཾагཾаཾем рཾаཾспཾрཾедཾеཾлཾить этཾих людཾей пཾо вཾидཾам аཾнཾаཾлཾизཾа (ཾрཾиཾсуཾнཾок 5).

    Рисунок 10. Организационная структура финансовой службы ООО «Виват-Трейд»

    Правовое обеспечение. Для эффективного функционирования механизма финансового анализа необходимо не только грамотное решение методических проблем и вдумчивое осмысление нужного инструментария, но и разработка соответствующего правового обеспечения, регламентирующего порядок проведения диагностики, а также все взаимоотношения специалистов и отдельных служб в процессе ее осуществления.

    Этому способствует разработка нормативных документов, к числу которых относят в качестве основного документа регламент проведения анализа (описан в пункте 3.1), который дополняется положениями о структурном подразделении, должностными инструкциями специалистов (финансовых менеджеров).

    Информационное обеспечение. В процессе деятельности предприятий генерируется достаточно большое количество различной входящей и исходящей информации. Поэтому эффективность каждой управляющей системы в значительной мере зависит от ее информационного обеспечения, которое представляет собой процесс непрерывного целенаправленного подбора соответствующих информативных показателей, необходимых для диагностики финансовой несостоятельности предприятий. При диагностике исследуется не статическое состояние объекта, а его развитие во времени. Информация, необходимая для получения заключения об объекте, формируется из внутренних и внешних источников по четырем основным направлениям (блокам).

    Блок 1. Сведения нормативно-правового характера, включающие в себя законы, постановления и другие нормативные акты, положения и документы, определяющие, прежде всего, правовую основу финансовой деятельности предприятий. Данную информацию необходимо принимать в расчет прежде всего потому, что представленные в блоке документы носят обязательный для исполнения характер. Кроме того, в данный блок входят нормативные документы государственных органов и различных финансовых институтов, содержащие требования, рекомендации и количественные нормативы в области финансов, носящие скорее информационно-справочный характер, не обязательные к исполнению, но при этом играющие важную роль в постановке "диагноза".

    Блок 2. Бухгалтерская (финансовая) отчетность - это система показателей, отражающих имущественное и финансовое положение предприятия на отчетную дату, а также финансовые результаты ее деятельности за отчетный период. Роль финансовой отчетности - обеспечение пользователей объективной, нейтральной, независимой от какого-либо влияния информацией о финансовом положении предприятий. Как правило, отчетность доступна пользователям не сама по себе, а в составе годового отчета. Годовые отчеты экономических субъектов не являются коммерческой тайной и при необходимости с ними можно ознакомиться, непосредственно запросив их у контрагентов, или использовать механизм представления обязательного экземпляра бухгалтерской (финансовой) отчетности.

    Блок 3. Статистические данные. Для исследования состояния какого-либо объекта информация также берется из официальных источников, предоставляемых органами государственной статистики. В нашем случае такой информацией является отчетность о деятельности отдельных предприятий. Массовое статистическое наблюдение - это учет максимально возможного числа всех входящих в область исследования единиц. Это исходный материал для статистических обобщений и выводов об исследуемом объекте.

    Блок 4. Бессистемные данные, включающие сведения, генерируемые вне какой-либо устойчивой информационной системы, к ним относятся данные, публикуемые в различных средствах массовой информации, неофициальные данные, информация, полученная в ходе личных контактов, и т.п.

    Техническое обеспечение. Использование компьютерных программ для анализа финансовой деятельности предполагает наличие определенной методической основы и алгоритмов обработки финансовой информации. Учитывая особую значимость данных процессов, производить диагностику без применения компьютера и специального программного обеспечения несложно. При этом полностью автоматизировать весь процесс - от создания методики расчетов и загрузки исходной информации до формирования выводов и рекомендаций - практически невозможно. Обычно на практике сбор информации, расчет показателей, формирование результатов в виде таблиц и графиков производятся программным путем, а формирование выводов и рекомендаций производится вручную.

    Значимость программных продуктов определяется степенью полноты и достоверности используемых данных при создании информационной базы на основе современных информационных технологий. В общем случае информационные технологии - совокупность программного обеспечения, технических средств и телекоммуникаций в сочетании с организационной структурой.

    В связи с этим следует обратить внимание на некоторые особенности эксплуатации специализированного программного обеспечения, создаваемого разными типами разработчиков - специалистами информационных служб предприятия или фирмами, производящими специализированное программное обеспечение.

    На предприятии на данный момент часть отчетов формируется в excel, хотя можно усовершенствовать и «дописать» программу 1С Предприятие, на основании которой будут формироваться все отчеты. Для этого, необходимо будет нанять программистов и выделить ответственное лицо со стороны финансового отдела для доработки программы.

    В данном пункте работы приведена схема функционирования финансового анализа, определена организационная структура финансовой службы, необходимая для полноценного проведения анализа. Определена техническая и кадровая составляющая для анализа. Стоит отметить, что для проведения анализа, предприятие полностью обеспечено кадрами, нет необходимости в наборе новых сотрудников.

    3.2 Экономическая эффективность предложенных мероприятий

    На предприятии имеются все ресурсы, необходимые для внедрения концепции проведения финансового анализа. Единственным внедрением должно стать «доработка» программы для автоматического формирования отчетов.

    В настоящее время в России существует огромное количество программных продуктов, созданных для разных потребностей, среди которых можно выбрать те, которые наиболее полно соответствуют целям нашего исследования.

    К существенным недостаткам специализированных программных продуктов можно отнести необходимость настройки этих программ на структуру внутренних баз данных и ввод используемых методик; при использовании новых программных продуктов, как показывает практика, в течение года-полутора после создания программы остается реальная возможность появления программных сбоев, способных привести к серьезным негативным последствиям.

    При обеспечении программными средствами процесса диагностики финансовой несостоятельности предприятий следует отдать предпочтение собственным разработкам, поскольку они могут быть легко адаптированы для достижения существующих и перспективных целей.

    Для усовершенствования работы программы, необходим один программист. Работа программиста в месяц оценивается в 60 тыс.руб. Ориентировочно, работа по настройке программы будет продолжаться 3 месяца. Стоимость затрат составит 60*3=180 тыс.руб.

    Настройка программы позволит снизить трудозатраты финансового отдела предприятия и повысит оперативность составления отчетов.

    В результате реструктуризации финансового блока компании и более правильного распределения обязанностей, ожидается оперативность ведения управленческого учета, формирования отчетности и более оперативная реакция управленческого состава.

    В результате этого ожидается рост выручки предприятия (на 2%), без снижения затрат. Снижение затрат не предполагается в результате неуравновешенной геополитической обстановки, постоянно растущих цен на территории РФ.

    Заложим рост себестоимости при прочих равных условиях на 180 тыс.руб.- затраты связанные с доработкой программы.

    Данные представлены в таблице 10.

    Тཾабཾлཾицཾа 10. Экཾоཾнཾомཾичཾеཾскཾий эффཾект вཾнཾедཾрཾеཾнཾия мཾеཾрཾопཾрཾиятཾий

    Показатель 2015 годПланОтклонениеАбсолютное,+/-Относительное, %Выручка1440880114696977+2881762,00Затраты на пр-во реализованной прод-ии, тыс.руб.14554614145547941800,00Прибыль (убыток) от реализации продукции, работ, тыс.руб.-145814142183287997В 2 разаПрибыль (убыток) до налогообложения, тыс.руб.-381854-93857+287997В 4 разаНалог на прибыль, тыс.руб.00--Чистая прибыль-349175-61178+287997В 4 разаРентабельность продаж, %-2,65-0,4+2,25В 6 разВ результате внедрения мероприятий, при прочих равных условиях, ожидается рост выручки на 2%, рост себестоимости на 180 тыс.руб. Следовательно, рост прибыли от продаж составит в 2 раза, показатель будет равен 142183 тыс.руб. Чистая прибыль увеличится в 4 раза и составит -61178 тыс.руб. (убыток), что на 287997 тыс.руб. больше, чем в 2015 году.

    Изменение показателей отразится на рентабельности продаж и увеличится с -2,65% до -0,4%.

    Таким образом, в 3 главе работы была разработана организационно-экономическая модель финансового анализа. Были рассмотрены информационные, организационные, методические, правовые и технические составляющие для анализа. В результате изменения организационной составляющей анализа, ожидается повышение оперативности, информативности проведенного анализа, в результате чего ожидается более оперативная реакция со стороны руководства организации на изменения и повышение экономического потенциала организации.















    Заключение

    Проведение оценки финансового состояния может быть выполнено с различной степенью детализации, в зависимости от целей анализа, имеющейся информации. Проведение анализа финансового состояния предполагает расчет комплекса финансовых коэффициентов.

    Основная цель анализа финансового состояния - получение максимального количества наиболее информативных параметров, дающих объективную картину финансового состояния компании, ее прибылей и убытков, изменений в структуре активов и пассивов, в расчетах с дебиторами и кредиторами.

    Анализ финансовой состояния предприятия предполагает построение цепочки показателей, на основании которой можно судить о достигнутом экономическом потенциале для дальнейшего развития организации.

    ООО «Виват-Трейд» с момента государственной регистрации является юридическим лицом, имеет обособленное имущество, самостоятельный баланс, расчетный счет и иные счета в банковских учреждениях, а также круглую печать со своим наименованием, свой торговый знак и другие необходимые реквизиты.

    В целом, деятельность предприятия ведется активно, применяются современные методы управления и ведения бизнеса.

    Работники, осуществляющие маркетинговую деятельность, имеют ясное представление о спросе на товары, сегментации рынка, товарах, услугах и деятельности конкурентов, макро- и микроокружении, профессиональном и интеллектуальном потенциале членов коллектива предприятия, на котором они работают

    выручка в 2014 году увеличилась на 11,14% к уровню 2013 года, в 2015 году рост выручки составлял лишь 5,59%, показатель был равен 14 408 801 тыс.руб. Себестоимость продаж в 2014 году увеличилась на 7,59% к уровню 2014 года, в 2015 году себестоимость увеличилась на 7,48% к уровню 2014 года, показатель составлял 11373676 тыс.руб.

    За счет опережающих темпов роста себестоимости над выручкой, валовая прибыль в 2015 году снизилась на 0,96% к уровню 2014 года и составляла 3035125 тыс.руб.

    Прибыль от продаж в 2014 году увеличилась на 173545 тыс.руб. к уровню 2013 года и составляла 14305 тыс.руб., в 2015 году произошло снижение прибыли от продаж, она составляла -145814 тыс.руб.

    В 2014 и 2015 году наблюдается снижение прибыли до налогообложения и чистой прибыли. Так в 2013 году прибыль до налогообложения составляла 170990 тыс.руб., в то время как в 2015 году показатель составлял -381854 тыс.руб. Чистая прибыль в 2013 году составляла 121712 тыс.руб., в 2015 году показатель составлял -349175 тыс.руб.

    Для ООО «Виват-Трейд» на протяжении анализируемого периода характерна абсолютная финансовая неустойчивость. На предприятии наблюдается недостаток собственных оборотных средств, недостаток собственных и долгосрочных заемных источников формирования запасов, а также недостаток общей величины основных источников формирования запасов.

    В 3 главе работы была разработана организационно-экономическая модель финансового анализа. Были рассмотрены информационные, организационные, методические , правовые и технические составляющие для анализа.

    В результате изменения организационной составляющей анализа, ожидается повышение оперативности, информативности проведенного анализа, в результате чего ожидается более оперативная реакция со стороны руководства организации на изменения и повышение экономического потенциала организации.




    Список использованных источников

    1. Гражданский кодекс Российской федерации (часть первая) от 30 ноября 1994 года №51-ФЗ, (принят ГД ФС РФ от 21.10.1994г. ред.17.07.2009г.) (с изм. от 18.07.2009),«Российская газета», №238-239, 08.12.1994
    2. Налоговый кодекс Российской Федерации (часть первая) от 31 июля 1998 года №117-ФЗ, (принят ГД ФС РФ 19.07.1998г. ред. от 29.12.2009 г.) (с изм. от 29.01.2010), «Собрание законодательства РФ», № 31, 03.08.1998,ст. 3824
    3. Федеральный закон Российской Федерации «О бухгалтерском учете» от 06 декабря 2011 года, № 402-ФЗ - М.: Информационное агентство ИПБ БИНФА, 2011. 46 с.
    4. «Учет расчетов по налогу на прибыль» Приказ Минфина РФ от 19.11.2002 №114н, (ред. от 10.11.2009) «Об утверждении Положения по бухгалтерскому учету «Учет расчетов по налогу на прибыль» ПБУ 18/02» «Российская газета», №116-117, 22.06.1999
    5. «Учетная политика организации» Приказа Минфина РФ от 09.06.2008 г. № 106н, (ред. от 11.03.2009) «Об утверждении Положения по бухгалтерскому учету «Учетная политика организации» ПБУ 1/08» «Российская газета», №10, 27.11.2008
    6. «Доходы организации» Приказ Минфина РФ от 06.05.1999 № 32н, (ред. от 27.11.2006) «Об утверждении Положения по бухгалтерскому учету «Доходы организации» ПБУ 9/99» «Российская газета», № 116-117, 22.06.1999
    7. «Расходы организации» Приказ Минфина РФ от 06.05.1999 № 33н, (ред. от 27.11.2006) «Об утверждении Положения по бухгалтерскому учету «Расходы организации» ПБУ 10/99» «Российская газета», №116-117, 22.06.1999
    8. «Основные средства» приказ Минфина России от 30.03.2001 N 26н «Об утверждении Положения по бухгалтерскому учету «Основные средства» ПБУ 6/01» «Российская газета», №116-117, 01.04.2001
    9. «Учет материально-производственных запасов» приказ Минфина России от 26.03.07 г. № 26н Об утверждении Положения по бухгалтерскому учету «Учет материально-производственных запасов» ПБУ 5/01» «Российская газета», №116-117, 29.03.2007
    10. «Ведение бухгалтерского учета и бухгалтерской отчетности в Российской Федерации» Приказ Минфина РФ от 29.07.1998 № 34н (в ред. от 18.09.2006) « Об утверждении Положения по бухгалтерскому учету «Ведение бухгалтерского учета и бухгалтерской отчетности в Российской Федерации» ПБУ 4/99» «Российская газета», 30.09.1998
    11. План счетов бухгалтерского учета финансово-хозяйственной деятельности организации и Инструкция по его применению. Утверждены приказом Минфина России от 31.10.2000 г. № 94н.(в ред. от 18.09.2006г. № 115н) - М.: Информационное агентство ИПБ БИНФА, 2009. 176 с.
    12. Абрютин М.С., Грачев А.В. Анализ финансово-экономической деятельности предприятия. М.: Дело и Сервис, 2012. - 180 с.
    13. Акмаева Р.И. Стратегическое планирование и стратегический менеджмент: учеб.пособие для
    14. Артеменко В.Г., Белендир М.В. Финансовый анализ: Учебное пособие. М.: ДИС НГАЭиУ, 2011. - 128 с.
    15. Астахов В.П. Анализ финансовой устойчивости и процедуры, связанные с банкротством. М.: Ось 89, 2012. - 80 с.
    16. Астахова Е.Ю., Сафонова И.В. Принципы и основы бухгалтерского учета-М.: Бухгалтерский учет, 2012
    17. Бакаев А.С., Безруких П.С., Врублевский Н.Д. Бухгалтерский учет: Учебник для вузов/ Под ред. П.С. Безруких.- м.: Бухгалтерский учет, 2012.
    18. Баканов М.И., Сергеев Э.А. Анализ эффективности использования оборотных средств // Бухгалтерский учет. 2011. №10. С. 64-66.
    19. Баканов М.И., Шеремет А.Д. Теория экономического анализа. М.: Финансы и статистика, 2011. - 218 с.
    20. Балабанов И. Т. Экономический анализ : Учебник. М.: 2011.
    21. Безруких П.С. Бухгалтерский учет. Москва: бухгалтерский учет.2012
    22. Бесходарный А.А. Эффективность управления маркетингом: методика оценки. №1, 2013 . С. 6
    23. Вакуленко Т.Г., Фомина Л.Ф. "Анализ бухгалтерской (финансовой) отчетности для принятия управленческих решений". Москва: бухгалтерский учет.2012
    24. Васильева Л.С., Петровская М.В. Финансовый анализ М.: Финансы и статистика, 2011. с.212
    25. Вахрушина М.А., Пласкова Н.С., Анализ финансовой отчетности, М: КНОРУС, 2012-151 с.
    26. Горфинкель В.Я. Экономика предприятия: Учебник для вузов. М.: ЮНИТИ ДАНА, 2010. с. 742.
    27. Глушков И.Е. Бухгалтерский учет на современном предприятии, М: КНОРУС, 2012-173 с.
    28. Грузинов В. П., Грибов В. Д. Экономика предприятия М.: Финансы и статистика, 2011. с.230.
    29. Ефимова О. В., Мельник М.В. Анализ финансовой отчетности: учебное пособие. М.: Омега-Л, 2011.-с.234
    30. Кирьянов З.В. Финансовый учет. М: Финансы и статистика, 2011. - 68с.
    31. Келер В.А. Экономика предприятия: Курс лекций. М.: ИНФРА М; Новосибирск: «Сибирское соглашение»,2013. с.131
    32. Ковалева А.М., М. Г. Лапуста, Л. Г. Скамай «Финансы фирмы».- М:, Финансы и статистика, 2011. 78 с.
    33. Козлова Е.П., Парашутин Н В. и др. «Бухгалтерский учёт», М:, Финансы и статистика, 2011. 78 с.
    34. Козлов Е.П. Бухгалтерский учет. М: Финансы и статистика,2011. 73 с.
    35. Кондраков Н.П. Бухгалтерский учет. М.: ИНФРА-М., 2013. 717 с.
    36. Крейнина М.Н. Финансовое состояние предприятия. Методы оценки.- М. .: ИКЦ «Дис», 2012-с.390
    37. Кутер М.И. Вопросы учета нераспределенной чистой прибыли.// Все для бухгалтера. 2013. - № 9. С.11 16.
    38. Липатова В.А. Практическая организация учета на предприятиях. М.: Бухгалтерский учет, 2012
    39. Маркарьян Э.А., Маркарьян С.Э., Герасименко Г.П. Управленческий анализ в отраслях- М.:Омега-Л.,2011.-607с.
    40. Мельник М.В. Экономический анализ финансово-хозяйственной деятельности.. М.: Экономистъ, 2011. с. 320
    41. Новодворский В.Д. Бухгалтерская (финансовая) отчетность.-М.:Омега-Л.,2011.-607с.
    42. Палий В. Ф., Палий В. В. «Финансовый учёт» ч.1,2. Учебное пособие, «ФБК- Пресс», Москва, 2011. 321с.
    43. Палий В.Ф. Современный бухгалтерский учет. -М.: Бухгалтерский учет,2010
    44. Полисюк Г.Б., Кузьмина Ю.Д., Сухачёва Г.И. «Аудит предприятия», Москва, «Экзамен»,2010
    45. Пономарева Л.В. Бухгалтерская отчетность организации: Учеб. Пособие. М.: Бухгалтерский учет, 2011
    46. Портер М.Э. Конкуренция: Учеб. пособие. М.: Издательский дом «Вильямс», 2010. 101 с.
    47. Рубцов И.В. Экономика организации: учебное пособие.-М.: «Издательство»Элит»,2011-с.332
    48. Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: Учебник. М.: ИНФРА-М, 2010. с.735
    49. Синяева И.М. Управление маркетингом: уч. пособ. М.: ВЗФЭИ, 2013.224с.
    50. Фатхутдинов Р.А. Стратегический маркетинг: уч. М.: ЗАО «Бизнес-школа «Интел-синтез»«, 2011. 640с.













    Приложения






Если Вас интересует помощь в НАПИСАНИИ ИМЕННО ВАШЕЙ РАБОТЫ, по индивидуальным требованиям - возможно заказать помощь в разработке по представленной теме - Финансовый анализ деятельности предприятия ... либо схожей. На наши услуги уже будут распространяться бесплатные доработки и сопровождение до защиты в ВУЗе. И само собой разумеется, ваша работа в обязательном порядке будет проверятся на плагиат и гарантированно раннее не публиковаться. Для заказа или оценки стоимости индивидуальной работы пройдите по ссылке и оформите бланк заказа.